Ему 30 лет. Он в самом расцвете сил. Хотя нет, ему еще расти и расти. Это я про наш российский рынок акций.
После 2022 года 🇷🇺 акции сильно снизились в цене. И сейчас у них есть большой потенциал роста. Большинство качественных акций крупных российских компаний недооценены, т.е. сейчас их можно купить значительно дешевле их реальной стоимости.
Вот 8 причин, почему у российского рынка акций есть все шансы хорошо вырасти в цене в следующие 6-8 лет:
1. Очень богатые люди активно стали инвестировать свои деньги в ценные бумаги на российской бирже. Это хорошие новости для фондового рынка. Если в 2022 году их доля на рынке составляла 31,7%, то в 2024 году она выросла до 47,5%.
Благодаря этому спрос на акции увеличивается, и их стоимость на долгострое будет расти. Важный нюанс: очень богатые люди, как правило, не спекулируют акциями, они их покупают и держат на долгосрок. И благодаря этому зарабатывают больше.
2. Самые крупные банки страны (Сбер, Т-Банк и др.) стали главными покупателями российских акций в феврале 2025 года. Такой интерес тоже возник не просто так. И они понимают, что акции недооценены и видят их потенциал роста.
3. Иностранные инвесторы все больше хотят инвестировать в российские акции и облигации и делают это через обходные пути. Потому что пока прямой путь инвестиций для иностранных недружественных инвесторов на российский рынок закрыт.
Как бы это не казалось нереальным, но факты остаются фактами, да, иностранные инвесторы очень хотят заработать на российских ценных бумагах. Потому что видят большой потенциал роста российского рынка акций.
4. Президент поставил план увеличить капитализацию рынка акций к 2030 году в два раза. Это очень большие деньги и колоссальный рост. И Минфин и Центробанк сделают все, чтобы реализовать такой план. Тем более, что варианты для увеличения капитализации рынка акций есть.
Капитализация рынка - это стоимость всех компаний, акции которых торгуются на бирже. Увеличить её можно как за счет роста цен уже торгуемых акций, так и за счет вывода новых компаний на рынок.
В прошлом году я была на большой конференции РБК, где выступал заместитель Министра финансов и заместитель председателя ЦБ. Они делились планами и мыслями, за счет чего хотят увеличивать капитализацию рынка. Основные из них в следующих пунктах.
5. Минфин хочет провести приватизацию госкомпаний. Если простым языком: это когда госкомпании переходят в частные руки. Их продают людям, у которых есть деньги.
Их стоимость будет выражена в акциях. Часть этих акции будет торговаться на бирже. Сделают это с государственными компаниями на сумму около 1 трлн. руб.
Первый этап приватизации хотят провести в 2026 году, уже готов список из 7 госкомпаний, которые станут частными. Что это за компании, пока держат в секрете.
6. Минфин рассчитывает на то, что деньги частных инвесторов активно пойдут в инвестиции в акции. Их ожидания постепенно оправдываются, очень богатые люди уже направляют сюда свой капитал, как я написала в первом пункте. Стимулировать объемы инвестиций со стороны частных инвесторов будут через ИИС-3 и программу долгосрочных сбережений.
7. Они рассчитывают на приток денег иностранных инвесторов, и мы частично это уже наблюдаем. Стимулировать интерес будут новыми указами, которые смогут обеспечить нерезидентам возможности для ввода и вывода своих денег.
Минфин уже готовит для привлечения иностранных инвесторов новый указ о свободном ввозе и вывозе капитала. Что интересно, как для "дружественных" так и для "недружественных" инвесторов. Экономике нужны иностранные инвестиции. И их источники могут быть любыми.
8. В ближайшие годы ожидается много новых IPO. Это выход российских компаний на биржу. В этом году на биржу планируют выйти 13 российских компаний. Кстати, одна из них государственная Дом.рф планирует выйти на биржу в ноябре 2025.
Покупать ли сейчас 🇷🇺 акции?
- Если у вас не составлен портфель из ценных бумаг под конкретную финансовую цель, то для вас ответ однозначный - НЕТ. Без составленной инвестиционной стратегии и четкой финансовой цели инвестировать нельзя. Ни в акции, ни в облигации, даже вклад стоит открывать только после того, как вы ответите себе на вопрос “Для какой финансовой цели (конкретная финансовая цель, сумма, срок) я это собираюсь сделать?”
- Если у вас финансовые цели со сроком до 3 лет, ответ тоже - НЕТ. Российские акции - это инструмент повышенного риска, их не стоит брать на срок меньше 3 лет.
- Если у вас составлена инвестиционная стратегия и портфель под конкретную долгосрочную цель со сроком минимум от 3 лет, то покупать акции можно, если вы это делаете регулярно, ежемесячно. Потому что такая стратегия на долгострое помогает усреднить цены покупки акций, и мы в итоге получаем самые выгодные цены.
- Если вы занимаетесь трейдингом или приобретаете тактические идеи (покупка акций с целью спекуляций на короткий срок) для своего портфеля, то ответ на вопрос “Покупать ли сейчас российские акции?” для вас сводится к выбору конкретных тактических идей. Потому что на рынке всегда есть те акции, на которых можно заработать в моменте.
Что делаю я?
У меня агрессивный инвестиционный профиль, опыт и долгосрочные финансовые цели со сроком от 3 лет, поэтому я российские акции продолжаю докупать ежемесячно на долгосрок.
О том, какие ценные бумаги покупаю я в свои долгосрочные портфели, я рассказываю в свое Telegram канале. Так же на канале можно посмотреть открытые лекции о том, как грамотно инвестировать в акции. Переходите по ссылке и изучайте лекции.
Вся информация в статье носит информационный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Это только моё мнение. Ваши инвестиционные решения должны приниматься вами самостоятельно исходя из ваших целей, сроков инвестирования, инвестиционного профиля, страны проживания, финансовых возможностей и т.д. Инвестиции в акции могут принести вам убытки. Они подходят далеко не для всех финансовых целей.