18 июня пройдет сбор размещение облигаций ООО "ТД "РКС"
🔸️Объем не менее 1 млрд. рублей.
🔸️Номинальная стоимость - 1000 р.
🔸️Облигаций серии 002Р-04
🔸️Ставка купона: не выше 20% годовых
🔸️Купоны ежеквартальные.
🔸️Срок: 3 года
🔸️НКР присвоило 4 мая 2024г рейтинг ВВВ-.ru, прогноз позитивный
🔸️У компании имеется ещё два выпуска на общую сумму 1.05 млрд
🔸️Выпуск доступен неквалам.
=========================
Здесь стоит немного рассказать о компании:
✅️ООО ТД "РКС" входит в группу компаний «РКС Девелопмент», которая зарегистрирована в 2007 году в Москве. Далее будет описание всей группы компаний.
✅️Ключевые факты:
🔸️- Девелопер жилой недвижимости комфорт-класса с отделкой под ключ
🔸️- Присутствует в 10 городах России, включая Москву (с 2022 года)
🔸️- Сама выступает в качестве генерального подрядчика, тщательно отбирая субподрядчиков
🔸️- Строгий отбор регионов и локаций для реализации проектов, что позволяет продавать более 85% квартир до ввода в эксплуатацию
✅️Финансовые показатели от рейтингового агентства НКР:
🔸️- Выручка в 2023 году выросла на 45% до 3,7 млрд руб.
🔸️- Операционная прибыль (OIBDA) увеличилась с 0,2 до 0,5 млрд руб., рентабельность по OIBDA выросла с 7% до 14%
🔸️- Чистая прибыль в 2023 году составила 1 млрд руб. (в 2022 году был чистый убыток)
🔸️- Отношение совокупного долга к OIBDA снизилось с 75 до 34 раз, к концу 2024 года ожидается улучшение до 8 раз
🔸️- Показатели обслуживания долга оцениваются как ниже среднего из-за роста процентных ставок в 2023 году
🔸️- Компания имеет хороший запас ликвидности, финансируется в основном за счет кредитов проектного финансирования и облигаций
✅️Оценка:
🔸️- Позитивные тенденции в финансовых показателях, сокращение долговой нагрузки
🔸️- Низкая чувствительность к валютным колебаниям
🔸️- Консервативный подход к развитию и реализации
>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>
>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>>
✅️Вывод: риски ухудшения условий долгового финансирования на фоне роста процентных ставок. Текущий уровень финансовых показателей и позволяют говорить об умеренном кредитном риске компании, т.к. компания работает давно и имеет похожий опыт финансовых потрясений в нашем государстве.
✅️💼Это размещение примечательно несколькими факторами:
👀💼🔷️1. Относительно высокий рейтинг: разница в спредах между "мусорными" облигациями категории B и этой бумагой с рейтингом BBB- составляет всего 1%. Вспомните недавние выпуски под 20%.
Это нетипично, так как обычно спред между этими категориями значительно больше.
🔸️2. Свежий рейтинг: Важно, что рейтинг был присвоен недавно, что говорит об актуальной оценке кредитоспособности эмитента.
✅️Стратегия: обратите внимание на величину выпуска, на этом можно будет попытаться сыграть. 🍁⚠️💼Не покупая на первичном рынке дождаться, когда из-за большого объёма облигация немного просядет, это даст ещё немного к профиту.
✅️💼🍁Что думаете про компанию, будете покупать?
⚠️Дисклеймер: не является рекомендацией, это всего лишь мнение автора. Определение соответствия уровня допустимого риска является вашей задачей.
🍁Цель этого канала - не только передать вам знания, но и вдохновить вас на новые идеи и возможности. 🔆Я верю, что инвестирование и финансы могут быть увлекательными🦉 и доступными для всех.
✅️🍁Поэтому: 👍 Ставьте лайки под сообщениями, чтобы показать👀 свою поддержку и помочь другим узнать о канале. А ещё, задавайте свои вопросы в комментариях!
✅️💼👍👍👍И не забывайте подписаться!!!