Кризис случился из-за загадочной проблемы на рынке недвижимости в США, которая "заразила" всю мировую экономику.
Вот как это произошло:
1️. Ипотечные кредиты выдавали всем подряд. Банки в США, казалось, обладали магической способностью видеть будущее и предсказывать, кто сможет выплачивать кредиты. Они начали активно давать кредиты на покупку жилья людям, которые, по сути, не могли их выплачивать.
2️. Банки продавали эти долги другим компаниям. Чтобы скрыть риски, банки упаковывали ипотечные долги в «финансовые продукты» и продавали их другим банкам и инвесторам по всему миру. Эти продукты выглядели как волшебные амулеты, обещающие безопасность, но на самом деле они таили в себе скрытые опасности.
3️. Цены на жилье резко выросли, а потом рухнули. Люди брали кредиты, чтобы купить дома, и спрос волшебным образом поднимал цены на жильё. Но в какой-то момент цены перестали расти, и люди поняли, что не смогут расплатиться по долгам. Многие начали терять свои дома.
4️. Банки начали терять деньги. Когда люди перестали платить по кредитам, банки и те, кто купил «финансовые продукты», столкнулись с огромными убытками. Некоторые банки даже разорились, и их здания, казалось, начали разваливаться на глазах.
5. Паника по всему миру. Финансовая система была связана невидимыми нитями, и когда проблемы начались у крупных банков, это влияние распространилось на всех. Компании не могли брать деньги в долг, люди теряли работу, и экономика начала замедляться. Этот кризис называли ипотечным пузырем, но теперь его стали называть магическим кризисом.
Представьте себе, что вы оказались в эпицентре финансового шторма, который вот-вот разразится. Вы понимаете, что надвигается кризис, и знаете, что это не просто временные трудности, а начало конца для многих. Вы не просто наблюдаете за происходящим, а активно готовитесь к тому, что должно случиться.
Именно так поступил Майкл Бьюрри, управляющий инвестиционным фондом Scion Capital. В 2005 году, когда рынок жилья был на пике, он заметил тревожные сигналы: дома дорожали с невероятной скоростью, а кредиты выдавались людям без стабильного дохода. Майкл понял, что такая ситуация долго не продлится и что рынок недвижимости ждет обвал.
Чтобы обезопасить свои вложения, Майкл купил специальную страховку под названием CDS (credit default swap). Эта страховка работает следующим образом: если люди перестают платить по кредитам, тот, кто купил CDS, получает деньги. В начале казалось, что рынок жилья будет продолжать расти, и Майкл рисковал, вкладывая деньги в такую, как ему тогда казалось, странную идею. Но он оказался прав.
В 2007 году кризис неизбежности наступил. Люди массово перестали выплачивать ипотеку, рынок недвижимости рухнул, и банки начали терять деньги. Благодаря своей стратегии, Майкл заработал около $2,6 млрд для своих клиентов, а сам получил прибыль в размере $100 млн.
Его история — это не просто рассказ о том, как один человек заработал состояние. Это история о предвидении, смелости и умении использовать возможности, которые предоставляет кризис. Майкл оказался одним из первых, кто понял, что катастрофа неизбежна, и сумел превратить ее в возможность для заработка.
Про это даже снят фильм под названием «Игра на понижение». Если вы хотите глубже понять события 2008 года и узнать, как можно было заработать на кризисе, то этот фильм — то, что вам нужно.
Главные герои, группа аналитиков и инвесторов, предвидят крах рынка недвижимости и зарабатывают на этом. Фильм показывает, как они использовали сложные финансовые инструменты для защиты своих инвестиций и как их действия повлияли на рынок.