Дивергенция и конвергенция
Дивергенция — с латыни - "отклонение в разные стороны", проявляется как расхождение в поведении ценового графика актива и технических индикаторов, когда они двигаются в противоположных направлениях. Наглядно это видно, когда цена актива растет (или падает), в то время как индикатор показывает противоположную тенденцию.
Расхождение формируется на протяжении нескольких последовательных свечей, что требует времени и демонстрирует более надёжный и мощный сигнал по сравнению с паттернами, состоящими из одной или двух свечей. Чем больше выбранный временной интервал, тем сильнее и убедительнее становится сигнал.
Различают два типа расхождений: дивергенцию и конвергенцию. Дивергенция — это явное расхождение, при котором графики цен и индикаторов всё больше удаляются друг от друга, в то время как конвергенция — их сближение, когда расстояние между ними сокращается. Конвергенция происходит из-за сближения графиков, что отражается в названии, происходящем от латинского "convergo" — "сходиться".
Обе фигуры — дивергенция и конвергенция — являются трендовыми паттернами, поэтому их ищут только в условиях устойчивого восходящего или нисходящего тренда. При отсутствии чёткой тенденции или в фазе флэта анализ на основе расхождений становится неэффективным.
Причины возникновения дивергенции и конвергенции
Использование осцилляторных индикаторов в сочетании с графиком цены актива обусловлено тем, что осцилляторы предсказывают будущие изменения цены. Осцилляторные индикаторы, такие как RSI, MACD или Stochastic, строятся так, чтобы отображать потенциальные изменения в поведении цены. Когда на рынке меняется настроение участников, индикатор может указывать на возможное изменение тренда, даже если цена временно продолжает двигаться в прежнем направлении.
Формирование сигналов
Дивергенция и конвергенция возникают из-за разницы в поведении покупателей и продавцов. Если участники рынка начинают менять своё отношение к активу, индикатор отражает это раньше, чем это проявляется в ценовом движении. Когда покупатели или продавцы теряют интерес, объём сделок сокращается, что осциллятор фиксирует, подавая сигнал о возможном развороте тренда.
Анализ дивергенции
Расхождения требуют глубоких знаний в техническом анализе, поэтому начинающим трейдерам рекомендуется сначала изучить основы. Для определения дивергенции и конвергенции используются осцилляторы, такие как: MACD, RSI и Stochastic. Эти инструменты доступны на платформе MetaTrader 5 и могут применяться трейдерами любого уровня. Важно анализировать расхождения на разных временных интервалах, включая старшие таймфреймы, такие как: недельный и месячный, для более точного определения трендовых разворотов.
Вот более структурированное изложение основных аспектов дивергенции и её классификации:
1. Классический подход к анализу дивергенции
- Начинаем с осциллятора: Согласно классическому теханализу, сначала необходимо анализировать график осциллятора, а затем переходить к ценовому графику. Это помогает правильно определять типы дивергенций.
2. Бычья дивергенция
- Условия формирования:
- На устойчивом нисходящем тренде.
- График индикатора обновил минимум, после чего начал расти (пересечение нулевой линии вверх для MACD).
- Цена продолжает снижаться, расходясь с индикатором.
- Соединяются минимумы индикатора линией, которая показывает расхождение с ценами.
- Особенности сигнала:
- Небольшой откат индикатора не отменяет сигнал.
- Глубокий откат может указывать на отказ от дивергенции.
3. Медвежья дивергенция
- Условия формирования:
- На восходящем тренде.
- График осциллятора начинает снижаться при достижении цены нового максимума (пересечение нулевой линии вниз для MACD).
- Цена формирует новый, ещё более высокий максимум.
- Особенности сигнала:
- Откат индикатора не влияет на дивергенцию, если минимум на его графике не обновлён.
4. Классификация дивергенций по силе
- Сильная (тип A):
- Ярко выраженное расхождение по всем правилам.
- Средняя (тип B):
- Экстремумы цены почти на одном уровне (аналогично "Двойной вершине" или "Двойному дну"), индикатор движется в противоположную сторону.
- Слабая (тип C):
- Экстремумы индикатора держатся почти на одном уровне.
- Скрытые дивергенции:
- Медвежья скрытая — максимумы цены снижаются, максимумы индикатора растут.
- Бычья скрытая — минимумы цены растут, минимумы индикатора снижаются.
5. Основные принципы
- Разнонаправленное движение графика цены и индикатора указывает на возможный разворот тренда.
- Конвергенция — противоположный паттерн, указывающий на возможное продолжение тренда.
6. Рекомендации
- Индикаторы: Для анализа дивергенций подходят осцилляторы, такие как MACD, RSI, Stochastic.
- Опыт: рекомендуется применять дивергенцию опытным трейдерам, хорошо знакомым с теханализом.
- Управление рисками: не стоит полагаться только на дивергенции; важно правильно управлять рисками в торговой стратегии.
7. Заключение
Дивергенция — мощный инструмент теханализа, но требует глубокого понимания и осторожного применения. Важно учитывать не только наличие расхождений, но и общее состояние рынка, а также использовать дивергенции в комплексе с другими аналитическими инструментами.