Конец прошлой недели прошел гп американском фондовом рынке позитивно. Не смотря на то, что макроэкономическая статистика этому никак не способствовала. Предварительные даннве по ВВП за 1-й квартал показали рост всего на 1,6%, что существенно ниже прогнозов в 2,5%, и меньше, чем 3,4% в 4-м квартале 2023 г. Но индекс цен (дефлятор) ВВП оказался выше, чем ожидалось, и составил 3,1% по сравнению с 1,7% в предыдущем квартале. Данные по расходам на личное потребление РСЕ показали рост на 2,8% по сравнению с оценками в 2,7%. Рынок сначала был обеспокоен отчетом, т.к. данные в основном соответствовали предыдущим публикациям, показывающим, что инфляция колеблется выше целевого уровня в 2%.
Правда, рынки позже снова переключились на более позитивную информацию, инвесторы были настроены оптимистично после того, как техногиганты-триллионники отчитались о прибыли за 1-й кв. Microsoft превзошла ожидания на фоне роста своего облачного сегмента Azure, а Alphabet превзошла оценки и удивила инвесторов объявлением своих первых в истории дивидендов. Этот привело к тому, что индексы завершили лучшую неделю с ноября. Но в среду состоится заседание ФРС, на котором рынки вряд ли услышат какие-то позитивные слова в сторону перспектив снижения процентных ставок и нисходящая коррекция может продолжится.
На этой неделе ждем отчетности от крупных компаний, в первую очередь гигантов-триллионников:
· В понедельник NXP (NXPI), Welltower (WELL) , Arch Capital (ACGL);
· Во вторник Eli Lilly (LLY), Coca-Cola (KO), AMD (AMD), McDonald’s (MCD), Amazon.com (AMZN);
· В среду Mastercard (MA), Qualcomm (QCOM) , Pfizer (PFE);
· В четверг Apple (AAPL), ConocoPhillips (COP)? Amgen (AMGN), Booking (BKNG), Cigna (CI);
· В пятницу Hershey Co (HSY), CBRE A (CBRE), Cboe Global (CBOE).
Очень сложная сейчас ситуация сложилась у производителя лекарств Pfizer, акции которой упали за 2 года почти в 2.5 раза. Напомним, что фармацевтический гигант был главным бенефициаром пандемии коронавируса, который принес инвесторам миллиардные доходы, однако после спада заболеваемости полетели вниз и бумаги Pfizer. В конце прошлого года акции Pfizer потеряли 15% после того, как производитель лекарств озвучил прогноз по прибыли в 2024 г ниже ожиданий. Компания видит слабый спрос на свои основные продукты против Covid, а также повысила цель своего масштабного плана сокращения расходов на $500 млн. Компания ожидает, что выручка в 2024 может упасть или остаться неизменной по сравнению с 2023 г.
На недельном графике акций Pfizer видно, что исторический максимум был поставлен в конце декабря 2021г на отметке 61.71, после чего и начался 2-летний медвежий тренд. Сформировался нисходящий канал «А-В», нижнюю границу которого пробили в сентябре 2023, а в декабре 2023 бумага обновила минимум 2020г на отметке 26.43. В 1 кв 2024г быки пытались переломить ситуацию, но даже не дотянули до сильной круглой цифры 30.00. Напротив, на прошлой неделе бумага достигла нового минимума на отметке 25.23, но есть вероятность, что психологическая отметка 25.00 выдержит, акции Pfizer оттолкнутся от нее и пойдут вверх, хотя бы до уровня 30.00. Это подтверждает осциллятор RSI, на котором сформировалась двойная дивергенция. Но на плохой отчетности бумага может пробить круглую цифру 25.00 и долететь до уровня 200% Фибо-расширений от первой волны 61.71-41.45, который проходит чуть выше отметки 21.00.
