Начнем недельный обзор с основных индикаторов.
Основные индикаторы фондового рынка за торговую неделю 02-08.10.2023
Доллар. На прошедшей неделе в ослабление рубля вмешалась стремительно дешевеющая нефть, а также молчаливое одобрение сегодняшних курсов российскими властями. Если пару недель назад риторика взывала к укреплению рубля, то сейчас об этом говорится все меньше. Кроме того, Минфин начинает беспрецедентные в последнее время покупки валюты примерно на 4 млрд долларов за месяц. Тем самым с рынка будут изъяты все ее излишки, что не даст шанса на укрепление рублю. В общем мы вернулись к старой схеме когда рубль обесценивается всегда с редкими волнами отскоков, а пополнение наших резервов активно помогает этому процессу.
Нефть. В дополнение к заявления ОПЕК о том, что вопрос сокращения добычи на следующий год будет рассматриваться дополнительно, в США достаточно сильно выросли запасы топлива, что также немного повлияло на котировки. Вероятно на будущей неделе на котировки может повлиять эскалация арабо-израильского конфликта.
Спотовый газ в Европе. После снижения газа на неделе ниже 400 долларов за 1000 м3 появились новые разговоры о забастовках в Австралии. Газ отреагировал ростом.
Золото на фоне роста доходностей по облигациям США становится все менее привлекательным. Вероятнее всего оно развернется вместе с рынком госдолга США или с банкротством какого-нибудь крупного банка, которое неминуемо произойдет при таких высоких доходностях облигаций.
Криптовалюта реагирует на усиливающиеся прогнозы о ее недооцененности. При массовом появлении таких публикаций было бы неплохо задуматься о том, а не выходит ли кто-то с рынка под хорошую информационную поддержку. Последний раз похожая история случалась при выходе из рынка Китая, когда мировые аналитики делали ставку на Китай на 2023 год. С момента тех новостей акции просели примерно на треть.
Рынок США после долгого снижения получил отскок на фоне умеренной статистики прошлой недели. Но не стоит забывать о новом рекорде в доходностях на рынке госдолга, которое вероятно приведет к дальнейшему снижению.
Российский рынок похоже перестает верить в укрепление рубля как повод своего снижения и на прошлой неделе развернулся пока еще в неуверенный, но рост. Безусловно риски коррекции остаются, но при долларе 100+ она вряд ли будет существенной. Хороший индикатор последний год - это индекс РТС, который на прошедшей неделе ушел ниже 1000 пунктов.
Акции на рынке Гонконга похоже нащупали временное дно. Впрочем, при дальнейшем снижении мировых индексов Китай вряд ли устоит и пойдет на новое снижение.
Переходит к отдельным акциям на нашем рынке.
Динамика акций индекса Мосбиржи за неделю 02-08.10.2023
Сургутнефтегаз. Догоняющий рост привилегированных акций, возврат демпфера и частичное открытие экспорта нефтепродуктов.
Сегежа постепенно начинает справляться с логистикой. Появились новости о новом маршруте в Китай.
Позитив. Много новостей о хороших перспективах компании на рынке безопасности и импортозамещении софта, хорошие рекомендации аналитиков.
Татнефть прив. Вторник - последний день покупки перед выплатой дивидендов, а дивидендный фактор остается существенным при выборе акций на сегодняшнем рынке.
Яндекс. Новые новости по разделению компании. Похоже событие все ближе.
Россети. После взлета на фоне неплохого отчета неделей ранее компания растеряла весь рост на прошедшей неделе.
Русгидро. Большую часть прибыли компания получает за счет гос субсидий и судя по отчетности, дивиденды в следующем году могу составить 5-7% при сегодняшней цене. Почему бы не переоцениться.
Русал. Особенных новостей по компании не было. Впрочем из металлургов это сегодня аутсайдер наиболее пострадавший из-за санкций.
Русагро. Коррекция после завышенных ожиданий от собрания акционеров.
Полиметалл. Компания продолжает дешеветь на фоне снижающихся котировок на золото.
Спасибо за внимание. Если понравилось - ставьте лайк и подписывайтесь:
Telegram: https://t.me/FinanBlogger. Мой портфель онлайн и все материалы
Пульс от Тинькофф: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/FinanBlogger/. Материалы с уклоном на фондовый рынок
Прочие платформы: Дзен