Часть 1. Анализ ликвидности, платежеспособности.
Стабильное финансовое положение выступает результатом грамотного, разумного регулирования всей совокупностью условий, от которых зависит итог хозяйственной работы организации. Актуальность темы заключается еще и в том, что в настоящее время, в условиях рыночных взаимодействий, увеличивается обособленность организаций, их хозяйственная ответственность, в результате чего растут требования к финансовой стабильности. Для того чтобы организации могли развиваться и обеспечивать свою жизнедеятельность в условиях рыночной экономики, руководящий персонал должен, в первую очередь, иметь навык объективно оценивать положение организации и конкурентоспособность на рынке.
Анализ финансового состояния – это комплексный анализ, который ставит единую цель для всех используемых показателей и связанных с ними тем. Общая цель такого рода анализа – улучшить наше понимание того, как функционирует экономика, чтобы мы могли принимать более обоснованные решения о финансовом планировании, инвестициях и других экономических вопросах. Финансовые и экономические аналитики используют различные методы для изучения данных из множества различных источников с целью выявления закономерностей и взаимосвязей. Затем эта информация может быть использована для прогнозирования будущих тенденций или событий.
Начну часть первую методики. Выходить будет частями)
Для проведения анализа финансового состояния организации в основном используется финансовая отчетность. С помощью информации, содержащейся в этих документах, можно дать оценку финансового состояния организации, следовательно, найти его слабые и сильные стороны. Это необходимо для своевременного обнаружения проблем и их устранения, а также для принятия управленческих решений.
Далее приведу методику анализа финансового состояния организации, которая будет применена в данной работе (рисунок 1.1).
Баланс является одним из основных финансовых отчетов, который отражает финансовое состояние организации на определенный момент времени. Анализ динамики и структуры баланса позволяет оценить эффективность использования ресурсов и управления финансами организации.
Динамика баланса представляет собой изменение состояния организации в течение определенного периода времени. Для анализа динамики баланса необходимо провести сравнение балансовых отчетов за несколько периодов. Это позволяет определить тенденции изменения активов, пассивов и капитала организации, а также выявить возможные проблемы и риски.
Структура баланса отражает соотношение между активами, пассивами и капиталом организации. Анализ структуры баланса позволяет оценить финансовую устойчивость организации и ее способность к погашению долговых обязательств. Например, высокий уровень долгосрочных обязательств может указывать на нехватку собственных средств организации и возможные проблемы с погашением долга.
Важно отметить, что анализ динамики и структуры баланса необходимо проводить регулярно, чтобы своевременно выявлять возможные проблемы и риски, а также принимать меры по их устранению. Кроме того, анализ баланса является важным инструментом для принятия решений о финансовых инвестициях и планировании бизнес–стратегии организации.
Платежеспособность – это способность субъекта экономики производить платежи в полном объеме и в срок. Это одно из ключевых понятий, используемых в экономической теории и бизнес–практике. В современной экономике платежеспособность означает не только наличие денежных средств, но и возможность их быстрого и безопасного перемещения, а также связанную с этим информационную инфраструктуру.
Платежеспособность является одним из важнейших критериев, по которому оцениваются финансовые возможности организации. Платежеспособность означает, что организация способна приступить к любым финансовым операциям, не прибегая к кредитам и занимаемым средствам третьих сторон.
Отсутствие платежеспособности может оказаться крахом для любой организации. Сокращение объема продаж, неуплаты поставщикам и кредиторам, а также невозможность осуществлять инвестиции в будущее – все это может стать следствием низкой платежеспособности. Поэтому, важно всегда следить за тем, чтобы платежеспособность организации была на должном уровне.
В условиях рыночной экономики платежеспособность является одним из основных критериев, которым руководствуются заёмщики при выборе кредитора. При этом важно учитывать, что платежеспособность может достигаться не только за счёт наличия денежных средств, но и за счёт стабильности производства, грамотного финансового планирования, разнообразия источников доходов и так далее.
Оценка платёжеспособности – это важное направление оценки финансово–экономического положения организации. Проведение анализа платежеспособности организации обусловлено необходимостью, представленной на рисунке 1.2.
Платежеспособность важна не только в периоды экономического роста, но и в периоды кризиса. Например, в условиях мирового экономического кризиса 2008 года, именно те организации, которые имели высокую платежеспособность, сумели сохранить свои позиции и даже увеличить доходы. И те организации, которые не имели достаточной платежеспособности, оказались в очень сложной ситуации.
Однако, высокая платежеспособность – это не гарантия успешности организации. Существуют организации с высокой платежеспособностью, но при этом неспособные к инновациям и постоянному развитию, теряющие маркетшеринг и окончательно проигрывающие конкуренцию. Поэтому, организации всегда должны стремиться к постоянному развитию и совершенствованию своих продуктов и услуг. Отобразим на рисунке 1.3 задачи, цели анализа платежеспособности организации.
В условиях неплатежеспособности, а также применения к организации процедур банкротства точная и объективная оценка финансового экономического состояния становится наиболее важной. Главный критерий ее – показатели платежеспособности, уровень ликвидности организации. Он выполняется на основе финансовой отчетности [40].
В таблице 1.2 отражена характеристика активов по уровню ликвидности.
Группировка активов осуществляется по скорости становления денежными средствами (ликвидности), подлежат размещению в соответствии с порядком убывания, тогда как пассивы группируются по уровню срока погашения (т.е. срочности), подлежат размещению по возрастанию.
В таблице 1.3 отражена характеристика пассивов по срочности обязательств.
Баланс признается ликвидным абсолютно, при одновременном исполнении условий: .
Вопросы, решаемые результатами анализа платежеспособности, ликвидности организации:
– наличие возможности получения большего размера поступлений, чем расходы, уровень устойчивости организации;
– наличие возможности оперативно оплачивать текущие обязательства;
– достаточность прибыли для того, чтобы покрыть текущие потребности, которые имеются в финансовых ресурсах;
– наличие возможности осуществлять финансирование инвестиционной активности;
– причина возникновения разницы объема полученной прибыли и финансовых средств.
На основании этих данных определяются показатели ликвидности (таблица 1.4).
Продолжение следует.... Методика академическая конечно, но применима в реальном секторе. Писать буду по частям, думаю в 4-5 частей уложусь.
#финансы #бизнес #экономика #бухгалтерия #анализ #финанализ #финансовый анализ #экономический анализ