Что делать, если рынок будет медвежьим в течение 5-10 лет? А акции будут падать постепенно - ниже и ниже? Что делать с деньгами, стоит ли их инвестировать или ожидать? Почему именно инвестиции в дивидендные акции способны защитить инвестора от обвала рынка, от долгосрочного экономического кризиса, от негативных последствий в экономике? Как и когда начинать покупать дивидендные акции?
Ответ тут очень простой:
"Если вы УВЕРЕНЫ, что акции через 5 лет будут дешевле, чем сейчас - конечно, не стоит их покупать. Если такой уверенности нет, целесообразно купить акции как минимум на 50% капитала, а остальные деньги вливать равными порциями в течение какого-то выбранного периода времени".
Причем, крайне важно: если вы ожидаете именно долгосрочного медвежьего рынка, то целесообразно покупать исключительно дивидендные акции США с хорошими показателями выплаты и роста дивидендов!
Почему?
Да просто потому что:
1) Дивидендные акции обычно намного более стабильны на спаде. Акции чистого роста в медвежьи периоды падают сильнее, стагнируют, не дают никакой отдачи. Дивидендные акции воспринимаются, как относительно безопасная гавань для капитала - и это их поддерживает даже на медвежьем рынке.
Причем, это касается в том числе акций "Рост и дивиденды", которые ориентированы на рост капитала. Статистически акции, которые наращивают дивиденды показывают себя лучше всего - и в периоды рецессии в том числе.
2) Вы будете сразу получать отдачу от вложенного капитала. Регулярные выплаты дивидендов - это не теоретические "ожидания роста". Это факт, с которым нужно считаться. Какой бы медвежий рынок ни был, какую бы рецессию мы не видели, какой бы кризис не случался - дивиденды продолжали платиться. И да, они иногда сокращаются: но для того и нужна диверсификация, чтобы вы могли защититься от потенциальных проблем некоторых акций в портфеле.
Опять же - поскольку такие вопросы задавали к видео-прогнозу про "10-лет-без-роста" от Стенли Дракенмиллера: даже акции "Рост и дивиденды" платят дивиденды на регулярной основе. И, учитывая, что по ним очень активный рост дивидендов, денежный поток будет постоянно увеличиваться.
3) Вы сможете усредняться на дивиденды! То есть вы не только получаете этот доход, но и можете использовать его, чтобы вложить обратно по более выгодным ценам. И чем больше вы реинвестируете - тем больше дивидендов получаете в будущем периоды. Месяц за месяцем, год за годом - больше и больше пассивного дохода.
Я не буду отрицать, что вложиться на самом ДНЕ за 5-10 лет медвежьего рынка может быть куда выгоднее, чем сидеть в акциях - даже в дивидендных. Это важно осознавать. Но также еще более важно осознавать, что вы не можете гарантировать длительность медвежьего рынка, его развороты и точки входа.
Поэтому куда более безопасный способ - просто быть в рынке! Это подтверждают многочисленные статистические исследования, математические выкладки и аналитика. Быть в рынке - даже в медвежьем рынке - усредняться и докупаться. Вот залог успеха.
Эффективнее всего просто вкладывать "как есть". Эффективнее всего - не пытаться угадывать, а позволить качественным акциям делать всю работу!
Да, разумеется, намного спокойнее быть во время "медвежьего рынка" в консервативных высокодивидендных ценных бумагах. Но тут уже вопрос психологии: насколько вам комфортно обменять потенциальный доход в будущем на более стабильный доход сейчас. Например, я после достижения необходимого размера капитала, сделал этот выбор еще в 2018 году. Я перешел на консервативную стратегию. И да, я упустил существенный уровень дохода с 2018 года по сравнению с многими моими клиентами. Но мне просто спокойнее инвестировать в высокодивидендные активы.
Аналогичным образом и вы сами можете проанализировать свой подход, свое восприятие "комфорта" от той или иной стратегии - и сделать соответствующие выводы.
Удачи в инвестициях!
#медвежийрынок #инвестиции #кризис #рецессия #деньги