Формат коллективных инвестиций под названием Краудлендинг, он же Инвестиционная платформа, стал подотчетным ЦБ РФ с 2021 года и с тех пор привлек внимание как начинающих, так и опытных инвесторов. Но наличие опыта у инвесторов не мешает им совершать ошибки о которых я расскажу ниже.
В этом материале я постараюсь раскрыть несколько ошибок инвесторов, показать к чему они приводят и расскажу как можно их избежать.
Ошибка №1: Все деньги в один проект
Часто инвесторы заводят деньги на платформу и сразу начинают инвестировать в доступные на витрине проекты. Логика в таких действия проста, хочется поскорее проверить работу платформы и отправить деньги в займ, хочется просто потыкать на кнопочки.
Итогом такой ошибки может стать полная потеря денег, так как не все платформы глубоко проверяют заёмщиков и платформы не несут ответственность за дефолты заёмщиков. Соответственно у вас есть выбор: довериться судьбе или собрать диверсифицированный портфель.
На фондовом рынке при диверсификации портфеля инвестор умышленно сокращает свою доходность ради снижения рисков. Но в краудлендинге диверсификация не сокращает доходность, инвестор просто распределяет свои деньги между множеством компаний. Чаще всего платформы позволяют инвестировать в один проект от 1.000 рублей, а значит портфель в 100.000 рублей можно распределить между 100 компаниями. При дефолте 10% портфеля инвестор все равно выйдет в прибыль, а без диверсификации он может потерять всё.
Ошибка №2: Инвестировать на длинный срок
Тут следует внести ясность, есть инвестиции на длинный срок но в короткие займы, а есть инвестиции в длинные займы. Например:
- Короткий срок займа - займ на исполнение госконтракта от 30 дней до 90 дней
- Длинный срок займа - займ на развитие бизнеса от 12 месяцев
При этом платформы с короткими займами могут разработать автоматизированный продукт, где инвестор пополняет баланс и в течение 12 месяцев деньги автоматически размещаются в займах. То есть займы короткие, но инвестору не нужно тратить время на реинвестирование.
Так вот ошибкой будет сразу инвестировать в длинные займы, так как в случае их дефолта инвестор узнает об этом только по окончании срока займа, то есть через год. С таким длинным информационным простоем инвестору сложно проанализировать успех своих инвестиций и разработать доходную стратегию инвестирования. А значит первые несколько лет инвестиций будут доверены удачи и результат может сильно отличаться от задуманного плана.
Потратьте первый год инвестирования на работу с короткими займами, разработайте свою стратегию на знакомых паттернах и после этого переходите на более длинный формат инвестиций.
Ошибка №3: Слепые инвестиции
Диверсификация и короткие займы это главные друзья инвестора, но без знаний о рынке в который выдаются деньги, можно поймать регуляторный или сегментарный риск. Например, ЦБ решит изменить какой-то закон, форму безналичных расчетов или просто заменит маленький винтик в финансовой системе, то целый сегмент рынка может закрыться.
Не так давно ЦБ РФ разрешил использовать Банковскую Гарантию для обеспечения заявки на рынке госзакупок. В результате все компании выдававшие займ для обеспечения заявки были вынуждены закрыть свой бизнес, так как клиенты ушли в банки.
Такой эффект может произойти в любой момент в любом секторе экономки и чтобы защититься от него инвестору стоит изучить рынок в который он выдаёт займ. Так же стоит выделить несколько дней своей жизни на изучение бизнеса заёмщиков, понять их риски и узнать как эти риски нивелировать. Информация - главная защита капитала инвестора.
Ошибка №4: Надежда на залоги и поручителей
Многие инвесторы ошибочно чувствуют себя в безопасности выдавая займы под залог забывая, что не все инвестиционные платформы имеют компетенции по оценки и реализации этих залогов. Я проработал 2 года в компании выдававшей займы под залог автомобилей и видел как эти залоги пропадают вместе с заёмщиками.
Не стоит быть философом чтобы понять простую мысль "Лучше выдать займ стабильному бизнесу и получить деньги в срок, чем бегать по судам и продавать залоги на аукционах". Безусловно на банкротствах и продаже проблемных активов можно заработать, но это уже бизнес, а не инвестиции.
Ошибка №5: Высокий процент и весь мой
На сайте инвестиционной платформы может быть указан высокий процент годовых и да, займы могут реально выдавать под такой процент, вот только это не значит что инвестор его получит.
Например:
- Займы под 31% годовых
- Средний срок займа 65 дней
Вроде бы всё просто, инвестировал 100.000 рублей и через год на балансе уже 131.000 рублей. Но на практике я показывал свой инвестиционный портфель на этой платформе и доходность составила 21% годовых чистыми.
При инвестирование через краудлендинге есть три подводных камня: налоги, дни когда деньги просто лежат на счете и дефолты. Все эти камни снижают доходность инвестора и заявленные космические цифры превращаются в реальный средний доход по инвестиционному рынку.
Итог
Не бойтесь высокого процента на сайте инвестиционных платформ, вы все равно его не получите. Не инвестируйте все деньги в один займ. Изучайте рынок и бизнес заёмщиков, разработайте свою стратегию инвестирования и вместо залогов оценивайте бизнес.
Инвестиционные платформы позволяют собирать диверсифицированные портфели с очень маленькой суммой депозита и потому подходят начинающим инвесторам, так как снижают риски и одновременно обучают всем тонкостям инвестирования в бизнес.