Проценты по вкладам вырастут и это должно заставить население активнее нести деньги в банк, а не хранить их под подушкой. Приток рублей поможет сдержать курс доллара, но для экономики есть и минус - кредиты, в том числе, ипотечные и производственные, подорожают.
Центробанк повысил ключевую ставку сразу на 2 процентных пункта - с 13 до 15% годовых. Это уже четвертое повышение ключевой подряд. Ключевая ставка ЦБ влияет на многие показатели, среди которых для населения, пожалуй, главные: проценты по кредитам и вкладам, а также курс доллара.
Рассмотрим как скажется на них повышение ключевой ставки подробнее.
Что такое ключевая ставка ЦБ РФ
С 2016 года в России действует показатель ключевой ставки Центрального банка РФ. Она выражается в виде процента, под который ЦБ РФ выдает кредиты коммерческим банкам. Показатель ключевой ставки периодически пересматривается в связи с экономической ситуацией в стране и мире, исходя из текущей или прогнозируемой инфляции.
Зачем ЦБ поднимает ключевую ставку
Основная цель Центробанка - обеспечение стабильности национальной валюты и контроль инфляции. Повышение ключевой ставки, как правило, используется в ситуациях, когда необходимо сдерживать инфляционные ожидания или стабилизировать курс национальной валюты. В условиях высокой инфляции кредит становится дешевле, что может способствовать чрезмерному росту потребительских и инвестиционных расходов. В ответ на это ЦБ может повысить ключевую ставку, делая кредиты дороже и снижая спрос на них.
В конце октября 2023 ЦБ ухудшил прогноз по инфляции до 7–7,5% по итогам 2023 года вместо ожидавшихся ранее 6–7%. Необходимо обеспечить дополнительное ужесточение политики и вернуть инфляцию к цели в 4% в 2024 году, подчеркивает регулятор. «В обновленном прогнозе учтен фактический рост цен, а также эффект от увеличения госрасходов в новом бюджете», — объяснила председатель Банка России Эльвира Набиуллина.
На что влияет ключевая ставка ЦБ РФ
Граждане и предприятия не могут получить кредит строго по ключевой ставке Центробанка РФ. Коммерческие банки сами определяют стоимость кредитных продуктов, но с учетом процента ЦБ РФ. Например, снижение ключевой ставки ЦБ РФ до 5.5% в апреле 2020 года скажется на следующих сферах деятельности:
- должна снизиться стоимость кредитов, выделяемых населению и бизнесу, так как коммерческие банки будут получать более дешевые деньги от Центробанка РФ;
- по показателю ключевой ставки рассчитывается субсидия банкам из бюджета по льготным кредитам бизнесу (заемщики будут платить только за превышение процентов по договору над ключевой ставкой);
- по показателю ключевой ставки ЦБ РФ рассчитываются пени, неустойка и другие штрафные санкции, предусмотренные законом.
Снижение ключевой ставки обычно положительно сказывается на общем состоянии экономики. Предприятия могут получать кредиты по сниженным процентам, обновлять производственные мощности, закупать новые материалы, вовремя платить зарплаты сотрудникам. Население также сможет брат кредиты под мен ший процент, но открыват вклады станет менее выгодно.
Как долго продержится высокая ключевая ставка
Точных сроков никогда нет. Все зависит от экономической ситуации в стране и мире, в том числе курса доллара. В таблице вы можете посмотреть, сколько действовали ранее установленные ключевые ставки - как после повышения, так и после понижения.
Последствия повышения ключевой ставки
Обычно выделяют следующие последствия повышения ключевой ставки:
Удорожание кредитов: Когда ЦБ повышает ключевую ставку, коммерческие банки часто повышают процентные ставки для своих клиентов. Это может удорожить заемные средства для бизнеса и частных лиц, что, в свою очередь, может замедлить экономический рост.
Приток иностранных инвестиций и укрепление рубля: Повышенные ставки могут привлечь иностранных инвесторов, ищущих высокодоходные активы. Это может привести к укреплению курса национальной валюты. Доллар перестанет сильно расти, и даже может снизиться, а рубль окрепнет.
Снижение инфляции: Подорожание кредита обычно снижает потребительский и инвестиционный спрос, что может помочь сдержать инфляцию.
Влияние на финансовые рынки: Акции компаний, зависящих от заемного капитала, могут потерять в цене из-за повышения ставок. Однако активы с фиксированным доходом, такие как облигации, могут стать более привлекательными.
Процент по банковским вкладам повышается: Повышение процентных ставок должно стимулировать население и компании к увеличению сбережений, так как проценты по вкладам повышаются. Можно не только открыть вклад под привлекательный процент в банке, но и переоформить под более высокий процент уже существующий вклад. Правда, если его срок не завершен, то проценты по нему будут утрачены. Так что хорошо взвесьте все "за" и "против". Переоформление может быть выгодно, если деньги положили недавно и прошло еще немного времени или если ключевая ставка выросла на много процентных пунктов, что перекроет потерянные проценты по прерванному депозиту.
Оксана Соболева