Доброго времени суток уважаемые подписчики и гости моего канала.
Один из лучших IPO прошлого года, по итогам которого акции стремительно пошли вверх, ажиотаж был хороший, и вот Совкомбанк представил отчёт по МСФО за 2023 год, теперь посмотрим не зря вокруг этого банка такая шумиха.
Чистая прибыль
Совкомбанка составила по итогам 2023 года, рекордные 95,036 млрд. рублей в то время как в 2022 году был убыток 18,583 млрд. руб
Но к сожалению 2022 год был очень тяжёлым и он не показателен, поэтому если сравнивать с 2021 годом где так же была до этого рекордная чистая прибыль 50,1 млрд. руб, то рост составил практически 90%
При этом 64 млрд. рублей это регулярная прибыль
А вот 31 млрд. нерегулярная чистая прибыль, от фондового рынка, перепродажи золота и прочие активные действия.
Отдельно хотел бы отметить ROE - Рентабельность капитала составила 45% это лучший показатель во всём банковском секторе (у всеми любимого Сбера всего 25%, у Тинькофф 33% до этого был лучшим на Московской бирже из банковского сектора, прейдется спускаться с небес на землю и уступать пальму первенства)
Активы выросли на 46% и составили 3,2 трлн. руб
Дивидендная политика и возможные дивиденды.
Согласно дивидендной политике Совкомбанк направляет на дивиденды 25-50% от чистой прибыли по МСФО, при этом достаточность капитала не должна быть ниже 11,5% после выплаты дивидендов, но согласно заявления менеджмента на дивиденды будет направлять 30% от чистой прибыли.,
В декабре уже были выплачены промежуточные дивидненды в размере 5 млрд. руб или 28 копеек на одну акцию.
Если направят оставшиеся 26 млрд. руб, то финальные дивиденды будут около 1,1 рублей на акцию, что при текущей цене 19,05 рублей див. доходность составит 5,6% до налогообложения.
Перспективы:
Совкомбанк очень амбициозный банк, постоянно развивается и поглощает другие банки, следующий на очереди это Хоум Банк, при этом на мой взгляд это очень удачная сделка, т.к будет оплачена в рассрочку, при этом это позволит увеличить как активную
клиентскую базу в 1,5 раза, а следовательно и доходы, так и число отделений добавится более 200 по всей стране.
По заявлению высшего менеджмента Совкомбанка чистая прибыль должна минимум остаться на этом же уровне по итогу 2024 года.
Моё мнение:
Этот год для всего банковского сектора должен быть не плохим, думаю и Совкомбанк не станет исключением. К положительным факторам отнесу ещё слияние Хоум Банком, что увеличит прибыль, поэтому на акции данного банка смотрю положительно, кто ими владеет неплохой актив, но вот уже по таким ценам покупать бы не стал.
Не является инвестиционной идеей, личное мнение автора.