Нужно ли обычному работяге покупать акции и пытаться инвестировать? Можно ли действительно на этом заработать? Давайте разбираться. Я не экономист, но сам регулярно инвестирую. Я не эксперт в этой области, поэтому предлагаю опираться на общеизвестные факты и статистику, чтобы делать собственные выводы.
- Акции - доля в бизнесе. Стоимость акций - стоимость всей ожидаемой будущей прибыли компании со скидкой за риск. Покупая акцию, вы покупаете всю прибыль, которую компания получит в будущем относительно вашей доли, но с небольшой (или большой) скидкой.
- Компания может получить ожидаемую прибыль, получить больше или меньше, от этого зависит результат инвестиций.
- Облигации - займ компании или даже государству под процент.
- Любая инвестиция несет в себе риск частичной или полной потери денег.
- Чем выше риск инвестиции, тем выше ожидаемая доходность от этой инвестиции.
- Вероятность прибыли по акциям выше вероятности убытка. Следовательно, чем выше горизонт инвестирования, тем выше шанс получить прибыль.
- Чем более диверсифицирован инвестиционный портфель, тем меньше в нем риска. Простыми словами: чем большее бумаг вы купили, тем меньше шанс потерять все деньги.
- Средняя реальная доходность всего мирового рынка акций — 5% годовых, то есть средний показатель доходности всех инвесторов в мире на 5% обгоняет инфляцию. Простыми словами это значит, что если инфляция 10%, то доходность всех акций мира в среднем 15% годовых (цифры 10 и 15 взяты с потолка в качестве примера).
- У облигаций реальная доходность ниже - 2-3%.
- Если ты покупаешь ценную бумагу, то на другом конце провода тебе ее кто-то продает. Если продаешь - у тебя кто-то покупает. Многие об этом забывают, а зря.
- Если деньги лежат в кубышке и не тратятся, они обесцениваются за счет инфляции. За те же самые деньги со временем можно купить меньше благ.
- Если за первый год вы получили 5%, прибыли, а за второй еще 5%, то в сумме получилось больше 10% (гуглить сложный процент).
Давайте подумаем, что дают нам эти факты.
Можно ли заработать на инвестициях в акции?
Нет. Если все инвесторы мира в среднем получают только 5% за вычетом инфляции, можете сами посчитать, сколько вам надо денег, чтобы заработать на этом.
Если вы думаете, что среднего инвестора можно обогнать, то вы ошибаетесь. Средний инвестор - инвестиционный фонд, который профессионально занимается инвестициями все свое рабочее время. Каков шанс у дворовой команды по футболу обыграть чемпионов мира? Вот и ответ. Сверху накидываем инфу о том, что "профессиональные игроки" сами часто проигрывают другим таким же.
Можно ли отдать деньги дяде, который заработает тебе деньги?
Нет. Отдать, конечно, можно, а вот забрать с прибылью скорее нет. Твой дядя играет против чужих таких же дядь. Дяди проигрывают и выигрывают друг у друга. Как понять, кого из них выбрать? Вопрос риторический. Даже если вынести честность и порядочность дяди за скобки, все равно проще не выбирать.
Прошлая прибыль не гарантирует будущую. Прошлая прибыль может стать результатом везения. Инвесторов, которые получают прибыль выше рынка на протяжении 20 и более лет, можно пересчитать по пальцам двух рук. Напомню, на планете 8 000 000 000 человек.
Из каждого утюга вам будут рассказывать истории успешных инвесторов, забывая про неудачников. Не покупайтесь на это когнитивное искажение, есть риск, что оно будет стоить вам очень дорого.
Тогда в чем цель инвестиций?
У инвестиций для обычного работяги есть только одна цель: сбережение денег. Заработать на покупке акций нельзя, а вот для сохранения денег на длинном горизонте они подходят идеально. Заработать деньги можно только за пределами фондового рынка, а не внутри.
Ничтожная доходность акций и облигаций помогает только окупить инфляцию с небольшой прибылью. Если вкладывать деньги на 3-5 лет, акции рассматривать нет смысла совсем. От 10 лет можно начать присматриваться на определенную долю. Если вам 25 лет, а сохранить деньги хотите до пенсии, акции должны занимать большую часть вашего портфеля. (Вспоминаем факты 3, 4, 5 из начала поста).
Стоит ли не инвестировать вообще?
Если не вкладывать сбережения совсем, вы с вероятностью 100% потеряете их часть. Чем дольше деньги лежат просто так, тем меньше их становится (вспоминаем факт 10 из начала поста).
Если у вас нет сбережений, подумайте вначале об этом, а не об акциях и облигациях.
Сколько денег отдавать на инвестиции?
10% от ЗП - маловато, больше 50% - нет смысла.
Стоит ли инвестировать с кредитом?
Если вы взяли кредит на булочку с кофе, он автоматически повысит риск всего инвестиционного портфеля. Хотя булочка и акции совсем не связаны. Чем больше доля заемных средств от всего капитала, тем выше риск. Объяснять долго, проще просто поверить.
Добавляем тот факт, что от рынка акций можно ожидать 5% доходности, а средняя ипотека в России обычно дороже.
Нет денег на инвестиции, что мне делать?
Не инвестировать. Есть 2 крайности:
- экономить на чашке кофе и питаться одной гречкой, чтобы отложить на пенсию;
- не откладывать деньги совсем
Лучше найти баланс.
Выводы
- Заработать на покупке акций нельзя.
- Сохранить деньги на долгий срок в акциях можно, но с определённым риском.
- Обычному работяге точно стоит покупать акции, если он хочет отправить свои сбережения в далекое будущее (не пенсию, например). Если сбережений нет, то и отправлять нечего.
- Инвестировать можно не только в акции и облигации, есть множество других вариантов. Купить инструмент для работы - тоже инвестиция.
- Инвестировать можно не только деньги, но и время.
- Не стоит забывать, что смысл жизни лежит за пределами понятий денег, сбережений, акций, инвестиций.