Чем она может нам помочь?
Первое. Треть портфеля составляет SBER и SBERP - 37%!. Это говорит нам об очень низкой диверсификации активов и существенный перевес одной компании над другими. Не так давно я опубликовал пост про компанию Enron, которая была лидером индустрии, но вдруг вскрылась неприятная правда о финансовых показателях. Я к тому, что и со Сбером может произойти вообще всё, что угодно, надежность и размер компании не повод для того, чтобы пренебрегать диверсификацией!
Но для тех, кто читает мой канал это очень даже неплохо. Почему?
Вчера был пост про эмоции, так вот, большая часть людей на рынке абсолютно не подготовлены к высокой волатильности и неопределенности, панические продажи приведут Сбер к ценам сильно ниже справедливых.
Второе. Это выбор компаний по секторам. Очевидное преимущество у нефтегазового сектора, в топе: Газпром, Лукойл, СургутНГ, Татнефть, Новатэк, Роснефть. Пару дней назад я опубликовал небольшую заметку по нефти и выбор этого сектора мне понятен, однако этот сектор занимает больше 50% среднего инвестора. Опять же про диверсификацию забыли и тут…
Подводя итог можно сказать, что недоинвестированными остаются
металлургия, технологический сектор, энергетика, ретейлеры и… все остальные, получается.