Диверсифицированный инвестиционный портфель - это совокупность различных видов активов, таких как акции, облигации, недвижимость и т.д., направленная на распределение риска и максимизацию потенциальной доходности.
Почему необходим диверсифицированный портфель?
Например: в вашем портфеле есть только инвестиции, ориентированные на акции, а фондовый рынок резко падает. Ваш портфель сократится, и вы потеряете свои сбережения.
Вот почему лучше иметь здоровое сочетание различных активов, чтобы извлечь выгоду из воздействия различных инвестиционных направлений.
Это называется диверсификацией рисков, и это выгодно, потому что:
- Это максимизирует потенциал возврата;
- Вы можете диверсифицировать риски и получить стабильность в своем портфеле;
- Диверсификация рисков помогает в налоговом планировании.
Как создать?
Создание диверсифицированного инвестиционного портфеля помогает управлять рисками и максимизировать потенциальную доходность.
Ниже приведены шаги по созданию хорошо диверсифицированного портфеля:
- Оцените цели и допустимые риски
Прежде чем приступить к формированию портфеля, определите свои инвестиционные цели. Например, вы можете стремиться к росту капитала, получению постоянного дохода или сохранению капитала. Важно также оценить свою устойчивость к риску. Цели и допустимый риск будут определять решения по формированию портфеля. - Разберитесь в классах активов
Ознакомьтесь с различными классами активов, такими как акции, облигации, недвижимость, сырьевые товары и денежные эквиваленты. Каждый класс активов имеет свой собственный профиль соотношения риска и доходности. Например, акции, как правило, обеспечивают более высокий потенциальный доход, но сопровождаются большей волатильностью (статистический финансовый показатель, характеризующий изменчивость цены на что-либо), в то время как облигации обеспечивают большую стабильность, но меньший потенциальный доход. - Изучите географическую и отраслевую диверсификацию
Диверсификация выходит за рамки классов активов. Необходимо рассмотреть возможность диверсификации по географическим регионам и отраслям. Различные регионы и отрасли могут показывать разные результаты в различных экономических условиях. Диверсификация в глобальном масштабе и по отраслям позволяет снизить влияние локальных рисков. - Рассмотрите индивидуальные инвестиции
В рамках каждого класса активов выберите отдельные инвестиции. В случае с акциями это может означать выбор между акциями с крупной, средней и малой капитализацией. Для облигаций можно рассмотреть государственные, корпоративные и муниципальные облигации. Изучите и проанализируйте потенциальные инвестиции, чтобы убедиться, что они соответствуют вашим целям. - Анализируйте и ребалансируйте
Со временем показатели портфеля естественным образом меняются под влиянием изменений на рынке. Регулярно пересматривайте свой портфель, чтобы убедиться, что он по-прежнему соответствует целевому распределению активов. Если некоторые классы активов значительно выросли, возможно, необходимо провести ребалансировку, продав некоторые акции и реинвестировав в недостаточно представленные.
Помните о правиле соотношения. Ориентиром является соотношение 60/40. Согласно этой стратегии, идеальный портфель должен состоять на 60% из акций и на 40% из облигаций. - Будьте терпеливы
К инвестированию следует подходить с учетом долгосрочной перспективы. Колебания рынка — это нормальное явление, и краткосрочная волатильность часто сглаживается со временем. Не принимайте поспешных решений, основанных на краткосрочных движениях рынка.
На что следует обратить внимание?
- Цели и временной горизонт
Определите свои инвестиционные цели (например, выход на пенсию, образование, накопление богатства) и сроки, в течение которых вы планируете их достичь. Это влияет на распределение активов. - Корреляция
Выбирайте активы с низкой корреляцией друг с другом. Под корреляцией активов понимается степень изменения цен двух или более активов по отношению друг к другу. Она помогает инвесторам понять, как различные активы в портфеле ведут себя по отношению друг к другу. Корреляция измеряется по шкале от -1 до 1:
- Положительная корреляция (от 0 до 1). Когда два актива имеют тенденцию двигаться в одном направлении. Корреляция, равная 1, означает идеальную положительную корреляцию;
- Отрицательная корреляция (от -1 до 0). Когда два актива движутся в противоположных направлениях. Корреляция, равная -1, указывает на идеальную отрицательную корреляцию;
- Отсутствие корреляции (0). Когда между движением двух активов нет никакой наблюдаемой взаимосвязи.
Понимание корреляции активов имеет решающее значение для диверсификации портфеля и управления рисками:
- Активы с низкой или отрицательной корреляцией могут помочь снизить общий риск портфеля. Когда один актив показывает плохие результаты, другой может показать хорошие результаты, минимизируя потери.
- Активы, которые при различных рыночных условиях движутся разнонаправленно, обеспечивают лучшую диверсификацию. - Расходы и комиссионные
Учитывайте коэффициенты расходов, торговые издержки и комиссии, связанные с инвестициями. Минимизация расходов может повысить общую доходность. - Исследования
Тщательно исследуйте и изучайте рассматриваемые инвестиции. Принимайте обоснованные решения, основываясь на своих знаниях в области инвестиций. - Состояние рынка
Будьте в курсе рыночных тенденций, экономических показателей и геополитических событий, которые могут повлиять на ваши инвестиции.
Создание диверсифицированного инвестиционного портфеля предполагает продуманное планирование, принятие взвешенных решений и стремление к достижению своих финансовых целей.
