Вечер добрый, криптаны! Игорь у клавиатуры.
В центре внимания площадки ОТС.
Внебиржевые сделки по суточному объему превзошли свои традиционные аналоги. В результате ведущие криптоплатформы охотно запускают новые хабы для институциональных инвесторов, предлагая им выгодные условия.
Внебиржевая торговля криптовалютами - это практика, обычно применяемая крупными спекулянтами, которые работают со значительными объемами цифровых активов.
Что такое внебиржевая торговля?
В мире внебиржевой торговли покупатели и продавцы согласовывают детали сделки между собой, устанавливая ценовые параметры, которые могут включать и фьючерсы. В отличие от традиционных биржевых сделок, расчеты по ним происходят непосредственно между сторонами, без участия биржи в качестве посредника.
Подобные договоренности обычно возникают при двух условиях:
- когда объем торгуемых активов слишком велик для листинга на бирже;
- или когда исполнение данной сделки на бирже может существенно изменить рыночную цену актива.
Компании, предлагающие такой вид торговли, могут использовать надежные пулы ликвидности, рассчитанные на крупных инвесторов. Это позволяет клиентам заключать сделки, отвечающие их интересам, не беспокоясь о волатильности рынка.
Кроме того, внебиржевая торговля иногда привлекает банковские учреждения. Компании TradFi давно работают на криптовалютном рынке и активно пытаются обойти более молодых конкурентов. Они предоставляют специальных менеджеров, которые сопровождают клиентов на всех этапах торгового процесса - от создания счета до завершения сделки. Они оказывают своим клиентам необходимую поддержку и дают рекомендации, особенно при торговле большими объемами криптовалют.
Преимущества внебиржевой торговли
Почему значительные инвесторы к ней обращаются?
- практически безграничная ликвидность;
- отсутствие волатильности;
- возможность совершения сделок по установленной цене;
- повышенная безопасность за счет многофакторной аутентификации и надежной защиты от взлома;
- автономное холодное хранение активов;
- страховая защита;
- транзакционные кредиты, которые гораздо мягче, чем маржинальная торговля;
- конфиденциальность;
- круглосуточная профессиональная поддержка;
- регуляторная защита, поскольку регуляторы пока не ввели существенных ограничений на внебиржевую торговлю.
Такие комфортные условия торговли, как правило, недоступны для обычных трейдеров криптовалютных бирж. Однако владельцы крупных криптовалютных кошельков охотно пользуются этой возможностью. В первую очередь это относится к институциональным китам, но может распространяться и на частные цифровые предприятия (например, майнинговые пулы) и хедж-фонды.
Наиболее популярные платформы для внебиржевой торговли:
Платформы для внебиржевой торговли предлагают как криптовалютные биржи, так и традиционные финансовые организации. Вот несколько примеров.
1. Crypto Com.
Этот внебиржевой портал уже более года обслуживает VIP-клиентов. Раньше он обслуживал клиентов из США, но под давлением Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) закрыл свою традиционную институциональную биржу и подал заявку на открытие этого подразделения в Сингапуре. Внебиржевая торговля осталась незатронутой этим шагом. Минимальный порог сделки для внебиржевой торговли здесь относительно невысок - 50 тыс. долл. Для сравнения: на ныне обанкротившейся Genesis этот порог составлял 250 тыс. долл.
2. FalconX.
Это специализированная платформа для торговли криптовалютами для институциональных клиентов. Она предлагает им широкий спектр услуг уровня Уолл-стрит, включая клиринг, кредитование и деривативы. Также предоставляются услуги консультантов по сопровождению сделок, ориентированные в первую очередь на учреждения, которые еще только знакомятся с криптовалютным рынком. Для обычных трейдеров многие из предлагаемых аналитических инструментов могут оказаться сложными. По данным платформы, в 2022 году торговый оборот составил около 280 млрд долл.
3. Coinbase Prime.
Созданная в 2022 году, эта отдельная брокерская платформа для VIP-клиентов экосистемы Coinbase имеет квартальный оборот более 124 млрд долл. Она ориентирована на независимые хедж-фонды, венчурные капиталисты и управляющие частным капиталом. Минимальный порог сделки здесь составляет 1 млн долл. при максимальном страховом покрытии 320 млн долл. Уникальными особенностями этой платформы являются возможность торговли НФТ, наличие мобильного приложения и API для автоматической торговли.
В чем загвоздка?
Однако, несмотря на все свои преимущества, внебиржевая торговля имеет и ряд существенных недостатков. Во-первых, выбор доступных криптовалют ограничен. Эти платформы следят за действиями SEC и блокируют операции с токенами, которые потенциально могут быть незарегистрированными ценными бумагами.
Во-вторых, комиссии могут быть высокими, иногда доходящими до 5%. За такие преимущества, как безопасность, конфиденциальность и мгновенные расчеты, приходится платить больше.
Совсем свежий пример использования ОТС это "спасение" crv, продажа фаундером крупного количества токенов Джастину Сану, по цене ниже рыночной, по 0.4$.
__________________________________________________________________________________
Не забывайте, что у нас ещё есть Телеграм!
- Ты сказал "у нас"..? Оговорочка по Фрейду :)
- Кыш отсюда!
В общем, попасть туда не так-то просто, ведь он закрытый.
Но для вас лазейка всегда найдётся, потому что у нас ещё там очень много всего интересного, заглядывайте ;)
