Сегодняшняя российская экономика переживает заметное ужесточение денежно-кредитной политики. К концу 2024 года ключевая ставка Центробанка РФ поднялась до 21%, что влечет за собой высокую стоимость заемных ресурсов. В результате корпоративный сектор сокращает инвестиционные программы, а получение кредитов усложняется: резко падает доля одобренных заявок и заметно уменьшается спрос.
Мы в ЛК Пруссия нередко сталкиваемся с похожими настроениями: фирмы сворачивают планы по прямым покупкам оборудования или транспорта и активнее присматриваются к инструментам, позволяющим «разбить» финансовую нагрузку на части. Одним из таких решений становится лизинг.
Почему компании боятся прямых инвестиций
При росте стоимости денег многие организации предпочитают не тратить средства сразу, особенно когда прибыль снижается, а инфляция растет. Покупка оборудования за один раз чревата истощением оборотного капитала и может вызвать кассовые разрывы. Так, один из наших клиентов, занимающийся прокатом автомобилей в Сочи, признается, что приобретение большого автопарка за счет собственных резервов стало неподъемным — слишком высок риск остаться без денежных запасов на ежедневные расходы.
Дополнительную сложность вносит и повышенная стоимость кредитных продуктов: ставки для бизнеса давно перешагнули двузначную отметку, погашать такой долг затратно и может оказаться нерентабельно. В условиях, когда процент по кредиту практически сравнивается с потенциальной рентабельностью проекта, компании понимают, что проще вложиться в государственные облигации или депозиты, чем пытаться развивать новое направление бизнеса под внушительные проценты.
Как лизинг помогает адаптироваться к высоким ставкам
Лизинг в современных реалиях часто выступает «спасательным кругом» для предпринимателей. Рассмотрим основные причины:
- Оптимизация налогообложения.
Все платежи по лизингу компания включает в статью расходов, тем самым уменьшая налогооблагаемую прибыль. В итоге экономия может достигать 20% от лизинговых платежей, а НДС, уплаченный в составе взносов, можно принять к вычету. Для крупных сделок это оборачивается ощутимыми десятками миллионов рублей сэкономленных средств. - Гибкий график и возможность отсрочки.
В лизинговом договоре есть шанс договориться об удобном режиме выплат. Часто используется сезонный подход, когда сумма платежей снижается в «тихий» период бизнеса и возрастает в моменты пиковой выручки. Иногда лизингодатель разрешает отсрочить платежи на время установки или наладки оборудования. Такая адаптация под конкретную модель денежных потоков помогает предприятию сохранять стабильность и не попадать в долговую ловушку. - Низкий порог входа.
Вместо того, чтобы сразу выкладывать всю стоимость покупки, достаточно оплатить аванс (обычно в пределах 10–30% от суммы). Остальная часть распределяется на несколько лет. Это позволяет поддерживать ежедневную ликвидность и успешно развивать бизнес без страха потратить все средства за один раз. - Легче получить финансирование.
Если с кредитом в банке предприятию могут отказать по причине недостаточных показателей, то при лизинговой сделке своего рода «залогом» служит само имущество. К тому же в некоторых регионах государство частично субсидирует лизинговые платежи для малого и среднего предпринимательства, дополнительно снижая финансовую нагрузку.
Практические примеры из разных отраслей
Автобизнес на юге России
Предприятие, работающее в сфере такси, собиралось заменить 15 машин, но обнаружило, что единоразовая покупка чрезмерно ударит по балансу. Решение пришло в виде лизинга: всего 10% аванса и гибкий график выплат, снижающийся в зимний сезон. За счет обновленного автопарка расходы на топливо упали примерно на 20%, а клиентская база выросла на 18% за год. Проект окупился всего за 2,5 года, при этом финансирование повседневной деятельности не пострадало.
Швейное производство в Татарстане
Небольшое предприятие долго вынашивало идею запустить собственный цех. Банковский кредит под высокие проценты не подходил, поэтому выбрали лизинг. Сначала оформили оборудование на 2,2 млн. рублей (аванс 440 тысяч, срок 12 месяцев), а после успешного закрытия сделки взяли еще 12 млн. рублей с авансом около 2,4 млн. рублей на три года. Затем, за короткий период было закуплено 30 единиц швейных машин и прессов, что позволило полностью охватить все этапы производства и увеличить выручку в 5 раз.
Горнодобывающий сектор в Красноярском крае
Крупное предприятие обновляло парк карьерных самосвалов. Лизинг, на сумму около 0,5 млрд рублей со сроком семь лет, дал возможность уже через полтора месяца ввести технику в эксплуатацию. Производство руды увеличилось до 10 млн тонн в год, а компания избежала разового колоссального расхода. Таким образом, предприятие продолжило масштабироваться, не рискуя оборотным капиталом и не переплачивая за традиционный кредит.
Вывод
На фоне дорожающих заемных средств лизинг становится для бизнеса не просто альтернативой, а по-настоящему антикризисным инструментом. С одной стороны, он помогает сохранить оборотные активы, с другой — дает возможность развивать производство и обновлять основные фонды, не опасаясь огромных разовых вложений.
Статистика говорит сама за себя: в период, когда кредитные ставки отпугивают даже крупных заемщиков, около 76% новых грузовых автомобилей в 2024 году приобретаются через лизинг (против 88% годом ранее). При этом объем лизинговых сделок в первые девять месяцев 2024 года даже вырос примерно на 6% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Это лишний раз доказывает, что компании, стремящиеся обновить парк техники и не потерять темпы развития, все чаще выбирают лизинг.
Мы в ЛК Пруссия наблюдаем, как компании, благодаря лизинговым программам, преодолевают вызовы высокой ставки и удерживают свои проекты на плаву. Лизинг объединяет в себе финансирование, налоговые преференции и гибкость: он помогает грамотно распределять платежи и обеспечивает ресурс для роста в непростые времена. В результате предприниматели имеют все шансы выйти из периода «дорогих денег» с обновленными фондами и готовностью к дальнейшему масштабированию.