Статья по материалам финансового форума, организованного для резидентов премиального закрытого сообщества Conclave Premium Club.
Обзор
В условиях стремительно меняющегося финансового рынка всё большее внимание уделяется перспективным направлениям, технологиям и стратегиям управления капиталом. Появляются новые инструменты (цифровые финансовые активы, специализированные финансовые общества для секьюритизации кредитных портфелей), расширяется роль национальных валют и блокчейна, развивается рынок криптовалют. Каждый из спикеров форума Conclave Syndicate представил уникальный взгляд на эту динамику:
- Представители Совкомбанка сфокусировались на ключевых трендах 2025 года в сфере Wealth Management.
- Представители инвестиционного направления AM Capital Investment поделились анализом доходности и прогнозами по российскому фондовому рынку.
- Тема майнинга Bitcoin была рассмотрена представителями компании Gomining с позиций долгосрочных стратегий и рационального использования вычислительных ресурсов.
- Николай Моженков, основатель и президент Conclave Premium Club, рассказал о перспективах блокчейна в мировой финансовой системе.
В совокупности эти темы формируют целостную картину будущих направлений развития финансовых рынков и позволяют инвесторам и профессионалам лучше понять пути оптимизации своих стратегий.
1. Актуальные тренды в Wealth Management от Совкомбанка
Эксперты Совкомбанка выделили несколько ключевых направлений, которые будут определять инвестиционную среду в 2025 году:
- Цифровые финансовые активы (ЦФА) и секьюритизация кредитных портфелей через специализированные финансовые общества (СФО). Эти инструменты дают возможность выпускать более гибкие долговые обязательства и работать с привлечением нового капитала.
- Обязательный элемент портфеля: акции и длинные ОФЗ. Российский рынок акций, по мнению экспертов банка, предлагает перспективные точки входа, поскольку «большинство негатива уже в цене». Нарастание потенциала роста связывается с возможным циклом снижения ключевой ставки и улучшением макроэкономических показателей.
- Личные фонды и инвестиции в недвижимость. Личные фонды становятся инструментом сохранения капитала и оптимизации наследования, а недвижимость при правильном выборе объекта обещает быть «неожиданным трендом года».
Совет эксперта и первого вице-президента Совкомбанка Игоря Волкова - диверсифицировать портфель, сочетая инновационные инструменты с традиционными, учитывая специфику рынка и потенциальное снижение ключевой ставки.
2. Перспективы российского фондового рынка
Специалисты акцентируют внимание на следующих аспектах:
- Доходность разных классов активов. Анализ показывает, что при всей волатильности рынка на фоне внешних факторов, существуют долгосрочные возможности для инвесторов.
- Валютные инструменты. По состоянию на начало 2025 года могут наблюдаться привлекательные точки входа в иностранную валюту, что связано с потенциальной стабилизацией курса рубля и сохранением ключевой ставки ЦБ РФ на неизменном уровне.
- Низкий уровень капитализации российского рынка к ВВП. Эксперты считают, что разрыв в показателях капитализации относительно размера экономики указывает на существенный потенциал роста.
- Будущие IPO. «Дорожная карта» первичных размещений отечественных компаний может стать драйвером для ускорения инвестиционной активности и привлечения новых участников рынка.
Правильная диверсификация активов и ориентир на рост российского рынка в средне- и долгосрочной перспективе могут обеспечить конкурентную доходность.
3. Рациональный подход к майнингу Bitcoin, Gomining.
Тема майнинга Bitcoin вызвала значительный интерес в связи с растущим признанием криптовалют на международном уровне:
- Bitcoin как «цифровое золото». Юрий Селезнев, директор по развитию бизнеса, партнер GoMining подчеркнул, что за последние годы Bitcoin значительно вырос в цене и теперь рассматривается не только как платёжное средство, но и как средство сохранения стоимости.
- Майнинг как альтернатива прямой покупке. Рациональное обоснование инвестиций в добычу BTC заключается в возможности получать новые монеты, формируя долгосрочную позицию и снижая риски, связанные с колебаниями цены. Главным фактором рентабельности остаётся стоимость электроэнергии и эффективность оборудования.
- Диверсифицированная стратегия. Сочетание прямых покупок криптовалюты с майнингом обеспечивает баланс между ликвидностью и накоплением BTC «ниже рыночной цены» (при грамотном управлении затратами).
Такой подход позволяет гибко реагировать на изменения курса, оптимизировать себестоимость и получать более стабильную доходность в долгосрочной перспективе.
Смотрите полную презентацию.
4. Использование блокчейна центральными банками: выступление Николая Моженкова.
Николай Моженков, основатель и президент Conclave Premium Club, представил концепцию, в основе которой лежит расширение роли «мягких» валют за счёт блокчейн-платформ:
- Проблема «мягких» валют. На мировом рынке доминируют «твёрдые» валюты (USD, EUR и др.), а валюты большинства стран остаются второстепенными, что усложняет их использование в международной торговле и повышает транзакционные издержки.
- Решение с помощью блокчейна. Специальное «промежуточное устройство», позволит «мягким» валютам функционировать так же, как «твёрдым». Результат — увеличение ликвидности, более справедливое распределение резервов и снижение затрат для стран-участниц.
- Возможности для центральных банков. Цифровая платформа даёт центральным банкам инструменты для выпуска цифровых активов, что облегчает расчёты, повышает прозрачность и ускоряет интеграцию в мировую финансовую систему.
По словам Николая, это может повлиять на глобальные финансовые потоки и коренным образом изменить баланс влияния на международной арене, поскольку странам станет проще продвигать собственные национальные валюты в качестве резервных средств.
Заключение
Четыре рассмотренные темы отражают основные тенденции в мире финансов на ближайшие годы:
- Классические банковские продукты (акции, облигации, инвестиции в недвижимость) и новые цифровые решения (ЦФА, СФО) формируют ядро современных портфелей.
- Недооценённость российского фондового рынка и потенциал его роста при сохранении макроэкономической стабильности и увеличении числа IPO.
- Рациональный подход к майнингу Bitcoin демонстрирует, что гибкая стратегия (сочетание майнинга и прямых покупок) способна обеспечить устойчивый результат, особенно в условиях ожидаемого роста криптовалютного рынка.
- Использование блокчейна может трансформировать глобальную финансовую систему, уравнивая возможности национальных валют и снижая зависимость от «твёрдых» резервных активов.
Все эти аспекты рассматривались в формате докладов, последующих дискуссий и неформальных бесед в кулуарах финансового форума Conclave Syndicate, проходившего для резидентов Conclave Premium Club.
Если вас интересует инвестиционная тематика и вы хотите принимать участие в закрытых мероприятиях клуба, приглашаем вас присоединиться к Conclave Premium Club и стать частью нашего сообщества. Оставьте заявку на сайте conlcavepremium.com
Это экосистема из более 800 целеустремлённых предпринимателей, топ-менеджеров и лидеров различных отраслей: бизнеса, политики, экономики и многих других. Здесь создаётся уникальное окружение на всю жизнь, где легко найти партнёров, клиентов и друзей, а практически любой вопрос можно решить внутри сообщества.
Именно здесь вы сможете первыми узнавать о трендах, инновационных решениях и стратегиях, которые формируют будущее финансовых рынков, а также обмениваться мнениями с ведущими экспертами отрасли.