Продолжаем рубрику трейдерские истории. В этой статье мы немного отойдем от темы психологии в трейдинге, и поговорим об инвестициях, конкретнее, об интересном подходе к инвестированию - как к увлекательной компьютерной игре в "Ферму".
Немного предыстории.
Ко мне обратился человек, назовем его Максим, с довольно крупным капиталом, и просьбой помочь ему разобраться в инвестировании, чтобы он мог самостоятельно разместить на рынке свои деньги, получить стабильную доходность и при этом нести минимальные риски.
До этого он доверял управлять своим капиталом брокеру, точнее по советам консультантов вкладывал деньги в их "инвестиционные продукты", но судя по всему, остался недоволен их результатами и высокими издержками в виде комиссий и иных расходов, поэтому принял решение сам разобраться в инвестировании.
Но вот проблема: из-за обилия сложной терминологии, которой сыпали на него специалисты от брокерской фирмы, у него сложилось представление об инвестировании как о чрезвычайно сложном технически занятии, из-за чего он закономерно опасался пробовать что-то делать самостоятельно, и искал человека, который помог бы ему разобраться в этом деле и научить самостоятельно собирать инвестиционный портфель.
Несмотря на то, что основная моя специализация (помимо непосредственно торговли) все же работа с трейдерами, с их психологией - я имею опыт и работы с инвесторами, - так как принципы работы, такие как создание стратегии, принятие риска, соблюдение риск-менеджмента, работа с психологией, - что в трейдинге, что в инвестировании, во многом схожи.
В процессе консультации мы выяснили, что его вполне устроила бы стабильная доходность 15+% годовых (повторюсь, при его достаточно большом капитале), с минимальными рисками и защитой от инфляции, и возможностью всегда иметь доступ к своим деньгам, - на случай, если вдруг понадобится какая-то сумма.
Что ж, рынок дает такие инструменты, и получить такую доходность вполне реально, но для этого потребуется собрать портфель из разных инструментов, говоря проще: было необходимо сформировать ему простой, а главное безопасный портфель из активов, которые смогут принести такую доходность.
Но тут передо мной встал вопрос: как объяснить простыми словами человеку, неискушенному торговлей и биржевой терминологией то, как мы будем формировать портфель, чем мы будем заниматься, как из этого извлечь прибыль, и самое главное, - чтобы он понял логику и мог в будущем продолжить самостоятельно заниматься инвестированием? А еще, как объяснить - какие опасности его могут поджидать, и как ему максимально себя от них обезопасить (концепцию риск-менеджмента)?
Идея.
Тогда мне пришла в голову идея - привести аналогию, что инвестиционный депозит - это земельный участок, который инвестор решил использовать как ферму.
Представьте, что у вас есть кусок земли, скажем 1 гектар. В случае с инвестированием - у вас есть депозит 1 млн. Вот ваш депозит и есть этот земельный участок. И вероятнее всего, вы хотите извлечь с этой земли максимум профита, пользы, и при этом не особо рисковать. В случае с моим клиентом - мы решили применить такой же подход к размещению его капитала.
Стратегия.
Вот какую стратегию по "освоению участка" мы создали с Максимом. 70% его "поля" мы решили "засеять" очень устойчивыми "культурами", которые легко перенесут любые невзгоды, которые достаточно просто будет потом продать - назовем их низкорисковыми и высоколиквидными активами.
К таким инструментам, по моему мнению, можно отнести исключительно облигации, а конкретно - Облигации Федерального Займа (ОФЗ), - на мой взгляд, наиболее надежная, безопасная и ликвидная ценная бумага на текущий день (на момент написания статьи апрель 2025).
При этом, ОФЗ так же отличаются друг от друга, и мы решили взять их несколько, а конкретно 2 вида, 50% с ближним сроком погашения (до года), а остальные с более дальним сроком погашения (до 5 лет), имеющие потенциал дополнительной доходности в случае падения ставки ЦБ.
Этими "культурами", в случае с нашим клиентом, мы решили засеять большую часть его "поля", так как с текущей Ставкой ЦБ облигации приносят неплохие 16-20% годовых.
После того, как большая часть его огорода была засеяна, (были куплены ОФЗ), у него остался еще неплохой "свободный участок" около 30%, и мы решили посадить там потенциально более доходные культуры, но и с более высоким риском. Этими культурами выступили такие хеджирующие инструменты, как фьючерс на доллар (SI), а также фьючерс на индекс РТС.
Роль этих инструментов:
Фьючерс на доллар - это своего рода страховка на случай, если вдруг рубль (а ОФЗ куплены в рублях) "вдруг" резко ослабнет по отношению к доллару, в таком случае, фьючерс на доллар частично скомпенсирует это падение, и защитит общий портфель от инфляции.
А фьючерс на Индекс РТС - это инструмент, который может обеспечить дополнительную доходность нашему портфелю, - на случай позитивного сценария в экономике и роста Российского рынка.
При этом, на каждый из этих инструментов (фьючерсов) мы сделали простой план, алгоритм фиксирования прибыли, разобрали порядок действий когда подойдет время экспирации, а также оставили достаточный запас средств для активного усреднения, на случай, если вдруг инструменты уйдут в просадку, - иначе говоря, создали торговую стратегию и заложили риск-менеджмент.
Более подробно об алгоритме активного усреднения и принципе его работы можете прочитать тут.
Вот таким нехитрым способом мы "засеяли его огород", проще говоря, - сформировали его инвестиционный портфель.
В этом и была задача, суть - из небольшого количества понятных инструментов создать простую торговую стратегию, которую человек понимает и может ей следовать.
Кроме того, в случае если его "огород" будет хорошо работать, - понятно как и за счет чего его увеличивать, то есть человеку стало понятно как, в какой пропорции и чем засеивать "новые земли".
А на будущее, на случай, когда его депозит будет увеличен и ему захочется немного добавить риска и прибыльности, - мы заложили возможность дополнительно выделить небольшой участок (не более 5%) под такие высокорисковые (но и потенциально высокодоходные) инструменты, как фьючерс на газ (NG), нефть (BR), и золото (GD). Но пока, первое время, он работает с тем, что есть, набирается опыта.
Итог, что мы имеем:
Простой инвестиционный портфель, который состоит из 70% самых надежных активов (ОФЗ), и 20% инструментов, которые защищают портфель от инфляции (доллар), а также 10% дают ему возможность получить дополнительную прибыль при росте рынка (фьючерс на индекс РТС).
Такие условия, вкупе с минимальной гарантированной доходностью от ОФЗ на весь портфель 15%+, более чем устроила Максима. При всем этом, такой портфель является устойчивым, стабильным. И защищенным от любых напастей - за счет безопасного распределения активов, наличия стратегии и риск-менеджмента (разумеется, при условии следования стратегии).
Отмечу, что ОФЗ еще и могут выступать залоговым обеспечением, и при определенных условиях, до 60% средств, размещенных в ОФЗ, можно использовать для торговли. Но это уже для более опытных и искушенных трейдеров.
Безопасность.
Кроме того, важный момент: сама "ферма" должна находиться в таком месте, где ей ничего не угрожает.
Ваш депозит нужно защищать. Это ваша земля, которая вас кормит, и в перспективе может обеспечить вам стабильный источник доходов. Относитесь к нему с трепетом и уважением.
По аналогии с инвестициями, вам нужно разместить свои деньги там, где безопасно, и по моему мнению, такое место - брокер с лицензией ЦБ. Почему я даю такую рекомендацию, а также тема выбора брокера и биржи раскрыта мною в этой статье.
В случае с моим клиентом мы выбрали надежного брокера из топ 3 и лицензией ЦБ.
Кто-то скажет, что есть более интересные предложения по доходности на крипто-рынке. Согласен, но есть проблема - на момент 2025 года такие рынки никем и ничем не регулируются. И если вдруг произойдет какой-то "ахтунг" подобно краху криптобиржи FTX в 2022, - вы вероятнее всего просто потеряете все свои деньги, а в лучшем случае они будут заморожены на неопределенный срок, и у вас даже не будет никакой возможности обратиться в контролирующий орган за помощью. Если ваш депозит невелик - возможно, это не нанесет вам большого морального и материального урона. Но вот вопрос: будете ли вы спать спокойно, если разместите там относительно большие деньги, скажем, 100 тыс. долларов и более, с риском в любой момент их лишиться из-за краха биржи, хакерской атаки или нового закона? Решать вам.
По аналогии с фермой - это как будто вы решили засеять свой участок в русле реки, где высока вероятность наводнения. Вопрос: зачем? Если рядом можно найти прекрасный безопасный участок, который не затопит?
Кроме того, работая через лицензионных брокеров - вы будете платить налоги, то есть ваш доход будет официальным, и это так же убережет вас от многих потенциальных проблем с налоговой и государством, - что немаловажно на текущий день.
Даже если придет буря (на рынке это называется черным лебедем) - большая часть вашей фермы будет в безопасности, и без проблем переживет период высокой волатильности, так как основные "культуры" в виде ОФЗ с ближайшим сроком погашения - крайне надежны и безопасны, и выступят поддержкой и обеспечением при возможной большой волатильности по фьючерсам. И очень вероятно, в такой период вы даже получите сверхприбыль - за счет того, что хеджирующие инструменты (в данном случае доллар) обычно растут в периоды кризисов и паники на рынках.
Результат:
1. Депозит находится в безопасном месте - у брокера с лицензией ЦБ.
2. 70% депозита размещены в безопасных инвестициях - Облигациях ОФЗ и обеспечивают гарантированную доходность всего портфеля 15+% годовых.
3. 20% депозита размещены в хеджирующем инструменте - долларе, с высоким потенциалом доходности, защищающем рублевый депозит от инфляции.
4. 10% депозита размещено в инструменте с потенциально высокой доходностью - индексе РТС.
5. Есть простая стратегия и риск-менеджмент для фьючерсов, иначе говоря, - план, на случай, если на какое-то время они будут уходить в минус.
6. И главное, - теперь у человека есть четкое понимание что и когда ему делать, когда он решит увеличить свой "огород" за счет вливания дополнительных средств на свой депозит.
Все это в комплексе дает аналог банковского депозита с гарантированной доходностью 15+% годовых, с хорошим потенциалом дополнительной доходности еще + 10%, защитой от инфляции и возможностью в любой момент вытащить оттуда или довнести любую нужную сумму без потерь. При этом всем, в отличии от того, что вы даете деньги в доверительное управление брокеру или иным лицам, - вы не платите комиссию, и самое главное, в данном случае процессом управляете вы, и ваши деньги находятся под вашим контролем (и под вашей ответственностью, разумеется)!
Хочу особо подчеркнуть: на мой взгляд, такой подход уместен лишь в случае наличия достаточного большого депозита (хотя, я понимаю, что у каждого представление о том, что такое "большой депозит" будет отличаться).
Кто-то скажет: 15%+ годовых, - да банки сейчас дают 20%, зачем эти "танцы с бубном"?
Ответ - банки не могут защитить ваш депозит от возможного обесценивания рубля, и обеспечить потенциал дополнительной доходности от ваших инвестиций, и в большинстве случаев, не могут дать возможность в любой момент снять нужную вам сумму без потери процентов.
Так же кто-то скажет: а чем твоя идея отличается от портфеля, которые предлагают брокеры, беря под управление средства?
Ответ - во первых, с моей аналогией любой человек может собрать себе такой портфель, и начать зарабатывать на инвестировании, а во вторых, в отличии от услуг доверительного управления, которые предлагают вам консультанты (и берут за это немалые комиссионные), - тут вы имеете возможность сами создать себе такой портфель, и не платить брокеру и иным (не дай бог) лицам, а также в любой момент получить доступ к своим деньгам (если вдруг вам понадобится какая-то сумма).
А портфель из инструментов, которые мы собрали - все это может, и это является огромным преимуществом над любым банковским вкладом и брокерским инвестиционным продуктом.
Важно!
Данный подход не является призывом к действию, и инвестиционной рекомендацией! Работа с фьючерсами сопряжена с рисками - и вам нужно разобраться в той теме, прежде чем действовать подобным образом! Поэтому я не рекомендую торговать фьючерсами прежде, чем вы разберетесь в том, что это за инструменты, как с ними работать и соблюдать риски. И единственный совет новичкам - если вы все же решили самостоятельно собрать портфель подобно тому, как описано в этой статье - вам нужно обратиться за консультацией к компетентному специалисту, или ограничится инвестициями только в ОФЗ. Поверьте, вам это выйдет намного дешевле, чем "залететь" на фьючерсах, а без опыта вероятность такого сценария приближается к 100%.
Подходит ли такая стратегия, если небольшой депозит?
Мое мнение - при отсутствии нормального по размеру депозита, для получения более менее адекватной доходности ничего не остается, как торговать с высокими рисками со стопами. Более подробно о специфике работы с небольшим депозитом можете прочитать тут.
То есть, по аналогии с фермой - при наличии "небольшого участка", чтобы обеспечить себя, вам придется возделывать высокодоходные, но и высокорисковые "культуры". В трейдинге же, иначе говоря, придется заниматься внутридневной торговлей. Для этого нужно иметь соответствующую сноровку и инструменты, другими словами - обрести навык профитной торговли. Информация о том, как это сделать есть на моем канале.
В заключении
"Защищайте свои инвестиции".
Клайд Монро "Этикет Банкира " 1775 год.
Прибыльные инвестиции не обязательно должны быть сложными и рисковыми. Я убежден - стоит человеку один раз доходчиво и понятными аналогиями объяснить какие инструменты и для чего можно использовать, а также донести важность следования стратегии и риск-менеджмента, - и даже неискушенный, не имеющий опыта, инвестор может без проблем делать 20-30% годовых, с защитой от инфляции, при этом, не попадая в неприятные истории, в виде длительных просадок, разборок с брокером и т.д.
Простая стратегия + небольшое количество понятных и надежных инструментов могут дать вам инвестиционный результат куда лучше, чем предлагают вам банки и брокерские консультанты - после того как вы поймете суть стратегии инвестирования и важность риск-менеджмента, а также возьмете ответственность на себя за управление вашими деньгами.
И по мере развития навыков и опыта, вы можете постепенно расширять свой арсенал, и увеличить свою доходность, - оставаясь при этом в рамках риск-менеджмента и сохранив спокойный сон.
А весь процесс можно сделать увлекательным и интересным, подобно популярной игре в "ферму", но притом, что результаты этой игры будут вполне реальными и осязаемыми.
Нужна консультация по инвестициям - ее можете получить у автора канала. Как это сделать - можете узнать на моем сайте.
Присылайте свои истории для рубрики мне на почту Tradepsy1@yandex.ru При желании я опубликую на своём канале, вместе с разбором.
Ставь лайк и не потеряй свой депозит!
И стабильного вам профита!