Что такое облигации и как на них заработать.

Всем привет.

В этой статье мы узнаем что такое облигации.

В нашей жизни кредитами пользуются все от частных лиц до крупных корпораций, банков и даже целых государств.

Облигации это тот инструмент, который позволяет кредитоваться крупным игрокам, если например банк не может предоставить такую сумму или условия кредита слишком обременительные.

Облигации это ценная бумага, которая обязует заемщика выплатить сумму взятую в долг, на оговоренных условиях и в определенный срок.

Для инвестора ценность облигации в том, что он может заработать на процентах и возможно номинальной стоимости, если купил бумагу дешевле номинала.

Например государство хочет взять заем 1 триллион рублей. Не факт что какой либо банк сможет предоставить такую сумму, особенно на нужный срок. В таком случае государство выпускает облигации. За каждую облигацию заемщик обязуется платить по 30 рублей раз в пол года на протяжении 10 лет. По стечении этого срока когда наступает дата погашения и государство выкупит все облигации у заемщиков по номиналу. Самый часто встречающийся номинал на ММВБ равен 1000 рублей.

Как на этом заработать.

Купить облигации по номиналу получается редко, обычно как начинаются торги цена начинает изменяться, в зависимости от того кто и за сколько готов купить и продать ценную бумагу. Например текущая цена 900 рублей. на 100 000 рублей можно купить (100 000 : 900 = 111, 111) 111 облигаций. На протяжении 10 лет они будут приносить 30 рублей раз в пол года, это 60 р в год. В итоге получится 111 х 60 = 6 660.

Что такое сложный процент.

Продолжаем рассматривать пример выше. В первый год можно докупить еще 6 таких же облигаций по 1000 рублей на полученные проценты (они называются купоном, почему рассмотрим в одной из следующих статей). Через первый год получается 117 облигаций которые за второй год принесут 7 020 +660 р которые остались с полученных купонов. Поле окончания второго года останется 7 680. На которые также можно докупить облигации, которые могу стоить дешевле 1000 р.

Таким образом к дате погашения получится n количество облигаций по разным ценам, которые заемщик выкупит по 1000 р и сумма будет значительно выше первоначально вложенных 100 000. Какая именно будет сумма зависит от многих параметров.

Риски.

Если держать облигацию до погашения риск того что цена снизится можно не учитывать, так как выкуп будет по номиналу (а покупать я всегда стараюсь по цене ниже номинала).

Также есть риск что заемщик объявит дефолт и не будет выплачивать купон и номинал по облигациям или рассчитается как решит суд. Чтобы минимизировать такие риски можно вкладываться в некоторое количество разных облигаций, чтобы в случает убытков другие облигации его перекрыли.

В какие облигации вкладываюсь я и на сколько добросовестно они выполняют свои обязательства следите на моем канале. Список облигаций будет расширяться.

(Не является инвестиционной рекомендацией, а лишь отражает позицию автора)