Стоит ли открывать ИИС в сентябре 2023 года, покупать облигации ФЗ и рассчитывать на ежегодные налоговые вычеты?

Добрый вечер!
Я задался вопросом, стоит ли сейчас, в сентябре 2023 года, открывать ИИС (индивидуальный инвестиционный счет), а так же что покупать на деньги, положенные на него в случае принятия положительного решения.

Не секрет, что сейчас наступил период жесткой политики ЦБ РФ относительно ключевой ставки. После ее экстренного поднятия 15 августа на 3,5% до 12% лучше рублю не стало, а многие эксперты прогнозируют ее дальнейший рост. Причем некоторые намекают на скромный рост в 100-150 пунктов, а другие говорят о дальнейшем резком движении до 15-16%.

Если Вы следите за кривой доходности ОФЗ, то должны знать, что стоимость облигаций резко упала за последний месяц. Длинные облигации торгуются даже дешевле 700 рублей за штучку, среднесрочные - по 900.

Так же Вы должны были слышать, что правила существования ИИС в очередной раз поменяются с 1 января 2024 года. Срок открытия ИИС изменится в сторону увеличения, а при досрочном закрытии ИИС налоговые льготы если Вы ими пользовались придется вернуть... Правда этот новый ИИС-3 вроде как можно будет закрыть по уважительным причинам без штрафных санкций, но что это за причины и какие документы должны при этом быть предъявлены пока не понятно.

Итак, что же я предлагаю? Предлагаю оценить гипотетический рост вложений на ИИС, открытый по старым правилам в сентябре 2023 года на срок 3 года на примере покупок среднесрочных ОФЗ. Для примера отлично подойдет ОФЗ 26226 с погашением в октябре 2026 года. Данные ОФЗ имеют доходность купонов 7,95% годовых (39,64 рубля дважды в год- в октябре и в апреле), в настоящий момент имеют доходность 12,09% и стоят около 904 рублей за штуку.

Итак, открываем ИИС, ждем результатов заседания ЦБ РФ 15 сентября и...поехали!

В дальнейших расчетах будет много допусков, но куда без них, ведь будущее туманно и неизвестно. Допуски- заморозим стоимость облигаций 26226 на 900 рублях на весь срок эксперимента, в дальнейшем будем пополнять ИИС 10 января 2024 и 2025 годов, а вычет НДФЛ будет приходить примерно одинаково с апрельской выплатой купонов.

1. 2023 год.
Открываем ИИС в сентябре 2023 года, вносим первые 400 тысяч рублей на его счет и покупаем на них ОФЗ 26226 в количестве 400000/900=444 шт.
11.10.23г. получаем первую выплату купонов по ним и реинвестируем их в те же облигации- 444х39,64/900= 19 шт. Итого 444+19=463 шт.

2. 2024 год.
10.01.24 года пополняем ИИС на 400 тысяч рублей, покупаем на них облигации. Их станет 463+444=907 штук.
10.04.24г. получаем купоны- 907х39,64=35950, плюсуем к этой сумме налоговый вычет, полученный по упрощенной схеме от налоговой, 52000, и покупаем на все деньги облигации. (52000+35950)/900=97 шт. Итого их станет 1004 штуки.
09.10.24 получаем купоны и меняем их на облигации 1004х39,64/900=44 штуки. К 2025 году подходим с количеством облигаций 1048 штук.

3. 2025 год. Все аналогично 2024-му.
400000/900=444 + 1048= 1492
(1492х39,64+52000)\900=123 штуки. Станет 1492+123=1615 штук.
(1615х39,64/900)+1615=1686 штучки к 2026 году.

4. 2026 год. Пополнений больше нет, ждем последний налоговый вычет и два последних купона.
(1686х39,64+52000)/900+1686= 1818
Получаем последний купон 07.10.26 г. 1818х39,64=72065
И получаем погашение облигаций по номинальной стоимости 1818х1000= 1818000. Итого у нас получается около 1,89 миллиона рублей!
Вместо внесенных за 3 года 1,2 миллиона - 1,89!!!

Итак, наши вложения 400 тысяч рублей в год в облигации ОФЗ на ИИС с получением налогового вычета увеличат наш капитал более, чес в 1,5 раза!!!
Да, у нас много допусков. Почти все прогнозируют, что ставка в 2024 году начнет плавно падать. Но после заседания ЦБ РФ 15 сентября 2023 года стоимость этих облигаций может упасть уже и ниже 900 рублей и не оправиться до январской покупки 2024 года, а это уже 2/3 суммы взноса на ИИС и покупки облигаций на эти деньги по минимальным ценам.
Так же мы можем получать вычет НДФЛ до апрельской выплаты купона (я получил вычет в этом году в конце марта) и успевать покупать облигации на эту сумму и получать на них 1 лишний купон.
В общем, все вышеизложенное не является моей инвестиционной рекомендацией, но капитал по-моему мнению увеличить в 1,5 раза на почти безрисковых облигациях при открытии ИИС в сентябре 2023 года и закрытии в октябре 2026-го можно!!!

Пишите что думаете, в чем я ошибся, приводите свои аргументы!!!