Вот те инструменты, которые напрямую связаны со ставкой ЦБ, и которые использую лично я.
1️⃣ Акции компаний, которые выигрывают от высокой ставки ЦБ.
🏦 Мосбиржа. Процентные доходы Мосбиржи зависят от ключевой ставки ЦБ. По моим расчетам, изменение ключевой ставки на 1 пп. дает изменение прибыли Мосбиржи на 4 млрд руб. (за счет процентных доходов), если есть снижение ставки – есть снижение доходов, есть рост ставки – есть рост доходов.
Я прогнозирую прибыль Мосбиржи 78,8 млрд руб. в 2024 году (при средней ставке 14,5%) и 63,7 млрд руб. в 2025 году (при средней ставке 10%).
Справедливая цена акций по P/E = 10 по прибыли 2025 года составляет 280 руб.
Мой обзор отчета Мосбиржи за 1 кв. 2024 года: https://t.me/Vlad_pro_dengi/955
🏦 Ренессанс-Страхование. Значительную часть дохода компания получает от своего инвестиционного портфеля. Сумма портфеля по итогам 1-го квартала 2024 года составляет 191 млрд руб.
На данный момент в портфеле компании 56% доля облигаций, и 26% денежных средств лежит на депозитах.
При средней ставке в 14,5% инвестиционный доход с этой части портфеля составляет 22,7 млрд руб. (в 2023 было 13,2 млрд руб.; портфель Ренессанса растет, потому что они привлекают новые страховые премии и покупают Райффайзен Лайф).
Справедливая цена акций по P/E = 7 по прибыли 2024 года в 11 млрд руб. составляет 142 руб.
Мой обзор отчета за 1 квартал: https://t.me/Vlad_pro_dengi/953
Мосбиржа и Ренессанс — два очевидных фаворита. Возможно, к ним добавится БСПБ, я освежу модель по банку, чтобы дать точный ответ.
При этом, по обеим компаниям у меня пока есть сомнения, что прибыль 2024 года будет для них повторяемой.
При этом, для рынка акций в целом высокая ключевая ставка и ее удержание на уровне 16% и тем более повышение — это негатив.
2️⃣ Фонды ликвидности. Доходность фонда LQDT за вычетом комиссии на управление, комиссии при покупке / продаже и налогов около 13,5-14% годовых с возможностью достать деньги в любой момент.
Подробно рассказал про то, что такое фонд ликвидности, вот тут: https://t.me/Vlad_pro_dengi/444
Главный плюс LQDT: деньги можно достать в любой момент.
Я очень жду возвращения одной голландской компании в Россию по ЭЗО, и под нее держу кэш как раз в LQDT.
3️⃣ Вклады для хранения подушки безопасности. Сейчас можно зафиксировать высокую доходность (как минимум, на полгода) во вкладах. Она будет выше, чем в облигациях и в LQDT.
Из минусов: деньги можно достать только по окончанию срока вкладов.
Как открыть вклад под доходность 18-22%? (да, такая бывает)
Отличные возможности по вкладам дает сервис Мосбиржи — Финуслуги.
Финуслуги — маркетплейс вкладов, на котором можно открыть вклад практически в любом крупном банке страны под повышенный процент.
Главные акционеры Мосбиржи — ЦБ и Сбер, так что все безопасно и прозрачно.
❗️ Прямо сейчас лучший вклад на Финуслугах — 18,5% в Московском кредитном банке (смотрю сумму 500 000 руб. на полгода), что очень неплохо.
🛡 Мой опыт использования Финуслуг
В декабре я открыл свой первый вклад на платформе под 17,5% (этот же вклад дает сейчас 18,5%), а в январе открыл вклад на имя супруги под 22% (!).
Открыть вклад под 20+ процентов через Финуслуги можно и сейчас с моим бонусом (Реклама. ООО «МБ Маркетплейс». ИНН 7727618949)..
⭐️По промокоду BONUS55 вы можете получить до +5,5% годовых к ставке вклада, сумма ограничена 4 000 руб. и не применяется к промо-вкладам.
Именно этот промокод я использовал в январе, чтобы открыть вклад на имя супруги — выбрал вклад под 16,5% от МКБ и использовал свой же промокод на +5,5%, который предлагал (и предлагаю) вам.
Наиболее выгодная ставка на Финуслугах – на первый вклад, на второй и последующие ставки ниже.
➡️ Как открыть вклад в 3 шага на Финуслугах?
1) Перейдите по ссылке: https://agents.finuslugi.ru/go?erid=LjN8KTVVT
2) Авторизуйтесь на Финуслугах через Госуслуги (после того, как перейдете, нажмите «Личный кабинет» => «Войти через Госуслуги»)
3) Выберите подходящий вам вклад и оформите его.
Знаю, что по многие из вас уже пользуются Финуслугами. У меня во вкладах, открытых через Финуслуги, 1/3 часть финансовой подушки безопасности.
Я считаю ставку по 1-му вкладу на Финуслугах – самой выгодной на рынке. Так что пользуйтесь, пока ставка высокая, это отличная возможность.
Не инвестирую и не рассказываю про ОФЗ, корпоративные облигации и флоатеры, потому что не считаю себя специалистом в этих инструментах.
*Это не инвест рекомендации, а мои мысли по активам.
Поставьте лайк, если полезно! 👍