Все больше россиян приходит на финансовый рынок в надежде получить пассивный доход. Объем инвестиций растет, но далеко не все они оказываются успешными. Как избежать основных ошибок, обсудили на вебинаре ФМЦ НИУ ВШЭ «Что нужно знать начинающему инвестору?».
«Инвестирование предоставляет огромные возможности с точки зрения получения дохода, но одновременно несет в себе колоссальные риски — можно потерять абсолютно все», — подчеркнул главный экономист отдела развития финансового рынка Экономического управления ГУ Банка России по Центральному федеральному округу Дмитрий Евтеев.
Поэтому важно, чтобы все принимаемые решения были осознанными и взвешенными, ведь инвестиции — это не казино и не игра, а полноценная работа, требующая ответственного подхода, знаний и опыта.
Если же этого нет, а попробовать хочется, можно воспользоваться услугами профессионалов — финансовых посредников. Это может быть брокер или доверительный управляющий, но самое главное — чтобы у компании была лицензия Банка России. Проверить это можно в специальном разделе сайта ЦБ.
Дмитрий Евтеев подробно рассказал, какие ценные бумаги доступны начинающему инвестору и в чем их различия.
Так, акции — это долевые ценные бумаги, которые выпускает акционерное общество, то есть компания-эмитент. Можно получать доход в виде дивидендов (если ваши акции предполагают их выплату), а можно — от купли-продажи акций.
К плюсам инвестирования в акции докладчик отнес потенциально высокую реальную долгосрочную доходность, достаточно низкий порог входа, относительно высокую ликвидность, широкий выбор инструментов и вариативность получения дохода.
В качестве минусов он привел высокую волатильность (сильную подверженность котировок колебаниям), риск ликвидности в кризисное время и отсутствие системы страхования вложений.
Таким образом, доходность этого вида инвестиций не гарантирована и непредсказуема.
Облигации — это тоже ценные бумаги, но долговые. Эмитент (в качестве него может выступать как компания, так и государство) выпускает долговые расписки, долг по которым обязуется оплатить в будущем с определенным процентом. Таким образом, покупая облигации, человек дает свои деньги взаймы под проценты.
Из плюсов покупки облигаций можно упомянуть относительно небольшую волатильность, умеренную ликвидность, а главное — стабильную и предсказуемую доходность.
Впрочем, доходность надежных облигаций невысока. Сохраняются такие минусы, как риски ликвидности при досрочной продаже и отсутствие системы страхования вложений.
Чтобы свести к минимуму риски при покупке этого вида ценных бумаг, Дмитрий Евтеев рекомендовал выбирать максимально надежные облигации — государственные или крупнейших компаний с высоким кредитным рейтингом ААА, а также изучить открытую финансовую и бухгалтерскую отчетность компании-эмитента.
Кроме того, спикер рассказал про ПИФы — паевые инвестиционные фонды. Это уже готовые инвестиционные портфели, которые состоят из ценных бумаг и других активов. ПИФ собирают специально для частных инвесторов, чтобы они могли купить пай, то есть приобрести долю инвестиционного фонда. ПИФ объединяет деньги разных инвесторов, чтобы коллективно вложить их в различные финансовые инструменты. Таким образом, риски потери дохода снижаются.
Впрочем, от всех рисков застраховаться просто невозможно, подчеркнул Дмитрий Евтеев: «Инвестирование — это принятие высоких рисков».
Спикер дал несколько рекомендаций начинающим инвесторам.
1. Не вкладывайте в рынок ценных бумаг последние деньги. Соблюдайте правило: инвестировать только свои собственные деньги, причем ту сумму, с потерей которой вы морально готовы смириться. Всегда оставляйте себе финансовую подушку.
2. Пройдите обучение. Необходимо не только разобраться в ценных бумагах, но и постоянно расширять свои знания. Финансовый рынок все время меняется, и нужно развиваться вместе с ним.
3. Не поддавайтесь эмоциям: действуя импульсивно, можно совершить много роковых ошибок. Психологическая устойчивость — одно из важнейших качеств для инвестора, а два главных врага — жадность и страх. Принимайте только взвешенные и обдуманные решения.
4. Не кладите все яйца в одну корзину — распределяйте свои риски. Не стоит вкладываться в одну ценную бумагу, разумнее распределить средства между несколькими активами: если одни потеряют в цене, другие вырастут.
5. Остерегайтесь мошенников, доверяйте только лицензированным финансовым посредникам. Помните, что в инвестировании нет ни страховки, ни гарантий. Не поленитесь проверить финансовую организацию на сайте Банка России.