Давайте посмотрим на проблемы Credit Suisse глазами обывателя. Мы на этом обывательском уровне уверены, что к его краху привели три основные проблемы:
1) трудности в экономике ЕС;
2) утрата доверия инвесторов, убедившихся, как блокируют российские деньги;
3) отказ акционера из Саудовской Аравии спасать банк, т.к. он знает о п. 2.
На самом деле, проблемы банка начались давно и обострились они еще в сентябре 2022 г. Банк по итогам III квартала получил убыток в 4 млрд. евро, и его "заштормило". Но посыпался он почему-то в "нужный" момент, после краха нескольких американских банков, это были условно "Воркута эстэйт банк" и "Кулебаки-венчур-инвест", то есть банки даже не из первой десятки США, которые спасти в зародыше кризиса с ликвидностью было элементарно. Так же, как Евросоюзу было элементарно осенью удержать на плаву Credit Suisse, предоставив ему осенью гарантии на пару десятков млрд. евро. Однако, гегемон предпочел устроить "банковский кризис", причем есть все признаки, что он успешно управляемый. Давайте на них посмотрим:
1. Собственно история с Credit Suisse, очень своевременный крах которого стал командой для паникой инвесторов со всего мира (заберу ка я свои денежки из этого Евросоюза, а то мало ли что).
2. После того, как паника на финансовом рынке США уже была взята под контроль, Министр финансов США Джанет Йеллен снова умеючи разожгла беспокойство всего лишь одной фразой, "спасать все вклады не будем, это ваши риски, инвесторы". В результате только в Америке отток капитала составил 500 млрд. долл., а на спасение банковской системы планируется привлечь 2 трлн. долл. Точнее, США могут их просто "напечатать" (см. график ниже), а вот Евросоюзу сделать то же самое, увы, не так просто.
3. После того, как Credit Suisse был вполне успешно поглощен UBS, из США пришла "новость" - надо бы проверить, как оба! (спасенный и спасавший) банка участвовали в соблюдении санкций, блокировали ли они счета злобным русским вкладчикам (на самом деле - наворовавшим в России).
4. История с австрийским Райффайзенбанком, которому стали настойчиво рекомендовали уйти из России, из-за чего его акции обвалились, потянув за собой весь европейский рынок (банки ЕС взаимосвязаны, так как держат акции и облигации друг друга).
В общем-то все эти события могут укладываться в совпадения и конспирологическую теорию. Если бы не тот факт, что США крайне выгоден этот кризис. Дело в том, что таким образом случится бегство и из евро и из банковской системы ЕС в "доллар". Но, кроме кнута должен быть и пряник, и он есть - экономические причины, то есть вложения инвесторов должны быть более прибыльные, или хотя бы иметь в такие сложные времена меньшую убыточность. А поскольку других финансовых инструментов в условиях "шторма" не наблюдается - юань падает, йена давно себя дискредитировала, нефть валится вслед за любыми дуновениями, цена на золото контролируется США, то... остается доллар. Но, как сказано выше, для этого он должен быть гарантированно устойчивым. И экономическая составляющая для перехода в него в настоящий момент следующая.
Вложения инвесторов в евро (гос.бумаги) принесут инвестору 3,5%. Реальная инфляция в Еврозоне - 8,5%. То есть потери - 5% от вложений.
Американские гособлигации в настоящее время дают 4,7% прибыли. Реальная инфляция в США - 6% (да, понимаю, что неожиданно, но она уменьшилась с середины прошлого года в полтора раза!). Итого, потери инвестора (или плата за сохранение средств в тяжелые времена?) при вложениях в "доллар" будут 1,3%. Или в четыре раза меньшие, чем операции с евро.
Собственно случившееся на днях повышение ставки ФРС до 4,75% оно о том - же: "инвесторы, у нас платят больше, айда к нам!".
Так что, на мой взгляд, очень похоже на то, что США устроили пожар по всему миру (и контролируемый у себя), для того, чтобы:
а) ограбить Евросоюз, а вместе с ним и остальной мир;
б) показать всему миру, что доллар есть и остается той валютой, вложения в которую наиболее безопасны.
Так что, полагаю, что этот банковский кризис - он об ограблении, и грабитель, понятное дело - выгодоприобретатель, а не потерпевший.
