Привет, это команда «Шард». В этой статье мы расскажем, как развивается криптовалютная отрасль в Бахрейне и почему Королевство — будущий центр финансовых технологий Ближнего Востока.
Стремление к развитию DeFi сектора и обеспечению контроля криптовалютной отрасли появилось в Бахрейне раньше, чем во многих других странах арабского мира. Экономика этого государства не зависит от нефти и опирается на мощный банковский сектор. Эти факторы позволяют рассматривать Бахрейн в качестве важнейшего центра финансовых технологий на Ближнем Востоке, в котором развитие криптовалютной отрасли является одним из инструментов экономического роста.
Законодательное регулирование
Контроль за рынками капитала и криптовалют осуществляет Центральный банк Бахрейна (CBB). В феврале 2019 года, после введения в правила финансовых услуг модуля о цифровых активах, их использование было официально разрешено. В правилах рассматриваются вопросы о выдаче лицензий, кибербезопасности и другие. Исходя из документа, любая коммерческая деятельность, связанная с цифровыми активами, невозможна без получения лицензии.
Согласно правилам, криптовалюты — это виртуальные или цифровые активы («токены»), которые действуют на базе технологии блокчейн и защищены криптографией. Операторы платформ цифровых активов являются агентами и могут предлагать криптовалюты, а также услуги по их хранению.
Использовать токены можно для инвестирования, торговли, а также в качестве предмета сделки. Для компаний, которые не оказывают услуги по обмену или продаже криптовалют, а принимают их в качестве платы обязательно разрешение от CBB. Так, местная лицензированная риелторская фирма Bin Faqeeh предоставляет своим клиентам возможность оплачивать недвижимость с помощью токенов.
Регулирование распространяется на 4 категории криптовалют:
- Платежные/обменные токены. В эту категорию входит большинство криптовалют;
- Служебные токены, предназначенные для конкретной цели. Так, для управления DAO используют токен MKR;
- Токенизированные активы, выполняющие функции облигаций;
- Гибридные токены (сочетающие несколько видов).
Подобная классификация стала мировым стандартом, поскольку и европейский закон MiCA придерживается подобной структуры. Однако если MiCA действует с 2023 года, то правила CBB были приняты еще в 2019 году.
Регулирование деятельности бирж и криптокомпаний
Любая деятельность, связанная с криптовалютами, должна быть лицензирована. Действующие правила включают не только лицензионные вопросы: порядок выдачи и владения, но и минимальные требования к капиталу, меры по обеспечению безопасности клиентов и предупреждению манипулирования рынком, строгие стандарты в сфере ПОД/ФТ и другие. Контролю подлежат такие услуги, как:
- деятельность криптобирж и криптообменников;
- купля-продажа криптовалют в интересах клиентов, то есть брокерские услуги;
- кастодиальные услуги;
- консультации по инвестированию в цифровые активы;
- оплата товаров и услуг криптовалютами.
Существует 4 вида лицензии для криптокомпаний: Category 1, Category 2, Category 3, Category 4. Категория определяется уровнем риска осуществляемой деятельности. Так, чтобы проводить инвестиционные консультации, достаточно будет лицензии первой категории, а для открытия биржи нужна четвертая.
В государстве официально осуществляют свою деятельность такие биржи, как Binance и Crypto.com, получившие лицензии. Теперь жители страны могут проводить операции в бахрейнских динарах с помощью этих платформ.
Также существуют и местные компании, например, Rain и CoinMENA, которые предоставляют услуги криптообменников и криптоброкеров. Компании обязаны соблюдать требования KYC и другие правила в области предупреждения отмывания денег. Это необходимо для поддержания стандартов ФАТФ, поскольку в противном случае организация может попасть в «серый» список этих организаций.
Налогообложение
Сейчас налогов, таких как НДС на операции с криптовалютами, нет. Однако это касается только платежных токенов. Для операций с другими видами предусмотрены налоги, размер которых опирается на ситуацию использования и категорию цифрового актива. То есть если токен равен доле в уставном капитале компании, то при его отчуждении применяются правила по продаже акций или долей.
Таким образом, власти Бахрейна используют гармоничные методы регулирования криптовалютной отрасли и стремятся привести ее в соответствие с международными стандартами ПОД/ФТ. Однако региональные криптохабы из Гонконга, Казахстана и ОАЭ, где действуют три СЭЗ, специализирующихся на цифровых активах, составляют мощную конкуренцию и сдерживают развитие криптоуслуг в стране.
Больше о состоянии криптовалют в других странах вы можете узнать в нашем блоге.