Как новичку составить инвестиционный портфель в условиях санкций и эффективно им управлять

Санкции, экономическая нестабильность, ограниченный доступ к иностранным рынкам — всё это создало новые условия для российских инвесторов. Однако даже в таких реалиях можно сформировать грамотный инвестиционный портфель, который будет работать на ваши цели: защиту капитала, рост дохода и уверенность в будущем. В этой статье разберём, как новичку шаг за шагом собрать портфель, что учитывать при выборе активов и как управлять инвестициями в условиях турбулентности.

Шаг 1. Определите свою инвестиционную цель

Прежде чем инвестировать, ответьте на 3 вопроса:

1. Зачем? (например: накопить на квартиру, создать подушку безопасности, обеспечить пенсию)
2. Когда? (срок инвестиций: до 1 года, 3–5 лет, более 10 лет)
3. Сколько готовы потерять? (ваш риск-профиль: консервативный, умеренный, агрессивный)

Новичкам стоит начинать с умеренного риска и простых инструментов.

Шаг 2. Выберите тип активов

В условиях санкций зарубежные бумаги, валютные счета и ETF с иностранной регистрацией стали недоступны или ограничены. Поэтому стоит сосредоточиться на доступных и понятных активах:

1. Акции российских компаний

• Потенциал роста капитала.
• Подходят для долгосрочного вложения.
• Стоит выбирать стабильные компании из секторов: энергетика, металлургия, ИТ, финансы.

2. Облигации

• Более надёжный источник дохода (процентные выплаты).
• Подойдут для новичков и долгосрочных целей.
• Выбирайте ОФЗ или надёжные корпоративные бумаги.

3. Биржевые ПИФы (БПИФы)

• Отличный вариант для диверсификации.
• Не требуют глубоких знаний.
• В одном фонде может быть десятки акций/облигаций.

4. Драгоценные металлы

• Защита от инфляции.
• Можно вложиться через ОМС или БПИФ на золото/серебро.

5. Валюта

• Риски есть, но можно хранить часть средств в юанях или рублёвых инструментах, привязанных к валюте.

Шаг 3. Как собрать сбалансированный портфель

Пример базовой структуры для новичка (умеренный риск):

Облигации (ОФЗ, корпоративные) 40%

Акции российских компаний 30%

БПИФы (смешанные или на индекс) 15%

Металлы (ОМС, БПИФ на золото) 10%

Наличные/подушка в банке 5%

Совет: начинайте с малого. Не обязательно сразу инвестировать всю сумму — можно использовать стратегию усреднения (регулярные вложения по частям).

Шаг 4. Как управлять портфелем

Регулярный пересмотр (раз в квартал или полгода)

• Оцените, какие активы выросли, а какие упали.
• При необходимости — "ребалансируйте" (выровняйте пропорции).

Оценивайте риски

• Не паниковать при падениях.
• Изучите новости компаний, сектора, экономики.

Следите за налогами

• Получите налоговый вычет по ИИС.
• Сдавайте 3-НДФЛ, если есть прибыль.

Учитесь

• Постепенно расширяйте инструменты.
• Читайте материалы брокеров, участвуйте в вебинарах, следите за рынком.

Какой брокер подойдёт новичку в 2025 году?

Выбирайте лицензированного брокера с удобным приложением и обучающей поддержкой. Среди популярных и надёжных:

• Тинькофф Инвестиции
• ВТБ Мои Инвестиции
• Сбербанк Инвестор
• ФГ БКС
• Альфа-Инвестиции

Важно: проверьте наличие ИИС, комиссии и доступ к БПИФам.

Заключение

Санкции ограничили инструменты, но не закрыли дорогу к инвестициям. На российском рынке достаточно надёжных и доступных активов, чтобы сформировать сбалансированный портфель даже новичку. Главное — ставить цель, соблюдать дисциплину и не гнаться за быстрой прибылью. Постепенно ваш капитал будет расти — даже в непростые времена.