Сразу выложу карты на стол - еще не изучая бизнес компании я решил, что буду участвовать в IPO Диасофт.
Почему так ?
Потому что народ у нас нынче алчный, обязательно устроит переподписку из - за одного лишь слова "софт" в названии 😁
Шучу...
Хотя в каждой шутке лишь доля шутки :))))
Итак IPO Диасофт.
Ходят слухи, что Мосбиржей разработан некий общий шаблон "успешного IPO" с рекомендациями для компаний. Понятно, что хозяин - барин, но вроде как кандидатам в pulic company все же настоятельно советуют их придерживаться. Собственно по этой причине можно встретить явное несоответствие логике в словах представителей компаний и их презентациях.
Ну например наш брат физик-частный инвестор любит дивиденды. Есть у него такая слабость.
Так вот, среди прочих в рецепт успешности IPO входит обещание дивидендов. Понятное дело, что обещать не значит жениться. Но физик должен услышать это приятное слово - "дивиденды". Эффект от него не менее сильный, чем от еще одной приятной фразы "Я люблю тебя". Причем не важно совершенно , что выплата дивидендов может совершенно не соответствовать концепции развития бизнеса. Может это бизнес растущий и потому он и пришел за нашими деньгами на IPO , что требуется ему ресурс для развития. Но физик любит дивиденд , а потому нельзя его лишать удовольствия хотя бы слышать обещания этих самых дивидендов. Но это ладно. Сказать можно все, что угодно.
Есть еще составляющие успеха: небольшой размер фри-флоат, которым компания выходит на IPO и некоторая недооценка, позволяющая как минимум заработать инвесторам свои законные минимальные 10 %. Что то там было еще, но кажется, что эти две составляющие наиболее важные :)))
Видится мне, что у Диасофт будут все главные составляющие успеха.
1) компания имеет уставный капитал, состоящий из 10 млн. акций размещает на бирже 8 % своих акций - 800 тыс. штук., из которых 500 тыс. будут предложены в рамках доп эмиссии , а 300 тыс штук - продадут мажоры.
2) ценовой диапазон уже объявлен: 4000 - 4500 руб. за акцию. То есть всего привлекут порядка 3,2 - 3,6 млрд. руб., а оценка всей компании будет в размере 40-45 млрд. руб.
3) Привлеченные деньги конечно же будут направлены на цели реализации стратегии долгосрочного роста и прочее бла бла бла (как будто это кому то интересно 😂) Главное , что компания в ближайшие годы обещает еще больше красивых и жирных дивидендов !!! То есть еще больше, чем оно было раньше: в 2024–2025 годах на дивы будет направлено не менее 80% EBITDA... но хорошего помаленьку, с 2026 года и далее — не менее 50% 🤣
Вобщем наблюдаем четкое следование рекомендациям Мосбиржи для успешного IPO: маленький фри флоат, дивиденды ну и конечно же рост бизнеса - все таки православное IT, куда ж без роста , обязательно будет рост, тем более , что обещать - не значит жениться :)))
А если есть высокая вероятность получить доход от сделки , нежели его не получить, то почему бы и ДА !!!
IT-компания, рост бизнеса, дивиденды, - переподписке быть !!! :)))
Еasy money !!! На этом статью можно завершить 😂
На самом деле есть вторая часть - посвященная бизнесу компании и оценке стоимости , точнее она задумана была как продолжение, но не успеваю я сегодня доделать ее. Поэтому пока так.
Сам я в IPO участвую - сделал две заявки от двух брокеров на сумму 4 млн.
О том какая будет аллокация напишу позже. Ну и вообще будет продолжение.