Согласно недавнему отчету Bank of America, стоимость рынка токенизированного золота превысила 1 млрд долларов, что свидетельствует о растущем интересе к токенизации реальных активов. Токенизация подразумевает передачу прав собственности на физические активы, такие как драгоценные металлы, на блокчейн, что позволяет покупателям и продавцам торговать этими активами круглосуточно, не прибегая к услугам традиционных брокеров.
Bank of America считает, что токенизация является ключевым фактором распространения цифровых активов, и прогнозирует, что она произведет революцию в способах доступа инвесторов к таким активам, как товары, валюты и акции, и торговли ими. До появления токенизированного золота инвесторам приходилось полагаться на биржевые фонды, фьючерсы или покупать физическое золото у дилеров. Однако эти варианты имели недостатки с точки зрения стоимости и ликвидности.
Токенизированное золото обладает рядом преимуществ по сравнению с традиционными инвестиционными инструментами, включая круглосуточные расчеты в режиме реального времени, отсутствие платы за управление, а также отсутствие расходов на хранение или страхование. Фракционирование (разделение смеси веществ посредством кристаллизации) позволяет передавать физическое право собственности и стоимость золота таким образом, который ранее был невозможен, что повышает доступность для инвесторов. Токенизация золота также может повысить ликвидность и позволить инвесторам быстро и эффективно балансировать свои портфели.
Кроме того, токенизация цепочки поставок золота может принести пользу инвесторам, ориентированным на ESG, которым требуется подтверждение того, что золото, в которое они вкладывают средства, получено из конкретной шахты или региона. Однако некоторые критики утверждают, что токенизация золота является мошенничеством и не служит никакой другой цели, кроме обогащения эмитентов.
Они указывают на то, что физическое золото можно купить и продать только через лицензированных дилеров, что создает проблемы с ликвидностью, и что покупатели должны платить за хранение и страховку. Они утверждают, что эмитенты токенов, обеспеченных золотом, такие как Bank of America, наживаются на продаже "дерьмовых токенов", которые юридически не связаны с реальным золотом.
Они утверждают, что Bank of America не занимается альтруизмом, а стремится получить прибыль от неограниченной эмиссии золота, которая якобы обеспечена золотыми токенами. В действительности, у этих покупателей нет законного права требовать реальное золото в обмен на свои токены, а эмитенты не несут никакой юридической ответственности за свои действия.
Очевидно, что схема мошенничества стара как мир. Ровно тем же занимался ФРС до 1971 года, когда утверждал, что его фантики обеспечены золотом, которое никто в глаза не видел. В принципе, тем же бизнесом сейчас занимается ещё одна похожая организация iFinex, эмитирующая Tether, который также якобы является токенизированным долларом США. Банкиры - это те же разбойники с большой дороги, только в более дорогих костюмах.