За период с января по сентябрь 2023 года отмечался рост всех основных показателей рынка страхования жизни. Это было связано с повышенным спросом на КСЖ продукты, поддерживаемым законодательными стимулами, сообщает Bizmedia.kz.
Активы КСЖ возросли до 1 084,0 млрд тенге (+164,5 млрд тенге или 17,9%), составляя 46,1% от общей суммы активов всего страхового рынка.
В структуре активов 86,4% занимают ценные бумаги, общий объем которых по состоянию на 1 октября 2023 года составил 892,0 млрд тенге (+115,4 млрд тенге). Среди них доминируют долговые инструменты, выпущенные государственными и квазигосударственными эмитентами Казахстана.
Несмотря на отсутствие преград для входа новых игроков на рынок и высокую прибыльность КСЖ, уровень концентрации в этом секторе остается высоким из-за ограниченности казахстанского рынка: 71,4% активов все еще принадлежат трём крупным компаниям: Халык-Life, Nomad Life и FFLife.
Обязательства КСЖ увеличились до 775,1 млрд тенге (+9,4% или 66,8 млрд тенге с начала года), главным образом, за счет роста обязательств по убыткам (+34,1% или 24,5 млрд тенге) и объема операций REPO (+28,4% или 19,9 млрд тенге).
В период с января по сентябрь 2023 года наблюдался значительный рост страховых премий (+27,5% или 75,2 млрд тенге) и выплат (+56,6% или 16,7 млрд тенге), связанный в основном с четырьмя ключевыми продуктами КСЖ: пенсионным аннуитетным страхованием, страхованием от несчастных случаев, страхованием жизни и страхованием работников.
При этом на нетто-основе (премии минус выплаты) наибольший рост показали пенсионное аннуитетное страхование (+49,6% или 23,5 млрд тенге) и страхование от несчастных случаев (величина увеличилась в 2,2 раза или на 17,2 млрд тенге).
В целом отношение выплат к премиям по итогам 9 месяцев 2023 года немного ухудшилось из-за более высокого роста страховых выплат: 13,3% против 10,8% по итогам 9 месяцев 2022 года
Основные результаты периода
Сектор страхования жизни продолжает демонстрировать значительный рост прибыли благодаря четырем ключевым продуктам. Однако в текущем году наблюдается снижение спроса на продукты страхования жизни с инвестиционным компонентом (Unit-linked). За 9 месяцев 2023 года уровень собранных страховых взносов сократился на 97,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Причиной увеличения страховых выплат в секторе стали два основных фактора. Во-первых, в течение 9 месяцев 2023 года было заметное увеличение выплат по страхованию работников от производственных несчастных случаев. По данным Минтруда РК, в этот период на предприятиях страны произошло 145 смертельных случаев (+8,2% по сравнению с 9 месяцами 2022 года), а травмы получили 995 человек (-0,4%). Во-вторых, рост выплат по страхованию жизни произошел из-за увеличения средней суммы страховой выплаты при одновременном снижении их количества. Так, за январь-сентябрь 2023 года средняя выплата составила 2,6 млн тенге по сравнению с 851 тыс. тенге в предыдущем году.
В результате 9 месяцев 2023 года доходы в секторе страхования жизни выросли благодаря росту доходов от страховой и инвестиционной деятельности. Однако значительное увеличение вознаграждений по ценным бумагам на фоне роста процентных ставок и положительная переоценка акций и облигаций в портфелях сектора были частично смягчены снижением доходов от переоценки валюты.
Продолжающееся сокращение административных расходов (-50,8%) сдерживает рост расходов сектора, что привело к почти двукратному увеличению чистой прибыли.
С учетом мер, предпринимаемых АРПФР, чтобы развить страховой рынок в соответствии с Концепцией развития финансового сектора РК до 2030 года, сектор страхования жизни будет продолжать развиваться. К концу 2023 года можно ожидать роста премий на уровне 6-7% и ROE на уровне 30-35% (S&P).