В Банк России в последнее время поступает много вопросов по поводу возможной заморозки банковских вкладов граждан. Регулятор решил подробно разъяснить, почему слухи о ней не имеют под собой оснований. Знакомим читателей с доводами Центробанка.
Откуда ноги растут
В начале ноября прошлого года директор Центра социально-экономических исследований Финансового университета при правительстве Алексей Зубец заявил, что банковские вклады россиян могут заморозить ради борьбы с инфляцией.
Слова экономиста опровергли почти сразу же, в том числе и руководители Банка России. Но слух о возможной заморозке вкладов получил широкое распространение (наверное, в том числе и потому, что многие люди помнят, как обесценились советские вклады в Сбербанке в 1991 году). Как сообщает Центробанк, в его чат-бот часто приходят вопросы о таком варианте развития событий. Поэтому в ЦБ РФ решили дать развернутые пояснения, почему заморозка вкладов сейчас невозможна. Регулятор в своем тг-канале перечислил пять доводов, говорящих, что она абсолютно нереальна.
«Идея абсурдна»
Первый. Идея заморозки абсурдна. Помимо того, что это грубейшее нарушение права граждан и компаний распоряжаться своими активами, подобный шаг подорвет основы банковской системы и финансовую стабильность страны. Банки привлекают свободные средства населения и компаний. Только благодаря этому они способны выдавать кредиты заемщикам. Если «заморозить» вклады, ограничить возможность для граждан и бизнеса распоряжаться своими деньгами, то никто не готов будет держать деньги в банках.
«Люди потеряют доверие»
Второй. Заморозка вкладов не может быть альтернативой повышению ключевой ставки в борьбе с инфляцией. Если заморозить вклады, то люди надолго потеряют доверие к банкам и финансовой системе в целом. И вместо того чтобы продолжать размещать свои сбережения на депозитах, бросятся вкладывать их в недвижимость и товары длительного пользования. С соответствующими печальными последствиями для роста цен. Это даже хуже, чем пилить сук, на котором ты сидишь.
«Гиперинфляции не будет»
Третий. Опасения, что в какой-то момент сбережения разом выплеснутся на потребительский рынок и начнется гиперинфляция, поэтому вклады заморозят, беспочвенны. Готовность граждан сберегать средства на депозитах напрямую зависит от соотношения ключевой ставки и ожиданий людей по будущей инфляции. Банк России будет снижать уровень ставок в экономике постепенно. В результате на рост потребления будет влиять не столько использование уже накопленных депозитов, сколько использование большей доли доходов. И это не помешает снижению инфляции.
«Ресурсов у банков хватит»
Четвертый. Переживать, что вклады заморозят из-за того, что у банков не хватит денег для выплат высоких процентов, не стоит. Банки выплачивают проценты по вкладам за счет доходов, которые они получают от кредитования, причем ставки по кредитам превышают ставки по вкладам. Сейчас на банковских счетах и депозитах граждане и компании разместили 121 трлн рублей. Этими средствами банки финансируют портфель кредитов на 126 трлн рублей, а также вложения в корпоративные облигации еще на 7 трлн рублей. Доходы банков от кредитов и облигаций — это надежный источник средств для выплаты процентов по вкладам.
«Деньги и так работают»
Пятый. Государство не будет забирать деньги со вкладов, чтобы финансировать экономику. Эти деньги и так уже работают. Из тех средств, которые компании и граждане положили на депозиты, банки финансируют кредиты и ипотеку населению и бизнесу.
Автор: Леонид Хают.