Автор: Валентин Меликов
Блокирующие санкции США против Национального клирингового центра (НКЦ) и Мосбиржи стали серьезным ударом, но не смогли уничтожить российский рынок. Что об этом нужно знать россиянам?
Что происходит с Мосбиржей, удалось ли избежать паники
13 июня изменился регламент работы МосБиржи: в 9:50 мск стартовали торги на валютном рынке и рынке драгоценных металлов, а в 10:00 основная сессия биржи. При этом к торгам в четверг не были допущены доллар США, евро и гонконгский доллар (он попал «под раздачу», поскольку жестко привязан к курсу доллара США).
Банк России объявил, что отныне биржевой курс китайского юаня (CNY) к рублю будет задавать траекторию и для других рублевых валютных пар, он станет ориентиром для участников рынка. По данным Центробанка, юань уже стал основной валютой на биржевых торгах, его доля составляет 45%.
В начале дня индекс Мосбиржи рухнул на 15,8% к закрытию торгов 12 июня, однако вслед за этим отыграл часть позиций. Акции Мосбиржи подешевели на 10%. Стоимость акций крупнейших российских компаний, таких как Сбербанк и ВТБ, «Газпром», «Аэрофлот», «Сургутнефтегаз», «Роснефть», «Яндекс», падали в пределах 0,5-2,5%.
С середины мая 2024 года индекс Мосбиржи упал более чем на 10%.
«Индекс Мосбиржи на данный момент составляет 3113 пунктов, это минус 1,8% с начала торгов. Минимальный показатель в сессии — 3032 пункта. Индекс РТС находится в районе 1101 пунктов (-1,6%) против низшей точки в 1073 пункта. Акции большинства крупных компаний также на уровне выше минимумов, но остаются в минусе», — отмечает Telegram-канал «Суверенная экономика».
Нужно ли срочно покупать доллары
По сообщениям СМИ, остановка валютных торгов на бирже запустила «валютную панику»: некоторые россияне побежали в обменники срочно покупать доллары и евро. Впрочем, паника не стала массовой. Так, «Известия» приводят кадры с одним обменником в Санкт-Петербурге, к которому выстроилась очередь вечером 12 июня, чтобы «выгодно скупить валюту». Однако на самом деле это один из самых популярных обменников в центре города, недалеко от Московского вокзала, и очереди туда бывают гораздо больше и в обычные будние дни.
Вечером в среду СМИ сообщили, что «Норвик Банк» установил курс продажи доллара в 200 рублей и курс покупки в 50 руб., что было воспринято как признак банковской паники. Однако, согласно данным на сайте организации, ни одно отделение в среду не работало. Сегодня банк продает доллар за 95,1 рубля.
Курс юаня, который стал ориентиром для биржевых торгов, 13 июня на Мосбирже впервые с 2023 года упал ниже 12 рублей. К 11 утра валютная пара юань/рубль подешевела на 3,13%, до 11,843 руб., отмечает Telegram-канал «Сам ты инвестор!».
Центробанк на 13:00 четверга пока не установил официальный курс валюты. На сайте остаются старые курсы от 12 июня с долларом по 89,02 руб., евро 95,73 руб. и юанем за 12,23 руб. Доллар на межбанковском рынке подорожал, но незначительно – до 91,75 рубля. По данным banki.ru, в петербургских банках доллары у клиентов покупают по цене от 80 до 91 рубля. Продают доллары клиентам по цене от 90,5 до 109 рублей. В Москве ситуация аналогичная: покупка от 80 до 91,10 руб., продажа от 92,50 до 109 руб. Самую высокую цену за американскую валюту выставил Банк РМП (150 руб).
Курс криптодолларов USDT к рублю в торговле на криптовалютных биржах незначительно вырос. По данным Investing, вчера стоимость USDT достигала 94,50 руб., а сегодня превысила 95 рублей.
Что в итоге делать россиянам
Российский политолог Сергей Марков призвал руководство Банка России выступить с обращением к россиянам, чтобы развеять их страхи перед американскими санкциями и параличом на бирже.
«Товарищи комиссары Центробанка! Успокойте народ! У нас миллионы хранят доллары, как говорил наш президент, «под матрасом», на черный день. Просто скажите им, 1) что доллар не будет ни 50, ни 150. 2) И что он не будет скакать как бешеная лань от 75 до 125. 3) И главное — что доллар не будет запрещен. 4) И что маржа не будет запредельной. Маржа, то есть разница между покупкой и продажей. Она может резко вырасти в условиях неопределенности развития курса. Успокойте людей», — призвал Марков.
Он отметил, что в оценке реального курса доллара можно ориентироваться на криптодоллар, который удерживается на относительно стабильном уровне.
Канал «Мобилизационная экономика» напоминает, что Банк России готовился к санкциям против Мосбиржи с лета 2022 года. Были установлены дополнительные процедуры для определения официальных курсов иностранных валют по отношению к рублю. Для этого используется ежедневная отчет по конверсионным операциям, форма 701 ЦБ РФ.
«По оценкам Центробанка, новые ограничения, коснувшиеся валюты, поменяют только структуру самой торговли в России, что логично. Вместе с тем они не должны повлиять на объемы поступлений валюты от сделок по экспорту. Официальный курс по внебиржевому рынку никто отменять не будет. Таким образом, злополучная биржевая торговля долларами не выбьет почву из-под ног устойчивой конвертируемости рубля и непосредственно свободного рыночного курсообразования. Спойлер — это не лозунг», — подчеркивает Telegram-канал «Небрехня».
Замглавы Администрации президента РФ Максим Орешкин дал самый короткий ответ на вопросы журналистов по поводу Мосбиржи.
«Все хорошо будет», — заверил он СМИ.
Также многие эксперты призывают россиян не паниковать и ждать возвращение страны в 90-е.
Что говорят эксперты, надо ли бояться санкций
«Небрехня» отмечает, что «во всем мире» валютные торги проходят преимущественно на внебиржевом рынке, в отличие от России. И в РФ тоже были крупные внебиржевые площадки.
«Крупнейшие мировые площадки и биржевые центры ведут торги индексами, фьючерсами, акциями и т. д. Но никак не валютами. И только у нас исторически сложилось наоборот — ММВБ, ставшая затем Мосбиржей, захватила под себя этот рынок. Именно Мосбиржа демпингом тарифами и будучи монополистом по ликвидности подмяла под себя всю нишу. Могла ли Россия давно торговать валютой без биржи? Да, конечно. И попытки были. Что же будет теперь? Валютными парами банки смогут торговать и без биржи, как это происходит во всем мире. Ничего страшного в этом нет. А вот в первый момент, т. е. сегодня, не исключены по незнанию суматоха, неразбериха и даже алармические настроения. Но крупные и средние банки вместе с внебиржевыми площадками должны быстро наладить технологию. После чего торговля вернется к привычной рутине. Просто теперь комиссии с рынка Московская биржа не получит», — утверждает «Небрехня».
Есть и другие мнения. Политолог Юрий Пронин призвал прекратить недооценивать санкции.
«Новая порция санкций, разумеется, сама по себе не приведет к краху российскую экономику. Но и заявлять, что, мол, они вообще не действуют или неэффективны, значит грешить против истины. Во всяком случае, о каких-то там прорывах экономики России в «светлое технологическое будущее» говорить точно не приходится, в лучшем случае многолетнее топтание на месте с вялотекущим подгниванием. Да, сейчас цифры роста ВВП довольно приличные, но все вытягивает ВПК, причем не столько качеством, сколько количеством. Но по ряду причин даже такой рост не может быть длительным», — приводит его мнение иркутский «Телеинформ».
Скептики указывают, что курс рубля к доллару был одним из важных инструментов для косвенной оценки финансового состояния экспортеров и эффективным способом защиты сбережений от обесценивания рубля. Этого инструмента больше нет и пока не совсем понятно, в какой мере внебиржевые торги смогут его заменить.
Кроме того, инфляция в России остается высокой, поэтому в июле Центробанк рассмотрит вариант повышения ключевой ставки до 17-18%, заявил глава департамента денежно-кредитной политики Банка России Кирилл Тремасов.