Главное на рынке облигаций на 25.03.2024

«ХРОМОС Инжиниринг» зарегистрировал выпуск. «Соби-Лизинг» получил рейтинг кредитоспособности. «ПИК-СЗ» установил ставку купона по выпуску в обращении. Облигациям «Легенды» присвоен кредитный рейтинг. «Группа ЛСР» завершила размещение за один день торгов.

01

Московская биржа зарегистрировала четырехлетние облигации ООО «ХРОМОС Инжиниринг» серии БО-01 объемом 500 млн рублей. Регистрационный номер — 4B02-01-00138-L. Бумаги включены в Третий уровень котировального списка. С выпуском компания планирует выйти на биржу в конце марта. Ориентир ставки купона — 18,25% годовых. Купоны ежемесячные. По займу предусмотрена амортизация: по 10% от номинала будет погашено в даты окончания 36-го, 39-го, 42-го и 45-го купонов, еще 60% номинала — в дату окончания 48-го купона. Организатором размещения выступает ИК «Юнисервис Капитал», соорганизатором и якорным инвестором — МСП банк. Объем участия МСП банка составит 125 млн рублей, или 25% эмиссии.

«Эксперт РА» 15 марта присвоил эмитенту кредитный рейтинг на уровне ruBB со стабильным прогнозом.

Ранее компания на публичный долговой рынок не выходила.

02

АКРА присвоило ООО «Соби-Лизинг» кредитный рейтинг ВВ(RU) со стабильным прогнозом.

Кредитный рейтинг компании обусловлен умеренно низкими оценками бизнес-профиля и достаточности капитала при адекватном риск-профиле, а также удовлетворительной оценке фондирования и ликвидности.

Высокая концентрация структуры фондирования на крупнейшем источнике в виде банковских кредитов (более 60% пассивов на 1 октября 2023 г.) отчасти нивелируется значительным числом банков-контрагентов, от которых компания привлекает средства. Доля крупнейшего кредитора составила 8% пассивов, а пяти наиболее крупных — 30%. Совокупный объем обязательств перед владельцами облигаций составил 10% пассивов.

В обращении находится четыре выпуска облигаций компании общим объемом 520,5 млн рублей.

03

ПАО «ПИК специализированный застройщик» («ПИК-СЗ») установило ставку 13-го купона облигаций серии БО-П04 на уровне 16,5% годовых.

С десятилетними бумагами объемом 7 млрд рублей компания вышла на биржу в апреле 2018 г. Ставка купона определяется по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая по состоянию на второй рабочий день, предшествующий дате начала купонного периода, плюс 0,5%. Купоны полугодовые.

«Эксперт РА» в июне 2023 г. подтвердил рейтинг кредитоспособности «ПИК СЗ» на уровне ruA+ со стабильным прогнозом.

В обращении находится один выпуск биржевых облигаций «ПИК СЗ» объемом 7 млрд рублей, выпуск биржевых облигаций «ПИК-Корпорации» на 5,25 млрд рублей, а также выпуск замещающих облигаций «ПИК-Корпорации» на $395 млн.

04

АКРА присвоило выпускам облигаций ООО «Легенда» серий 001Р-04 и 002Р-01 кредитные рейтинги на уровне BBB(RU).

По причине отсутствия структурной и контрактной субординации выпусков АКРА оценивает облигации эмитента как равные по очередности исполнения другим существующим и будущим необеспеченным и несубординированным обязательствам компании. В соответствии с методологией АКРА уровень возмещения по необеспеченному долгу относится к I категории, в связи с чем кредитный рейтинг эмиссий устанавливается на уровне кредитного рейтинга компании.

АКРА в августе 2023 г. присвоило эмитенту кредитный рейтинг BBB(RU) со стабильным прогнозом.

В обращении находится два выпуска биржевых облигаций компании на общую сумму 7 млрд рублей.

05

ПАО «Группа ЛСР» завершило размещение трехлетних облигаций серии 001P-09 объемом 3 млрд рублей за один день торгов. Ставка купона установлена на уровне 14,75% годовых на весь период обращения. Купоны ежемесячные. Организатор — Газпромбанк.

«Эксперт РА» 22 марта присвоил кредитный рейтинг облигациям эмитента серии 001P-09 на уровне ruA. По выпуску не предусмотрены возможные дополнительные корректировки за субординацию, обеспечение и поручительство, в связи с чем агентство устанавливает паритет между текущим рейтингом «Группы ЛСР» и рейтингом бумаг.

В обращении находится шесть выпусков биржевых облигаций компании общим объемом 29,2 млрд рублей.

Итоги торгов на Московской бирже вВДОграфе .