📊Смотрим фин показатели за 9 мес 2023г.
✔️Выручка +7,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до ₽969,2 млрд.
✔️️Чистая прибыль -5% до ₽97,2 млрд.
Учитывая остановку поставок электроэнергии из России в страны ЕС, результаты вышли нейтральные.
✔️️EBITDA -5% до ₽127,3 млрд. Давление на показатель оказали результаты сегмента «Трейдинг». EBITDA сегмента упала в 8 раз за 9 мес. 2023 г.
Выпадающие доходы компенсированы за счёт роста энергопотребления в России, консолидации энергомашиностроительных компаний, благоприятной ценовой конъюнктуры на рынке, индексации тарифов на энергоресурсы, а также переориентации экспортных поставок на восточное направление.
✔️️Консенсус прогноз по дивидендам: от ₽0,254 до ₽0,281 (див. доходность ≈6-7%)
🗣Мнение: положительное виляние на результаты по итогам года может оказать рост ключевой ставки. Так как у Интер РАО на счетах группы находится более ₽270 млрд. Тем не менее, форвардная дивдоходность низкая, поэтому потенциала для роста акций не видим.