Начало размещения 12 марта.
🔸️Объем не менее 85 млн рублей,
🔸️Номинальная стоимость - 1000 р.
🔸️Серия: 001Р-02
🔸️ISIN: RU000A10B255
🔸️Регистрац. номер:
4B02-02-00799-R-001P.
🔸️Ставка купона: 27% годовых
🔸️Ежемесячные
🔸️Срок: 3 года и 11 месяцев
🔸️ Рейтинг: Эксперт РА в мае 2024г, В+, прогноз «Стабильный»;
🔸️Оферта: нет
🔸️Амортизация: по 3% в даты окончания 12-15 куп., 19-27 куп., 31-40 куп., 44-47 куп.; 1,5% 16-18 куп., 28-30 куп., 41-43 куп.; 5,5% – в дату погашения выпуска.
🔸️Выпуск для неквалов.
🔸️Облигационный долг - 1 выпуска на
56 млн. рублей.
==========================
✅️Краткое описание компании
✅️🔷️ ООО «ММЗ» Михайловский молочный завод является производителем и поставщиком молочной продукции, специализирующимся на сегменте социального питания. Завод производит йогурты на основе сухого цельного молока и занимается перепродажей творога, сливочного масла и кисломолочной продукции, закупаемой у сторонних производителей. В 2024 году компания планирует запустить собственное производство творога и сливочного масла, что позволит значительно расширить ассортимент продукции и улучшить финансовые показатели.
✅️Отрасль молочной продукции имеет умеренно низкую устойчивость к внешним шокам, что делает компанию уязвимой к колебаниям цен на сырьевые компоненты и сезонным изменениям в спросе. Сезонность и закрытие образовательных учреждений в летний период могут негативно сказаться на объемах продаж. Однако поддержка со стороны государства и потенциальные изменения в стратегии компании могут снизить эти риски.
✅️Компания сталкивается с высокими конкурентными рисками в силу своей небольшой рыночной доли и недостаточной диверсификации продуктов. Более 70% выручки в 2023 году приходилось на основной продукт, что делает ее уязвимой к изменениям в спросе на этот товар. Разработка и запуск собственного производства творога и сливочного масла могут улучшить конкурентные позиции и снизить зависимость от сторонних поставщиков.
✅️ Деятельность ООО «ММЗ» в 2024 году направлена на создание собственного производства, что, может положительно сказаться на финансовых результатах. Расширение ассортимента продукции даст возможность снизить риски, связанные с сезонностью и зависимостью от поставок.
✅️Наличие страхования оборудования и недвижимости в компаниях с высоким рейтингом позволяет снизить финансовые риски.
✅️🔥Ключевые финансовые параметры представлены за 9 месяцев:
✅️ Выручка значительно выросла за 9 месяцев 2023 к 9 мес. 2024 г. с 88 745 до 157 608🍁
✅️ Чистая прибыль наоборот сильно упала за 9 месяцев 2023 к 9 мес. 2024 г. с 5 648 до - 2 965🍁
✅️ Долгосрочный долг вырос от итогов года 2023 к 9 мес 2024 г. с 3 094 до 67 483
✅️Краткосрочный долг вырос, от итогов года 2023 к 9 мес 2024 г. с 10 168 до 44 893
🍁💼💰Выводы:
Тут особо и думать нечего, предприятие имеет ярко выраженную социальную направленность, это не про бизнес. Если оно выживет в условиях высоких ставок, я возьму его облигации, лет этак, через 5.
✅️Ищите на канале новые публикации самостоятельно, т.к. дзен почему-то не всегда их показывает даже подписчикам.
✳️Для анализа использованы: информация рейтингового агентства и отчёты предприятия
✅️ 🍁🔷️Ввше мнение?
✅️Скоро будет с похожими рейтингом и купоном Баррель, наверное его разбирать не буду. Но следом идёт с очень "вкусным" купоном предприятие Вкусно - надеюсь у меня хватит на него времени.
⚠️Дисклеймер: не является рекомендацией, это всего лишь мнение автора. Определение соответствия уровня допустимого риска является вашей задачей.
🍁Цель этого канала - не только передать вам знания, но и вдохновить вас на новые идеи и возможности. 🔆Я верю, что инвестирование и финансы могут быть увлекательными🦉 и доступными для всех.
✅️🍁Поэтому: 👍 Ставьте лайки под сообщениями, чтобы показать👀 свою поддержку и помочь другим узнать о канале. А ещё, задавайте свои вопросы в комментариях!
✅️💼👍👍👍И не забывайте подписаться!!!