Московская биржа сообщила, что с 7 февраля начнет расчет пяти новых индикаторов долгового рынка на основе облигаций федерального займа (ОФЗ), замещающих облигаций, облигаций сектора устойчивого развития и флоатеров (облигаций с переменным купоном).
Новые бенчмарки могут использоваться для создания новых инвестиционных и аналитических продуктов, позволят детальнее изучить динамику цен в разных отраслях экономики, пояснил директор по развитию индексных продуктов Московской биржи Сергей Голованев. Также индексы облегчат инвесторам выход на долговой рынок Московской биржи и упростят работу с государственными и корпоративными облигациями.
В сообщении торговой площадки говорится, что индекс замещающих облигаций будет рассчитываться в двух вариантах: с капитализацией в российских рублях и в долларах США. В него войдут выпуски российских облигаций, замещающих соответствующие выпуски еврооблигаций.
В индекс флоатеров ОФЗ войдут выпуски ОФЗ-ПК, размещенные не ранее 2019 г. Ставка купонного дохода по данным выпускам будет определяться исходя из среднего значения ставок за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней. RUONIA – усредненное значение процентных ставок, по которым крупнейшие банки берут краткосрочные кредиты друг у друга.
В индекс облигаций сектора устойчивого развития войдут зеленые, социальные облигации, а также облигации, входящие в сектор устойчивого развития Мосбиржи. В индексе облигаций с переменным купоном будут выпуски ОФЗ-ПК, а также выпуски корпоративных облигаций, ставки купонных платежей по которым определяются с использованием ставки RUONIA или ключевой ставки ЦБ РФ.
Кроме того, площадка будет рассчитывать индекс ОФЗ-ПД с дюрацией (период времени до момента полного возврата инвестиций) свыше семи лет в дополнение к текущим индексам ОФЗ-ПД.
Новая редакция политики индекс-менеджмента Московской биржи вступила в силу 31 января. Она определяет базовую совокупность приоритетов, требований и руководящих принципов биржи в области разработки, расчета и распространения индексов и иных индикаторов фондового, валютного, денежного, срочного и товарного рынков.