Развитие бизнеса требует постоянных вложений — будь то на расширение оборотных средств, закупку нового оборудования, набор специалистов или запуск новых направлений. Однако не всегда хватает собственных средств, а получение кредита от банка может быть затруднено. Где искать инвесторов, как подготовиться к привлечению финансирования и как правильно распорядиться полученными средствами — все это обсуждаем в статье.
Когда нужно начинать поиск инвесторов?
Для того чтобы привлечь финансирование, важно понять на каком этапе развития находится бизнес. Это определяет, на какие именно цели можно будет направить привлеченные деньги.
- Посевная и стартап-стадия — на этом этапе основное внимание уделяется разработке продукта и его вывод на рынок. Важно тестировать гипотезы, искать первичных пользователей, а также определять жизнеспособность идеи. Однако важно понимать, что именно на этом этапе 80-90% стартапов терпят неудачу, не доходя до самоокупаемости.
- Стадия расширения — когда продукт успешно выводится на рынок, и бизнес начинает находить эффективные бизнес-модели и стратегии для увеличения продаж. Этот этап требует финансовых вложений для масштабирования и выхода на новые рынки.
- Стадия роста и зрелости — когда бизнес захватывает более широкие сегменты рынка и начинает приносить стабильную прибыль. Финансирование на этом этапе обычно направлено на автоматизацию процессов, улучшение логистики, усиление маркетинга.
Когда стоит привлекать внешние инвестиции?
Идеальный момент для привлечения внешнего капитала — когда стартап уже имеет MVP (минимально жизнеспособный продукт), в бизнесе есть продажи, а сам продукт приносит хотя бы небольшую прибыль. Важно иметь проверенную бизнес-модель и доказательства, что проект приносит доход, — например, данные о доходах, росте клиентов и реальной отдаче от вложений. Это позволяет минимизировать риски для инвесторов, ведь такие проекты выглядят менее рискованными.
Привлечение инвестиций на поздних стадиях развития бизнеса зачастую происходит в обмен на долю в компании. И если на ранних стадиях инвесторы часто берут на себя более высокие риски, то на более зрелых этапах можно рассчитывать на более серьезные суммы инвестиций, поскольку бизнес уже демонстрирует свою жизнеспособность.
На каких условиях можно получить финансирование от внешних инвесторов?
Существует несколько основных способов привлечения инвестиций в бизнес, каждый из которых имеет свои особенности и риски для предпринимателей. Вот три наиболее распространенных варианта:
В обмен на долю в компании
Этот способ часто используется на ранних стадиях развития бизнеса, когда компания еще не имеет стабильных финансовых показателей. В обмен на инвестиции предприниматель передает часть бизнеса инвестору, что означает передачу доли в компании. Это может быть как небольшая доля, так и значительная часть бизнеса в зависимости от размера инвестиций.
После получения доли инвестор становится соучредителем и может принимать участие в управлении компанией, что ограничивает свободу предпринимателя в принятии решений. Такой подход актуален для тех, кто готов делиться контролем и хочет получить значительные средства для масштабирования. Для того чтобы выделить долю инвестору, необходимо создать юридическое лицо в форме ООО или АО.
Заем под процент
Заем под процент — один из самых популярных вариантов для более зрелых предприятий, которые уже имеют стабильные доходы и могут гарантировать возврат денег. Здесь предприниматель получает нужную сумму от инвестора в долг на заранее определенный срок, с обязательством выплаты процентов в течение всего срока займа. В конце предприниматель должен вернуть основную сумму долга. Этот вариант подходит для ИП и малых компаний, так как здесь не требуется регистрировать дополнительные юридические формы собственности.
Заем под процент подразумевает, что бизнес не теряет контроль над компанией, однако предпринимателю нужно быть готовым к обязательным выплатам в оговоренные сроки, что может стать проблемой в случае финансовых трудностей.
Конвертируемый заем
Конвертируемый заем — это гибрид первого и второго вариантов. Инвестор предоставляет деньги под процент, но вместо того чтобы вернуть заем через установленный срок, он может конвертировать его в долю в бизнесе. Это происходит при наступлении определенных условий, например, если предприниматель не может вернуть заем в срок. В этом случае инвестор получает право на определенную долю компании.
Этот вариант привлекательный для предпринимателей, которые хотят избежать немедленных разрывов в бизнесе и не хотят сразу делиться долей. Однако такой заем несет в себе риски для собственников, так как условия конверсии могут привести к передаче части бизнеса в руки инвестора.
Риски и условия
Чем моложе стартап, тем выше риск для инвестора потерять вложенные средства. В связи с этим, инвесторы на ранних стадиях развития часто требуют более жестких условий, которые могут включать значительное участие в управлении компанией или получение доли в бизнесе. В свою очередь, зрелым компаниям с проверенной бизнес-моделью, стабильной прибылью и меньшими рисками будет проще привлечь финансирование на более выгодных условиях, что даст больше свободы в принятии решений и стратегическом развитии.
Выбор подходящего типа финансирования зависит от стадии развития бизнеса, цели привлечения инвестиций и готовности предпринимателя делиться контрольными полномочиями.
Где искать деньги на развитие стартапа: 8 источников инвестиций
Для стартапа, нуждающегося в финансировании, существует множество каналов, которые могут стать отличным источником для развития бизнеса. В зависимости от стадии развития, типа проекта и потребностей, предприниматель может выбрать наиболее подходящий вариант. Рассмотрим 8 основных источников инвестиций для стартапов.
- Бизнес-ангелы. Бизнес-ангелы — это опытные предприниматели и топ-менеджеры, которые инвестируют собственные средства в стартапы в обмен на долю в компании, обычно от 10% до 50%. Их интересуют стартапы на ранних стадиях развития, которые уже имеют готовый MVP и первые продажи. Взамен на финансирование бизнес-ангелы не только предоставляют деньги, но и делятся своим опытом, предоставляют стратегические советы и помогают наладить первые контакты с клиентами и партнерами.
- Венчурные фонды. Венчурные фонды — это организации, которые управляют деньгами инвесторов и вкладывают их в перспективные стартапы. Они ищут проекты с высоким потенциалом роста, которые способны вырасти в 5-10 раз. Взамен на инвестиции венчурные фонды получают долю в компании и могут перепродать её на следующих этапах — например, на IPO. Помимо финансирования, венчурные фонды также предоставляют стартапам свои связи и экспертизу, что помогает быстрее развивать проект.
- Краудфандинг. Краудфандинг — это возможность привлечь деньги от обычных людей, которые заинтересованы в вашем проекте. На краудфандинговых платформах предприниматели представляют свои идеи или продукты, предлагая в обмен на инвестиции заранее произведенные товары или услуги. Это отличный способ для стартапов, которые могут заинтересовать массовую аудиторию, собрать нужные средства на запуск бизнеса или тестирование новой идеи.
- Краудинвестинг. Краудинвестинг — это специализированная форма краудфандинга, где частные инвесторы дают деньги в обмен на долю в компании. Эти средства могут быть использованы для различных целей: от открытия кафе до стартапов в сфере высоких технологий. Процесс инвестирования обычно регулируется платформой, что позволяет обеспечить защиту интересов как инвесторов, так и предпринимателей.
- Гранты и государственные субсидии. Государство предоставляет гранты и субсидии для поддержки стартапов и инновационных проектов. Этот вариант выгоден тем, кто не хочет отдавать долю в компании или брать заем. Гранты предоставляются безвозмездно, однако для получения средств необходимо пройти строгую процедуру подачи заявки и предоставить детальный отчет о расходах. Это может быть хорошим вариантом для начинающих предпринимателей, которые не готовы терять контроль над бизнесом.
- Акселераторы. Акселераторы — это программы, предназначенные для быстрого развития стартапов. Они предоставляют обучение, менторство и финансирование на ранних этапах, помогая стартапам «докрутить» бизнес-модель и ускорить выход на рынок. Программы акселераторов проводятся несколько раз в год, и отбор среди стартапов довольно строгий. Успешное участие в таких программах значительно увеличивает шансы на дальнейшее привлечение инвестиций и успешное развитие.
- Корпоративные акселераторы. Корпоративные акселераторы организуются крупными компаниями, которые ищут инновационные решения и потенциальных партнеров среди стартапов. После завершения программы акселератора стартапы могут быть куплены корпорацией или стать частью её стратегического направления. Это отличный способ привлечь финансирование и сразу получить доступ к крупным корпоративным рынкам.
- Личные связи. Зачастую самые эффективные инвестиции можно получить через личные связи. Если предприниматель не имеет прямого контакта с инвесторами, это можно сделать через друзей, знакомых или коллег. Также не стоит стесняться инициировать знакомство с потенциальными инвесторами, используя социальные сети или специализированные мероприятия. Презентация проекта, налаживание связей и создание репутации эксперта в своей области помогут ускорить процесс поиска инвестиций.
Как повысить шансы на успех
Для того чтобы привлечь деньги, важно грамотно презентовать свой проект. Регулярно рассказывать о стартапе в публичных источниках, таких как блог, соцсети или видео на YouTube. Налаживание личного бренда и формирование репутации эксперта помогут привлечь внимание не только к человеку, но и к бизнесу.
Кроме того, стоит активно участвовать в профильных мероприятиях — конференциях, хакатонах, форумах. Это отличная возможность не только для знакомства с потенциальными инвесторами, но и для получения обратной связи по проекту и выявления новых возможностей для его развития.
Как подготовиться к привлечению инвестиций
Чтобы заинтересовать инвестора и убедить его вложить деньги в ваш стартап, необходимо продемонстрировать ему четкую картину того, как полученные средства помогут бизнесу расти и приносить прибыль. Вот несколько шагов, которые помогут эффективно подготовиться к привлечению инвестиций:
1. Рассчитать юнит-экономику
Для инвестора важно понять, как работает бизнес с точки зрения доходов и расходов. Основной показатель — это стоимость привлечения клиента (CAC) и доход от клиента за весь срок его пребывания (LTV). В идеале, LTV должен быть как минимум в 3 раза больше, чем CAC. Это подтверждает, что бизнес не только может привлекать клиентов, но и генерировать прибыль в долгосрочной перспективе. Хорошо проработанная юнит-экономика показывает, что стартап способен стать прибыльным и устойчивым.
2. Построить финансовую модель
Финансовая модель — это прогноз финансовых потоков на ближайшие 3-5 лет. В ней важно отразить:
- Прогноз роста: как бизнес будет развиваться с учетом полученных инвестиций.
- Распределение расходов: на что будут потрачены средства.
- Прогноз доходов: как изменятся доходы компании в зависимости от изменений в бизнесе.
- Стратегия роста: как каждый этап привлечения капитала способствует росту бизнеса.
Наличие этой модели поможет инвестору понять, как и когда его вложения начнут приносить доход, а также даст ему уверенность в том, что деньги будут потрачены эффективно.
3. Упаковать всю информацию в инвестиционное предложение
Инвестиционное предложение должно быть не только финансово обоснованным, но и эмоционально привлекательным для инвестора. Включите в предложение информацию о:
- Достижениях компании: о ключевых успехах, которые подтверждают жизнеспособность вашего бизнеса.
- Команде: кто стоит за проектом, какие у вас эксперты и почему команда имеет шансы на успех.
- Материальных активах: если у компании есть оборудование, интеллектуальная собственность или другие ценные активы, их стоит упомянуть.
Это предложение должно четко показать, как компания будет использовать инвестиции для роста и расширения.
Как поддерживать интерес инвесторов: активный процесс после презентации
Многие предприниматели считают, что достаточно создать крутую презентацию, разослать ее инвесторам и ждать обратной связи. Однако, чтобы заинтересовать инвесторов и повысить вероятность получения финансирования, важно постоянно поддерживать интерес к проекту. Это требует регулярного общения и демонстрации успехов бизнеса.
Для упрощения этого процесса можно использовать инструменты, такие как Adesk Startup Pack, которые помогают автоматизировать процесс отправки отчетов об успехах. Сервис формирует отчеты и отправляет их инвесторам, а также отслеживает, кто из получателей заинтересовался отчетами. Это позволяет сэкономить время и следить за тем, кто реально заинтересован в вашем стартапе, что повышает шансы на получение инвестиций.
Что делать после получения инвестиций
После того как инвестиции поступили, начинается не менее важная стадия — реализация планов и контроль за расходами. Вот что нужно учитывать:
1. Следовать изначальному бизнес-плану
Полученные средства должны расходоваться строго в соответствии с тем планом, который был согласован с инвестором. Это важное условие, которое демонстрирует ответственность предпринимателя и соблюдение обязательств перед инвесторами. Отклонения от плана без ясных объяснений могут привести к утрате доверия со стороны инвестора.
2. Контролировать расходы
Важно не только потратить деньги с умом, но и тщательно отслеживать, на что и как расходуются средства. Для этого можно использовать:
- Excel-таблицы, если дело несложное.
- Сервисы для финансового учета, которые автоматически загружают данные из банков, распределяют операции по категориям и генерируют отчеты.
3. Быть на связи с инвестором
Не забывать поддерживать регулярное общение с инвесторами. Информирование о достижениях, планах, а также трудностях в бизнесе позволит поддерживать прозрачность и доверительные отношения. Открытость в этом процессе поможет укрепить партнерство и повысить шанс на дополнительные инвестиции в будущем.
Привлечение инвестиций — это не только получение денег, но и создание доверительных и долгосрочных отношений с инвесторами.
Больше полезных материалов и актуальных новостей для бизнеса в нашем Телеграм-канале ✓