Российская банковская система переживает период трансформации, обусловленный, в первую очередь, изменениями в поведении населения в части сбережений и инвестиций. ВТБ, один из крупнейших банков страны, представил прогнозы, указывающие на замедление роста рынка сбережений в 2025 году и дальнейшее сокращение доли наличных денег в структуре накоплений россиян.
Замедление темпов роста сбережений
По прогнозам ВТБ, рынок розничных пассивов, куда входят вклады и другие сбережения населения, в 2024 году вырастет на рекордные 26%, достигнув 56, 4 трлн рублей. Однако, в 2025 году темпы роста существенно снизятся, по оценкам банка, до уровня более 21%. Это связано с ожидаемым смягчением денежно-кредитной политики (ДКП) Центрального банка России.
Смягчение ДКП и влияние на ставки
Центральный банк России планирует смягчать ДКП в случае снижения инфляционного давления. Это, в свою очередь, приведет к снижению ключевой ставки и, как следствие, к снижению ставок по банковским вкладам. В настоящее время ставки по вкладам находятся на высоком уровне, что стимулирует граждан переводить наличные средства на банковские счета. Эксперты говорят, что ВТБ, это "окно возможностей" не будет вечным, и сейчас – оптимальное время для фиксации максимально выгодных ставок на длительный срок.
Сокращение наличных "под подушкой"
Влияние высоких ставок по вкладам уже заметно на структуре сбережений россиян. Доля наличных денег в структуре сбережений и инвестиций (за исключением пенсионных и страховых продуктов) достигла исторического минимума – 15% за последние шесть лет. В абсолютных цифрах это составляет около 15, 9 трлн рублей. ВТБ прогнозирует, что к концу года этот показатель может снизиться еще до 13%, что связано с постепенным снижением ставок по вкладам. По оценкам банка, в 2023 году объем наличных денег в обращении сократился на 500 млн долларов, а в 2024 году ожидается снижение на 3, 2-3, 5 млрд долларов.
Снижение спроса на иностранную валюту
Одним из факторов, влияющих на сокращение наличных, является снижение спроса на иностранную валюту. Рост ставок по рублевым вкладам делает их более привлекательными для граждан, чем хранение средств в иностранной валюте.
Прогнозы по розничному кредитованию
Прогнозы ВТБ рассказывают о том, что рынок сбережений в России будет продолжать развиваться, но темпы его роста замедлятся. Снижение инфляции и ставок по вкладам, а также сокращение доли наличных денег в структуре сбережений – это ключевые факторы, которые будут влиять на рынок в ближайшие годы. ВТБ рекомендует гражданам зафиксировать максимально выгодные ставки по вкладам в текущих условиях, пока это возможно.