Привет друзьям и гостям моего канала! 👋
Наш рынок довольно неплохо вырос после сильного провала, поэтому в поиске каких-то дополнительных размышлений решил посмотреть как вели себя компании из списка голубых фишек нашего фондового рынка на разных периодах времени. Если компания регулярно обгоняет индекс мосбиржи, то, вероятно (на самом деле этого никто не знает) она будет продолжать делать это в будущем, показывая доходность не хуже индекса.
Пример именно на голубых фишках, поскольку желающие могут лезть в глубокие эшелоны, я предпочитаю более стабильные, пусть и не ракетящие результаты.
Список голубых фишек меняется несколько раз в год, я взял текущие компании
В общих чертах про голубые фишки можно сказать, что это акции ведущих компаний на рынке ценных бумаг. Они отличаются наибольшей ликвидностью на бирже, стабильностью экономических показателей и выплатами дивидендов. Выражение «голубые фишки» произошло от английского blue chips, так традиционно называют наиболее ценные в казино фишки синего цвета.
Немного подробнее про плюсы и минусы
Ликвидность
Голубые фишки имеют практически самую хорошую ликвидность. Чем она выше, тем проще купить и продать имеющиеся активы большого объема. Также от ликвидности зависит насколько близко к рыночной цене будет совершена сделка.
Надежность
Не зря голубые фишки советую тем, кто недавно пришёл на рынок (я себя отношу к новичкам, поэтому стараюсь и придерживаться голубых фишек в своём портфеле). В основном такие компании имеют устойчивый бизнес, их кредитный рейтинг выше многих других представленных на рынке, меньше долговая нагрузка и больше ресурсов. Конечно, они тоже могут падать в цене (и даже банкротиться), но вероятность этого ниже, чем у большинства компаний из второго и третьего эшелонов. Так что потерять все свои сбережения при инвестировании в голубые фишки сложно, хотя просадки конечно тоже бывают серьёзные и длительные (на графиках ниже будут видны такие компании).
Дивиденды
Последние два года немного изменили картину нашего фондового рынка, но чаще всего голубые фишки стабильно платили дивиденды своим акционерам. Во многих компаниях прочно (50+ % ) сидит государство и пополняет бюджет за счёт дивидендов. Так что надеюсь в ближайшем будущем все компании вернутся к практике регулярных выплат.
А минусы!?
Минусом голубых фишек вижу то, что рост у них медленный из-за своих размеров (капитализации), доходность будет не сильно высокой. Так же довольно часто таким компаниям плевать на простых миноритариев, какие-либо решения могут приниматься указом «сверху», а не соображениями экономической выгоды.
Фух 🤯 Все вводные вроде сделал. Теперь графики и статистика, кто из компаний был лучше (хуже) индекса на периоде 10-7,5-5-2-1 лет.
И итог в таблице
Брал периоды в основном с начала года, что не является конечно репрезентативной выборкой (для дополнительной проверки взят период 7,5 лет).
Так же надо твёрдо понимать, что результаты в прошлом не гарантируют такой же результат в будущем.
Но в любом случае у нас есть определенные три фаворита 🤗 (Сбер, Лукойл, Роснефть), которые в некоторых случаях уступали другим бумагам, но регулярно выглядели лучше индекса.
По крайней мере в этих бумагах вероятность потерять деньги новичкам будет невысока, с учётом того, что какого-то аналогичного прошлому году роста в этом уже не жду. А ещё будет присутствует вероятность заработать сверх общего индекса при отсутствии каких-либо шоков в ценах на сырьё и экономике.
У меня все три бумаги в портфеле есть. Сейчас подумал, что надо будет их доли распределения глянуть.
Кому интересно, может свой портфель аналогично сверить с индексом. Может если какая-то бумага регулярно проигрывает индексу, то ей не место в портфеле? Или тогда должен быть проведен хороший анализ причин, почему такая бумага может вырасти в будущем. По крайней подумать в таком ключе уже неплохо
На этом всё, зеленых и растущих всем портфелей!
______
Если понравилась статья, то не забудьте поставить лайк 👍 Вам несложно, а мне как автору, приятен отклик от читателей!
Подписывайтесь на канал, если этого ещё не сделали, добро пожаловать!
Представленная информация не является ни в каком виде рекомендацией по операциям с любыми видами финансовых активов и носит только общий информационный и развлекательный характер.