Интер РАО #IRAO — российская энергетическая компания, управляющая активами в России, а также в странах Европы и СНГ.
Часть 1 – финансовые показатели
Выручка:
• 2020 – 986₽ млрд (-4,47% г/г)
• 2021 – 1226,7₽ млрд (+24,41% г/г)
• 2022 – 1265₽ млрд (+3,12% г/г)
• 2023 – 1359,8₽ млрд (+7,49% г/г)
• 2024 (9М) – 1090,4₽ млрд (+12,5% г/г)
Чистая прибыль:
• 2020 – 75,5₽ млрд (-7,81% г/г)
• 2021 – 98,2₽ млрд (+30,7% г/г)
• 2022 – 117,5₽ млрд (+19,65% г/г)
• 2023 – 135,9₽ млрд (+15,66% г/г)
• 2024 (9М) – 110,9₽ млрд (+14% г/г)
Сравнение мультипликаторов:
• P/E: 2,6, среднее 3,85
• P/BV: 0,43, среднее 0,44
• P/S: 0,26, среднее 0,47
• ROE: 15,2%, среднее 9,6%
• PEG: 0,21 (недооценена)
• Долг/Капитал: 0,01, среднее 0,46
• Цена по P/E: 4,13₽
• Цена по ROE: 13,78₽
• Модель DDM: 3,74₽
Ожидаемая годовая доходность: 14,7%
✔️ Основываясь на мультипликаторах, финансовых показателях и перспективах Интер РАО, можно сделать вывод, что компания недооценена.
Далее подробно разберем дивиденды и дадим прогноз. Соберем 👍
#инвестиции