В последние месяцы, на фоне роста доходности по банковским депозитам, у многих возникает закономерный вопрос: как банки смогут платить высокие проценты вкладчикам, если население и бизнес откажутся от кредитов? Поговорим об этом подробно в сегодняшней статье.
А с вами на связи я, Станислав Марулёв, юрист по банкротству физических лиц, эксперт в области финансов. Вступайте в мое сообщество во ВКонтакте, чтобы всегда быть в курсе последних новостей по финансам, пенсиям, долгам и кредитам.
Как работает банковская система в России на самом деле?
Для обывателя механизм работы банка кажется простым: деньги вкладчиков привлекаются под 20% годовых, а затем выдаются в кредит под 25%. Разница в 5% - это заработок банка, из которого ещё вычитаются потери на невозвратные кредиты и операционные расходы.
На самом деле всё гораздо сложнее. У банков есть множество источников финансирования, помимо вкладов. Среди них:
- Кредиты Центрального банка (ЦБ);
- Межбанковский рынок ликвидности (где банки с излишками средств предоставляют займы тем, у кого их недостаёт);
- Прямые инвестиции и операции с финансовыми инструментами.
Самый дешевый способ привлечения средств - депозиты населения, поскольку их доходность обычно ниже ключевой ставки.
Далее идут заимствования на межбанковском рынке, где ставка (RUONIA) обычно также ниже ключевой. Если ликвидности на рынке недостаточно, банки обращаются к ЦБ, который предоставляет деньги, но уже по повышенной ключевой ставке.
Роль ликвидности и Центрального банка
Когда ликвидности в банковской системе не хватает, ЦБ её обеспечивает, используя свой "печатный станок". Однако такие ситуации возникают чаще всего в кризисы, когда население массово забирает деньги со счетов, тратит их или переводит в иностранную валюту.
В такие периоды банки занимают средства у ЦБ, который, чтобы предотвратить инфляционные риски, повышает ключевую ставку. Это нормальная рыночная реакция: при недостатке товара (в данном случае денег) его цена растёт.
Однако в идеальной ситуации банковская система должна быть сбалансированной: банки выдают кредиты, используя привлеченные вклады, и не нуждаются в займах у ЦБ.
Привлечение средств у регулятора часто означает дополнительные денежные вливания, что может разгонять инфляцию.
Что будет, если кредиты перестанут брать?
Полный отказ от кредитов - крайне маловероятный сценарий. Даже в условиях спада кредитования остаются обязательства, которые бизнесу и физическим лицам приходится рефинансировать. Однако если объёмы кредитования заметно сократятся, это приведёт к следующим последствиям:
- Избыток ликвидности. Если у банка накапливаются избыточные средства вкладчиков, он может размещать их на межбанковском рынке, предоставляя кредиты другим банкам.
- Падение доходности вкладов. При профиците ликвидности ставки по депозитам будут снижаться, поскольку банкам станет невыгодно привлекать деньги, которые они не могут эффективно использовать.
- Удешевление кредитов. Чтобы стимулировать спрос, банки начнут снижать процентные ставки по займам, что может оживить рынок кредитования.
- Снижение ключевой ставки ЦБ. Если спрос на деньги остаётся низким, ЦБ, принимая избыточную ликвидность банков на свои депозиты, будет снижать ставку.
Почему нет риска невыплаты процентов по банковским вкладам?
Риски невыплаты процентов по вкладам минимальны благодаря следующим факторам:
- Банковские аналитики постоянно мониторят рынок и корректируют ставки, избегая ситуации, когда привлеченные средства не используются.
- ЦБ всегда готов принять избыточную ликвидность и предложить банкам альтернативные финансовые инструменты.
- Финансовые процессы развиваются постепенно, давая банкам время адаптироваться.
Даже если экономика столкнётся с избытком денег, система продолжит работать, а банки выполнят свои обязательства перед вкладчиками. Однако ставки по новым депозитам в таких условиях неизбежно снизятся.
Вывод
Таким образом, высокие проценты по вкладам сохраняются только при активном спросе на кредиты. Если темпы кредитования замедляются, доходность вкладов также снижается.
Вкладчики могут быть уверены в своих сбережениях, но должны понимать, что высокая доходность - это временное явление, которое зависит от состояния рынка.
А в какие банки вы положили свои деньги на вклад и под какой процент? Обязательно поделитесь в комментариях.
Также обязательно подписывайтесь на мой канал, это мотивирует меня чаще писать для вас статьи на разные популярные темы.
Искренне желаю Вам всех финансовых благ, Друзья, и больших процентных ставок!
Популярное на канале: