Практическое применение линий.
Порядок действия с точки зрения графического анализа.
- Определить основную тенденцию, как направление приоритетного движения. Важно понять сейчас развивается тренд или боковик.
- Выявить текущее (промежуточное) направление движения цен. Цена может двигаться по тенденции или против нее.
- Обозначить цели для основного хода и коррекции. Это могут быть уровни, либо линии до которых цена способна дойти.
1. Определение основной тенденции.
В зависимости от того какая в настоящий момент тенденция, меняется торговая тактика, а именно: если есть выраженный тренд, то торговля ведется по тренду, если боковик, то возможны как покупки, так и продажи.
Основная тенденция определяется на крупном графике.
С конца 2018 года наблюдается уверенный рост котировок акций компании. Были периоды спадов и даже очень стремительного падения в феврале - марте 2020 года, но линия тренда не пробита, а значит основной ориентир на рост цены. Дополнительным подтверждением сохранения роста является пробой важного уровня в районе максимума января 2020 года.
На заметку. Этот уровень теперь выступает поддержкой для отката цены.
Ведущий банк России с начала 2019 года показывает явную боковую тенденцию. Линии, проведенные по максимумам и минимумам, не параллельны, а значит канала нет. Не смотря на это, можно использовать в работе, как покупки, так и продажи, но на большие движения рассчитывать не стоит.
За период с 2002 года видно, что основная тенденция носит явно выраженный вид коррекции в форме одной из фигур графического анализа, о которой поговорим в следующих статьях. А пока важно понимать, что есть боковик крупного масштаба, внутри которого образуются свои промежуточные тенденции. Есть цели как для роста – уровень и верхняя линия, так и для падения – уровень 2003 года и линия, проведенная по минимумам.
2. Промежуточная тенденция.
Образуется за более короткий период от нескольких дней, до нескольких месяцев. Позволяет выявить внутреннюю тенденцию. Обозначить цели как дальние, так и промежуточные. Сформировать ориентиры для входа в рынок и выхода из него. К слову сказать, торговые операции среднесрочного масштаба проводятся с опорой на промежуточные тенденции.
Принимаем за основу последнее движение цены. Начиная с марта 2020 года, наблюдаем повышение пиков, что рассматривается как начало восходящего тренда. По минимумам проводим красную линию.
Важно! Восходящий тренд это только предположение, а не указание на его обязательное формирование.
3. Цели для основного хода и отката
В примере со Сбербанком, качестве ориентиров выбираем уровни образованные границами разрывов А, В и С. Более далекой целью выступает линия ограничивающая сверху всю боковую тенденцию. Для отката также выбираем в качестве целей уровни, построенные по максимумам Х и У. В случае их пробоя, препятствием становится красная линия тренда и далее минимум марта 2020 года.
Целевые ориентиры дают возможность понять, где может оказаться цена. Соответственно, при их достижении, обращаем внимание на поведение графика. Если происходит пробой, то вероятность продолжения хода велика. Однако, если образуется разворотная модель, это указывает на отбой цены и вероятный ход в обратную сторону.
Бывает так, что определить цели невозможно. Это получается, потому что цена поднимается на новые исторические уровни, где никогда раньше не была. В этом случае построение целей можно делать, проводя линию параллельную тренду, как аналог канала. Также применяют инструменты математического анализа, в частности это могут быть уровни Фибоначчи.
На основе инструментов графического анализа стоятся простые и понятные торговые системы. Он достаточно хорошо сочетается со всеми видами технического анализа, которые будут рассмотрены в последующих статьях.
Предупреждение о рисках.
Информация, представленная в статье, не является призывом или рекомендацией к действию. Принимая решение совершать торговые операции на финансовых рынках, вы в полной мере осознаете и принимаете на себя все риски.
Литература: Дж. Швагер «Технический анализ. Полный курс». Т.Р. Демарк «Технический анализ – новая наука».