Что такое хеджирование и как его правильно использовать

На фондовом и крипто рынках могут происходить изменения, которые негативно сказываются на активах инвестора. Снизить риски и ограничить убытки можно с помощью специальных инструментов. Что такое хеджирование и как его использовать — в статье.

Хеджирование помогает инвесторам снизить риски, которые связаны с колебаниями курса определенных активов. Для хеджирования подходят несколько финансовых инструментов, которые доступны на фондовом и крипто рынках.

Что такое хеджирование?

Хеджирование — это способ страхования рисков, который дает инвесторам возможность реагировать на потенциальное изменение стоимости ценной бумаги или другого актива.

Хеджирование позволяет инвестору перенести риски на тех участников торгов, которые готовы их принять. Как правило, ими являются спекулянты. Хеджирование предполагает, что спекулянты получают прибыль за то, что перенимают риски. Хеджирование осуществляют с помощью деривативов или производных финансовых инструментов.

Чем хеджирование отличается от диверсификации?

В отличие от диверсификации хеджирование помогает сократить риски по любому активу из портфеля инвестора. Решения зависят только от целей инвестора, его потребностей и склонности к риску. Диверсификация хорошо работает, когда ситуация на рынке стабильна. Инвесторы добавляют в портфель разные ценные бумаги, чтобы снизить его волатильность. Но когда рынок падает, все активы могут коррелировать между собой. То есть акции дешевеют вместе с облигациями, а инвестор теряет средства.

Когда в мире возникает кризисная ситуация, которая распространяется между странами и затрагивает разные сектора экономики, корреляции между активами становятся сильнее. Диверсификация перестает работать, потому что может снижаться стоимость всех ценных бумаг, золота и паев инвестфондов. Хеджирование позволяет уделить внимание конкретным активам.

Когда стоит использовать хеджирование?

Многие инвесторы приобретают ценные бумаги или коины/токены на длительный срок. Они анализируют рынок, выбирают перспективные активы и совершают долгосрочные вложения. Такие инвесторы могут не обращать внимание на текущие колебания рынка. В будущем котировки обычно восстанавливаются и продолжают расти. Поэтому хеджирование регулярно применяют инвесторы, которые ожидают роста или падения стоимости акций или монет — так они страхуют позицию.

При этом сложно предсказать, когда случится следующее падение рынка. И нельзя быть уверенным, что котировки быстро восстановятся. Поэтому инвесторы используют хеджирование, чтобы сократить потенциальные убытки.

Как использовать хеджирование?

Инвесторы страхуют собственные активы с помощью специальных финансовых инструментов.

Фьючерс. Это контракт, заключаемый между участниками биржевой торговли. По условиям фьючерса одна из сторон обязуется в будущем купить у другой стороны конкретный актив. Стоимость оговаривается в условиях контракта. Инвесторы продают фьючерс, чтобы хеджировать риски и сократить потенциальные убытки. Если прогноз сбудется и стоимость ценных бумаг снизится, то прибыль по фьючерсу компенсирует убытки от падения стоимости акций. И наоборот, если котировки вырастут — инвестор заработает на акциях и потеряет на фьючерсе.

Если есть какие-то вопросы, то добро пожаловать в мой тг канал, где много полезной информации, а также вы можете написать мне в личные сообщения и задать любой интересующий вас вопрос: Арбитраж крипты | Stepanov YARD CRYPTO