При просмотре графиков даже неопытный человек заметит, что цена зачастую реагирует примерно на одни и те же уровни и отметки.
В этой части нашей серии о техническом анализе мы как раз поговорим о важных ценовых уровнях, их разметке и использовании в торговле.
А всех кто только начинает свой путь в крипте и трейдинге мы приглашаем в присоединиться к нам на биржах Bybit, BingX и OKX.
С нашим промокодом BONUSOK вы получите максимальные бонусы за регистрацию и кэшбек с комиссий. Код работает на всех трех биржах.
Поддержка и сопротивление
В трейдинге уровни на которые реагирует цена называются уровнями поддержки и сопротивления.
Поддержка удерживает цену от дальнейшего падения при нисходящем движении.
Сопротивление не дает цене продвинуться вверх при восходящем.
Происходит это, грубо говоря, потому что цена достигает зоны, которая интересна той или иной группе участников рынка.
То есть, допустим, какое-то время на рынке доминируют продавцы, а спрос достаточно низкий, что заставляет цену уверенно двигаться вниз.
Но в какой-то момент она достигает отметки, на которой просыпается “интерес” покупателей, спрос увеличивается, а цена останавливается — либо, в зависимости от активности покупателей, отскакивает вверх.
Так как на рынке все в конечном сводится к массовой психологии его участников, уровни отрабатывают во многом потому, что люди размечают для себя примерно одни и те же зоны.
Где искать важные уровни?
Потенциально ключевыми зонами интереса могут быть, к примеру пик предыдущего восходящего тренда или дно нисходящего.
Поскольку в этих зонах тренд остановился и/или развернулся, эти зоны можно считать потенциально значимыми для одной из групп участников рынка. Соответственно на них можно ожидать похожей реакции, когда цена вернется к ним в следующий раз
Также уровнями часто становятся области “консолидации” внутри трендовых движений.
Например, после сильного импульса, тренд на время замедляется и происходит своего рода проторговка в какой-то зоне.
Затем, когда рынок делает следующий импульс, эта зона может стать, например, поддержкой при коррекции.
Кроме того, как мы уже говорили в видео про тренд, поддержкой и сопротивлением может выступать трендовая линия.
Однако трендовая линия не так надежны как горизонтальные уровни, тем более что часто реакция на трендовую линию происходит там где она с ними пересекается.
Наконец важными уровнями могут становиться и определенные психологические отметки. Они, конечно, чаще всего не так показательны, как ярко выраженный “прайс экшн”, но тоже могут иметь значение.
К примеру, если монета покинула пределы уже проторгованной зоны и перебила исторический максимум, участники рынка могут фиксировать прибыль, например, при достижении красивой круглой цифры (1$, 100$, 100 000$ и т.д.).
Также прохождение ценой важного рубежа может дать дополнительную силу текущему тренду, подстегнув интерес участников рынка.
О “силе” уровней
Часто можно услышать, что чем чаще цена касалась уровня и отскакивала — тем он сильнее.
На первый взгляд это логично, сильный уровень сложнее пробить. Однако этот потенциал не бесконечен и баланс сил рано или поздно неизбежно меняется.
Поэтому нередко бывает так, что если цена много раз, и что самое главное часто, тестирует уровень, он с каждым разом слабеет.
Например агрессивное давление продавцов на уровень поддержки может со временем поглотить всю ликвидность в этой зоне, покупатели капитулируют, а цена двинется дальше вниз.
Яркий пример такой ситуации это повышающиеся минимумы, когда цена тестирует сопротивление, и понижающиеся максимумы, когда цена тестирует поддержку — как в восходящем и нисходящем треугольниках, которые, как мы знаем, являются фигурами продолжения тренда.
Продолжив эту логику, мы можем предполагать, что более свежий уровень наоборот часто может оказаться более сильным, потому что интерес одной из групп участников рынка к этой зоне еще не иссяк.
Переворот уровней
Следующая важная особенность поддержки и сопротивления — они как бы “переворачиваются” когда цена их проходит.
То есть пробитая поддержка становится сопротивлением и наоборот.
Когда цена возвращается к пробитому уровню с другой стороны и касается его — это называется “ретестом”.
Ретест может стать подтверждением “переворота” и потенциальной точкой входа в сделку, с ожиданием реакции цены.
Это чуть менее рискованный и консервативный вариант сделки, но он часто требует терпения и усидчивости.
Немедленный ретест уровня часто либо вовсе не происходит, либо происходит очень быстро, где-то на младших таймфреймах.
После этого цена может довольно долго не возвращаться к пробитому уровню.
Поэтому некоторые трейдеры торгую непосредственно на пробой уровня — в этом случае сигналом для входа может быть закрытие свечи с рабочего таймфрейма выше уровня сопротивления (или ниже поддержки).
Недостатки у такой стратегии также есть — на рынке нередко случаются ложные пробои уровней.
Однако важно понимать, что в трейдинге мы всегда работаем с вероятностями, и рынок никогда не дает гарантий.
Убыточные сделки и риск — это неотъемлемая часть процесса. А о том как взять риск под некоторый контроль, мы поговорим в отдельной статье о риск-менеджменте.
Нюансы разметки уровней
Разметка уровней, как и многие другие аспекты теханализа, это далеко не точная наука.
Часто нюансы разметки зависят от стиля торговли, особенностей стратегии, предпочтений трейдера и даже поведения актива, который он торгует.
Кто-то, например, старается размечать уровни по теням свечей, а кто-то использует как опорные точки их тени.
Как вы понимаете, ни в том ни в другом случае идально четкой картина не будет.
По этой причине некоторые трейдеры размечают уровни не как линии, а как блоки, которые представляют более широкие зоны интереса.
Независимо от того, что вы используете для разметки — линии или блоки, если воспринимать поддержку и сопротивление не как фиксированную отметку, а как зоны интереса покупателей и продавцов, вы можете быть значительно более гибкими как в анализе, так и в плане входа в сделку.
К примеру в диапазоне, где вы ожидаете реакцию покупателей и отскок цены вверх, можно расставить сетку ордеров.
Тем самым вы можете потенциально убить двух зайцев — с одной стороны вы с большей вероятностью “зацепите” актив и будете в позиции, с другой, если цена сильно продавит уровень, вы обеспечите себе более выгодную среднюю цену входа.
Таймфреймы
При разметке уровней большое значение имеет также работа с таймфреймами.
Например на старших таймфремах — день, неделя, месяц, уровни зачастую чуть понятнее и ярче выражены.
Там можно разметить глобальные зоны интереса, наметить долгосрочные планы и цели.
Спустившись на младший таймфрейм вы можете разметить больше локальных уровней.
Их можно использовать в планировании более краткосрочных сделок или, например, для менеджмента долгосрочных позиций — частичных фиксаций прибыли и т.д.
Однако при разметке уровней на разных таймфреймах очень важно не увлекаться.
Многие начинающие трейдеры совершают ошибку и начинают размечать уровни повсюду, через каждые пару пунктов.
Это только усложняет анализ и засоряет рабочее пространство.
Здесь можно взять за основу хорошее правило: если вы сомневаетесь в значимости уровня, его, по крайней мере первое время, лучше не размечать вовсе.
Действительно важные уровни и зоны интереса обычно сами бросаются в глаза.
Конечно, это во многом приходит с опытом, и сперва они могут быть не так очевидны.
Поэтому мы из раза в раз повторяем, что наблюдение за рынком и “насмотренность” критически важны, когда вы хотите научиться трейдингу и построить надежную торговую систему.
Также важно понимать, что отработка сетапов и реакция на уровни на разных таймфреймах очевидно занимает разное время.
Поэтому находясь на дневном таймфрейме не стоит ждать отработки уровня в течение следующего часа.
Ну и наконец последний совет — старайтесь при разметке опираться на более свежие рыночные данные.
То есть начинайте читать график не слева направо, более привычным нам способом, а справа налево — по мере убывания актуальности данных.
***
На этом мы прервемся до следующего раза. Далее нас ждет одна из самых важных тем в трейдинге — управление рисками.
Прежде чем уходить, не забудте поставить нам лайк и подписаться, если вам нравится то, что мы делаем.
Обязательно делитесь в комментариях вашим мнением и интересными наблюдениями из своего торгового опыта. И конечно не стесняйтесь задавать вопросы и писать пожелания.
Всем успехов в торговле!