Добрый день, сегодня мы поговорим об акциях. Что это такое. Какие они бывают. И что они из себя представляют.
Начнем с того, что это вообще такое.
Акции - это ценные бумаги, подтверждающие право собственности на небольшую часть компании, управление ею, а также долю её прибыли в виде дивидендов*.
То есть владея акцией, вы являетесь частичным владельцем. Выпускать их могут только юридические лица, являющиеся акционерным обществом. Купив всего одну ценную бумаги, вы уже будете являться в какой-то степени владельцем этой компании, но лишь на малую часть, претендуя на управление и её прибыль
Поговорим о том, для чего же компании выпускают акции
В первую очередь возникает вопрос, зачем владельцу целой крупной компании брать и делиться её частью.
Попробуем разобраться на примере:
Володя - владелец средней нефтедобывающей компании и он узнает о новой не обустроенной точки черного золота. Он хочет увеличить добычу и оборот продукта. Но вот незадача, у него нет свободной кубышки для создания нового комплекса. Перед Володей встаёт выбор. Взять кредит, для улучшения финансового состояния компании и обустроить точку или стать акционерным обществом, притянув деньги от инвесторов в компанию
Взяв кредит, наш Володя должен будет выплачивать в срок определенную сумму стабильно. Разделив свою компанию на акции, он будет вынужден делиться прибылью с инвесторами. Но если прибыль отсутствует, то и делиться не придется выплаты для инвесторов не будут выплачиваться, так как никаких обязательств перед ним нет. Что не скажешь о кредите. Возвращать долг и платить проценты обязательно, не смотря на то, какое положение компании в данной ситуации. Из этого можно сделать вывод, что выгоднее будет связаться с инвесторами, а не с банками. Поэтому многие компании идут на сделку с ними.
На данный момент мы разобрались что же такое акции и для чего собственники бизнеса делятся частью компании с инвесторами, теперь предлагаю поговорить о классификации акций
Какие бывают акции?
Основными двумя классификациями акций выступают:
1. Обыкновенные
2. Привилегированные
Поговорим вкратце о каждом типе.
Обыкновенные акции - дают возможность голосовать в собрании акционеров и напрямую влиять на планы компании, а так же выплату дивидендов*. Чем большей частью компании обладает инвестор, тем больше у него прав. Вот вам мини табличка, для наглядного пример
Привилегированные акции - дают дополнительные возможности, например, фиксированную выплату дивидендов. Но отсутствует прямая возможность участвовать в собраниях акционеров (за исключением некоторых случаев)
Обычно общая номинальная стоимость привилегированных акций не превышает 25% уставного капитала компании.
Это две самые основные классификации, остальные, чуть более подробно разбивают их. Если это будет действительно интересно, я сделаю еще одну статью с их более конкретным разбором.
Где можно приобрести акции?
Акции, так же как и большинство других финансовых инструментов покупаются на биржах. В России самыми крупными биржами являются Московская биржа и биржа Санкт-Петербурга. Однако прямой доступ к ним есть только у аккредитованных организациях, их называют брокерами.
Чтобы начать торговлю ценными бумагами, потребуется заключить договор с брокером и получить право торговать на бирже через него, открыв специальный счёт. За торговлю на бирже брокер берет комиссию. У каждого брокера свои условия. Для примера, у меня открыт брокерский счёт в Альфа-банке. И вот комиссия брокера.
Как заработать?
Теперь поговорим о том, как можно на них заработать.
В первую очередь для заработка, всегда нужно подобрать определенную стратегию. Что именно вы хотите: активно следить за котировками или чтобы деньги сами работали на вас в долгосрочной перспективе создавая денежный поток***.
Трейдинг? Среднесрочные или долгосрочные инвестиции?
Трейдинг я опишу крайне коротко, потому что этот вариант я вообще не рассматриваю, так как он несет очень большие риски и чаще всего подразумевает под собой торговлю с плечом**. Чтобы стать успешным трейдером, вам нужно следить за активами, новостями и движениями рынка ежесекундно, так как один не верный шаг может сильно ударить по вашим финансам.
Предположим, успешный начинающий трейдер Володя купил акции компании "Волк" за 100р , а вечером продал за 100,5р. Его прибыль за день составила 5 копеек. И на следующий день он снова угадал движение рынка и заработал ещё 5 копеек.
Что за смех и абсурд, скажите вы. Володя такой крутой трейдер, заработал аж 10 копеек за пару дней! Вау! Но давайте рассмотрим это под другим углом. Доход инвестора в данной ситуации составил 0,5% за первый день. Что такое эти 0,5%? А представьте если на протяжении всего года, каждый день Володя будет получать 0,5%. Это уже 180%+ Вдумайтесь, 180% годовых. Банки предлагают вам всего 20-25%. И это всё прибыль без учета сложного процента. Космические деньги. Но за этой сверхприбылью стоят очень большие риски. Ведь ты можешь не угадать и не рассчитать движение рынка. В таком случае, ты можешь уйти в убыток, потеряв вплоть до всего своего капитала, при торговле с плечом.
Среднесрочные и долгосрочные инвестиции гораздо стабильнее. Вам не важно, стоит акция сейчас 100р или 102р или может 98р, так как вы покупаете на более долгий период, рассматривая акцию в долгосрочной перспективе. Вам эти 2 рубля роли не сыграют, если вы планируете держать акции год, два или пять лет. Потому что вы смотрите отчет компании, анализируете и видите, что у нее растет капитализация, доход и она инвестирует в свои новые проекты и развитие бизнеса. Вы хотите в будущем продать эту акцию за 300р, получив прибыль в размере более 200%. Или вовсе оставить, дальше получаю потенциальные дивиденды и рост котировки. Эти стратегии не требуют активного слежения за ценой акции, лишь изучение редких отчетов компании, всё ли у нее хорошо, каков её долг, пытается ли она дальше развиваться или уже стагнируется. И вы можете спать спокойно.
Основной заработок вы фиксируете на продаже тела акции или на получение дивидендов* - процента чистого дохода компании. Прибыль фиксируется только при продаже. Предположим, вы живете в квартире за 100р. На утро вы увидели, что ваше жильё подорожало на 10%. Вы же не думаете: "Вау! Я разбогател на 10р!", нет, вы получите эти средства лишь продав свою квартиру и тогда вы сможете зафиксировать эту прибыль. Лично я склоняюсь к формированию свободного денежного потока, делая акцент на дивидендные* привлекательные акции с ростом котировок в перспективе. Так же могу поделиться своим маленьким портфелем, но который уже приносит мне небольшую прибыль, которую я реинвестирую.
Так же, в большинстве своём человек хочет видеть и фиксировать прибыль постоянно, так он устроен психологически. Рост котировок не даёт фиксацию прибыли и вы "не видите" эти деньги. Поэтому у нас многие компании придерживаются дивидендной политики. Чтобы инвестор мог "пощупать" прибыль. В своём телеграмм канале я выкладываю, что я приобрел, на какую сумму, если вам будет интересно, вот ссылка на мой канал.
Вы сами выбираете для себя каким инвестором быть и какой стратегии придерживаться. Поэтому, всё в ваших руках, я лишь хочу дать вам пласт информации, чтобы у вас был выбор.
*Дивиденды - это часть прибыли, которой компания делиться с инвестором
**Торговля с плечом - это торговля активами на бирже, при котором инвестор берет кредит у брокера
***Денежный поток - распределенная во времени совокупность поступлений и выплат денежных средств
В следующий раз поговорим об облигациях.
P.S. Оказывается в редакторе Яндекс Дзена нет якорных ссылок, поэтому в следующий раз подойду к этому вопросу более ответственно, сделав в других редакторах оглавление и ссылки.
Благодарю вас за прочтение моей первой статьи.
И помните, главное всегда учиться, проверять информацию и давайте все будем финансово грамотными.
Мой telegram канал