Собираем идеальный портфель
Инвестор-мальчик: ищет идеальный актив с высокой доходностью, запредельной надежностью и вечной стабильностью.
Инвестор-мужчина: составил идеальный портфель и больше ничего не ищет…
Идеальный актив найти трудно. У всего есть недостатки, и это нормально: высокая доходность — риск, высокая надежность — небольшая прибыль.
Но, как мы уже сказали, секрет не в том, чтобы найти идеальный актив, а в том, чтобы собрать несколько хороших активов и составить идеально диверсифицированный портфель. И сегодня с помощью курса «Секреты диверсификации» мы расскажем, как можно это сделать.
• Диверсифицируем по активам
Вы можете поделить капитал на несколько активов: акции, облигации, денежные средства (валюта, вклад, накопительный счет) и биржевые товары (металлы, сырье).
Что со всеми этими активами делать? Структурировать. Усредняя все показатели, можно получить три классических портфеля:
- 60% вложений — облигации, 40% — акции;
- 80% — акции, 20% — облигации;
- 50% — акции, 30% — облигации, 20% — кэш и товары.
• Диверсифицируем по отраслям
Вложение капитала только в одну или в смежные отрасли подвергает портфель риску. Стоит в преобладающем секторе появиться проблеме — можно потерять большую часть вложений.
Помните также, что разные отрасли не всегда движутся одинаково в разные периоды экономического цикла. Во время расширения экономики технологические компании могут расти более быстрыми темпами, чем компании из сфер здравоохранения, фармацевтики и потребительских товаров — эти отрасли хорошо ведут себя в кризисные времена.
• Диверсифицируем по валюте
Еще одним доступным приемом диверсификации может стать покупка ценных бумаг, номинированных в разных валютах. Инвестиции не только в рублевые бумаги помогут вам не потерять часть портфеля при ослаблении или одной из валют. Одна из перспективных валют сейчас — юань. А некоторые российские облигации уже имеют номинал в юанях, выплаты также совершаются в данной валюте.
• Диверсифицируем по сроку погашения
Многие инвесторы — сторонники исключительно консервативных активов и покупают только облигации. В этом случае рекомендуем сочетать облигации с разным сроком погашения.
Например, у облигаций с длинным сроком погашения часто более высокая доходность, но и риск здесь выше. В то время как короткие облигации приносят меньшую доходность, однако имеют меньший риск и большую ликвидность.
