Друзья, приветствую вас! Сегодня мы разберемся какие инструменты могут помочь вам, как будущим рантье, создать капитал.
Существует множество инвестиционных инструментов предоставляющих различные преимущества, и начинающему инвестору порой бывает сложно определиться какие из них выбрать. Недаром они называются «инструменты», ведь каждый из них обладает своими характеристиками, особенностями и предназначен для конкретных целей: одни позволяют интенсивно нарастить капитал, другие обеспечивают поступление постоянных выплат, а третьи страхуют деньги от инфляции или кризисных явлений в экономике.
С инвестиционными инструментами плотно связано понятие «актив». Если описать простым языком, то с точки зрения инвестиций «актив» - это некое имущество, которое участвует в создании дохода. Актив может либо дорожать в цене с течением времени, либо генерировать периодический доход, либо и то и другое вместе.
Вам, как будущим рантье, в первую очередь будут полезны те активы, которые позволяют существенно наращивать капитал за счет роста цены актива с течением времени, такие как:
- обыкновенные акции;
- биржевые паевые инвестиционные фонды и etf (exchange traided fund);
- драгоценные металлы и биржевые товары;
- недвижимость.
Важно: каждый из перечисленных активов имеет свои особенности, преимущества и недостатки, риски, а также горизонт инвестирования, т.е. оптимальный срок, в течение которого вы держите деньги вложенными в актив.
Универсальных инструментов не бывает, поэтому для накопления и приумножения капитала желательно использовать «портфель» из нескольких разных инструментов, чтобы получить выгоду от их сильных сторон и нивелировать слабые.
Рассмотрим кратко каждый из этих инструментов и начнем с самого известного и популярного в России, - с недвижимости.
Недвижимость является материальным активом, поэтому ее многие любят и доверяют ей. Ее можно увидеть и потрогать, она создает ощущение уверенности и надежности, поэтому многие считают, что недвижимость всегда растет в цене, особенно земля, ведь ее не становится больше.
Помимо прироста капитала за счет роста цены на объект недвижимости прибыль можно получить и сдавая ее в аренду. Такая возможность, конечно, зависит от характеристик объекта и того интереса, который он представляет для потенциальных арендаторов.
Будущий рантье может инвестировать в недвижимость различными способами, которые зависят от размера капитала, горизонта инвестирования и личных предпочтений.
Покупка объекта целиком. Способ, когда инвестор приобретает интересующий объект в собственность за личные или кредитные деньги. Это хорошо известный способ, которым пользуемся все мы, когда покупаем квартиру, дачу, гараж, земельный участок. Если вы купили объект на свои средства, то в этом случае объект принадлежит только вам, вы можете им пользоваться и распоряжаться по своему усмотрению. Минус такой покупки в том, что нужно сразу полностью оплатить цену объекта.
Если покупка финансируется за счет кредитных средств, то всю сумму платить сразу не нужно, достаточно первоначального взноса в районе 25-30%. При этом если оформляется ипотека, сдать недвижимость в аренду на длительный срок или продать, возможно только с согласия банка.
Важно помнить что владение объектом недвижимости накладывает определенные обязанности: платить налог на имущество и заботится о целостности и сохранности объекта самостоятельно!
Коллективные инвестиции. Если у инвестора недостаточно средств для покупки объекта целиком, или он не желает нести связанные с этим обязанности в одиночку, он может инвестировать в недвижимость совместно с другими инвесторами:
1) Приобрести объект в совместную долевую собственность с другими инвесторами за счет общих средств. В таком случае налоговые обязательства и бремя содержания объекта будут разделены на всех собственников.
2) Инвестировать в паевой инвестиционный фонд недвижимости. В таком случае инвестор покупает объект не напрямую, а через фонд, который инвестирует в недвижимость. Это может быть российский или зарубежный фонд инвестирующий в недвижимость определенного класса: торговая, складская, жилая, производственная. Фонд может выплачивать периодический доход в виде дивидендов или быть нацелен на рост стоимости находящегося у него в собственности недвижимого имущества. Налоговые обязательства несет компания управляющая фондом, она же занимается содержанием и управлением имуществом.
Драгоценные металлы. Ох уж их манящий блеск! Золото и серебро на протяжении веков являлись предметом сбережения, накопления и инвестирования средств. В наше время так же пользуются спросом платина и палладий. Запасы драгоценных металлов в мире ограничены, но далеко не всегда они растут в цене. Как правило, рост цены драгоценных металлов происходит во времена экономических и политических потрясений. Инвесторы могут покупать драгметаллы в слитках, монеты, открывать обезличенные металлические счета, приобретать паи (акции) фондов инвестирующих в драгоценные металлы. Драгоценные металлы торгуются на многих мировых биржах и относятся к «биржевым товарам».
Помимо металлов существуют и другие группы биржевых товаров, в которые инвесторы могут вкладывать деньги в расчете на рост цены:
Энергетические: нефть, бензин, газ.
Сельскохозяйственные: пшеница, кукуруза, кофе, какао.
Промышленные металлы: медь, алюминий.
Во времена высокой инфляции некоторые перечисленные товары могут хорошо застраховать от нее ваши инвестиции. Однако, с драгоценными металлами и другими биржевыми товарами нужно сохранять осторожность, поскольку цены на них подвержены постоянным колебаниям и могут переживать длительные периоды спада. Также, в отличие от ценных бумаг или недвижимости, товары не приносят ни дивидендов, ни купонного дохода, ни арендной платы!
Обыкновенные акции. Акции – это ценные бумаги. Они дают вам право на часть компании и право на получение части ее прибыли в виде дивидендов. Но не все компании их платят! Акции это популярный инструмент, позволяющий получить высокую доходность за счет роста курсовой стоимости и выплаты дивидендов. Однако, за высокий доход приходится платить повышенным риском! Во времена глобальных или локальных финансовых кризисов цены на акции могут падать на десятки процентов за считанные недели.
Важно: для долгосрочных инвесторов, я рекомендую выбирать акции только прибыльных компаний, с устойчивым положением на рынке или лидеров в своей области. Вложения в убыточные но "хайповые" компании, в надежде на то, что ситуация выправится могут обернуться серьезной потерей денег.
Особенность обыкновенных акций в том, что они дают право голоса на собрании акционеров, но дивиденды по ним не гарантируются, то есть никто заранее не знает, будут ли дивиденды и какого размера. При инвестициях в обыкновенные акции будущего рантье интересует в первую очередь рост их курсовой стоимости, и уже во вторую очередь дивиденды. Более того, компании, акции которых растут в цене быстрее рынка, чаще всего не платят дивидендов, поскольку вкладывают свою прибыль обратно в бизнес.
Акции торгуются на биржах и приобрести их можно только через специализированного финансового посредника – брокера, открыв у него брокерский счет. Акции российских компаний лучше покупать через российских брокеров, а акции иностранных компаний через зарубежных.
Важным преимуществом акций, как актива, является их «высокая ликвидность» то есть возможность их быстро купить и быстро продать по рыночной цене.
Биржевые паевые инвестиционные фонды и ETF.
Когда вы покупаете акцию конкретной компании, вы покупаете часть компании со всеми ее ресурсами, разработками, работниками и перспективами, а также со всеми экономическими, отраслевыми, репутационными и другими рисками, которые в будущем могут негативно сказаться на стоимости акций. Чтобы правильно оценить перспективы той или иной компании нужно потратить немало времени и обладать хотя бы базовыми знаниями в этой области. Не у каждого человека, стремящегося стать рантье, есть такие знания, время и желание на оценку 20-30 разных компаний из разных стран и отраслей (20-30 это хорошо диверсифицированный портфель).
На помощь инвестору здесь приходят фонды! Это могут быть ПИФы, БПИФы и ETF.
ПИФ (паевой инвестиционный фонд) - это фонд, в котором собраны деньги инвесторов, а компания, управляющая этим фондом, размещает данные средства в акции, облигации или биржевые товары, в соответствии с утвержденной инвестиционной декларацией. То есть инвестор становится не прямым держателем акции конкретной компании, а владеет множеством акций разных компаний из конкретной отрасли или страны, через ПИФ. Будущего рантье в первую очередь интересуют фонды акций, недвижимости и биржевых товаров, поскольку они дают более интенсивный прирост капитала.
ПИФ, как и другие разновидности фондов используют, когда инвестор хочет вложить деньги в целую отрасль или страну, а возможности или желания покупать конкретные ценные бумаги по отдельности нет.
Доход инвестора формируется при росте стоимости активов фонда, а значит и цены купленных паев (акций) фонда. Дивиденды такие фонды не выплачивают. ПИФ можно приобрести непосредственно у управляющей компании или у ее агента, часто агентами бывают банки. Покупка и продажа занимают несколько дней.
БПИФ (биржевой паевой инвестиционный фонд), это ПИФ торгуемый на бирже. Он схож по структуре с обычным ПИФом, но чтобы его купить, достаточно открыть брокерский счет с доступом к торгам на Московской Бирже. Плюсом БПИФ является высокая ликвидность – его можно купить и продать в любой день биржевых торгов и сделать это удаленно, без беготни по офисам управляющих компаний и посредников.
ETF (exchange traided fund) считается более зарубежной версией ПИФов. Он похож на ПИФ тем, что также дает возможность инвестировать в целый массив разных компаний, отраслей или стран, не покупая каждую ценную бумагу по отдельности, при этом ETF дают намного более широкие возможности для вложения средств по всему миру, в отличие от ПИФов . Отличие от БПИФ в первую очередь в правовой структуре фонда и стране его регистрации. Также ETF отличают более скромные комиссии и возможность получения дивидендов инвестором. Покупка паев (акций) фонда происходит на бирже и доступна в любой биржевой день.
Основной минус ETF в настоящий момент это то, что теперь они доступны к покупке только через зарубежных брокеров, поскольку 02.11.2023г. против Санкт-Петербурской биржи, на которой была возможность приобрести некоторые ETF, были введены санкции.
Все перечисленные активы позволяют получить прибыль за счет роста цены с течением времени, и поэтому все они могут быть в инвестиционном портфеле будущего рантье. Также, все эти активы имеют внутреннюю стоимость, то есть некую минимальную цену включенных в них физических материалов, материальных запасов, товаров, ценных бумаг или денежных потоков компаний. То есть вы не покупаете «фантики» или «воздух» за свои деньги, а покупаете либо материальный объект (дом, квартиру, слиток золота или условную бочку нефти) либо часть в работающем бизнесе или множестве бизнесов со всей его инфраструктурой, работниками, разработками и деловыми связями, и прибылями. Вы становитесь собственником!
А вот от финансовых инструментов, которые не имеют внутренней стоимости и цена которых обусловлена лишь «доверием» со стороны вкладчиков, я бы рекомендовал вам воздержаться.
Таким инструментом является криптовалюта. Она не имеет внутренней ценности, за ней не стоит экономика какой-либо страны, и как правило, она не имеет никакого обеспечения. По сути, криптовалюта является ничего не стоящим электронным «фантиком», цену которого определяет исключительно коллективный «консенсус» участников торгов и их доверие: сегодня они верят в нее и договорились, что цена будет 1000$, а завтра доверие испарилось и цена рухнула до 0$.
Примерно то же самое можно сказать об акциях молодых убыточных компаний. Они конечно не являются фантиками, но перспективы таких компаний очень туманны, и вкладывать в них деньги, особенно во времена всеобщей эйфории, очень опасно.