Диверсификация VS Концентрация или кому и сколько?

Все ли так однозначно в этом вопросе, давайте попробуем разобраться!

КОНЦЕНТРАЦИЯ ПОРТФЕЛЯ-это когда вы покупаете одну,три или пять бумаг чтобы на их росте достигнуть максимального результата!Такую авантюру может позволить себе только инвестор с высоким уровнем компетенций и опыта,и имеющий высокую терпимость к риску!Если у вас в наличии только агрессивный риск профиль а знаний мало,то наверное оно того не стоит,по статистике большинство инвесторов не выживают и года на рынке!Думаю никто сознательно не захочет пополнять этот список.Но если вдруг вы являетесь профессионалом в какой то отрасли знаете ее вдоль и поперек, то здесь уже возможны варианты. В любом случае критерий личного комфорта превалирует,если вы взяв три бумаги в портфель перестаете есть, спать и жить, то меняйте стратегию она не ваша!

С ДИВЕРСИФИКАЦИЕЙ тоже не все так просто как кажется на первый взгляд.Десять бумаг это уже диверсификация или надо двадцать.Или вообще собрать себе вручную индекс ММВБ (42 бумаги если что)и комиссию не платить! А если посмотреть чуть глубже и вспомнить что есть другие активы:облигации,товары, недвижимость.Ой)диверсификацию по странам и по валютам тоже никто не отменял так то. Хотя в текущих реалиях отважных инвесторов вкладывающихся в акции США( только для квалов в данный момент) и любителей товарища Си как то поубавилось! Последние исторические события поумерили темперамент даже самых отважных.Но мир не стоит на месте и возможно что через какое время мы опять вспомним и диверсификацию по странам и портфельную теорию Гарри Марковица.

Если подходить к диверсификации с позиции финансиста(я дипломированный финансист вдруг кто не знает)который инвестирует на ММВБ исключительно)короче если не усложнять особо то:

1. определяем свой личный «индекс страха»(он же риск профиль)в интернете масса тестов на эту тему.Это даст понимание какую просадку портфеля вы можете перенести)хотя жизнь внесет коррективы,и просадка в жизни воспринимается в разы острее!
2. Есть вариант попроще)доля облигаций в вашем портфеле должна равняться вашему возрасту,остальное акции!

Вот , худо бедно с диверсификацией по классам активов мы разобрались , жаждущим большего разнообразия можно добавить еще золото(через БПИФ)и фонды на недвижимость.

Теперь разберемся с диверсификацией внутри классов активов :облигации-можно не заморачиваться особо и взять офз с короткой дюрацией (дюрация-полный срок возврата инвестиций) по крайней мере для начала, когда разберетесь то и корпоратов можно добавлять.

• акции - если вот совсем по простому, то берем 12-15 эмитентов, по одному два из разных секторов экономики(нефть, газ, ритейл, девелоперы и прочие) но строго из тех кто входит в индекс ММВБ , никаких десятых эшелонов и депозитарных расписок-переедут, еще успеете.

И ВСЕ,ваш портфель уже будет диверсифицирован лучше чем у большинства!

Потому что он буден собран хоть и по простой но системе)заранее простите кому она простой не показалась!