Фильмы про трейдеров и гуру фондового рынка давно захватили сердца зрителей. Но насколько они правдоподобны? Неужели всё действительно так, как показывают голливудские актёры? Разбираемся на примере культового фильма «Игра на понижение».
На чём основан фильм?
Кризис 2008 года один из сильнейших в мировой экономической истории. Предшественником мирового финансового кризиса стал ипотечный кризис США в 2007-2008 гг.
В начале 2007 года американский финансовый сектор столкнулся с резким ростом невыплат по ипотечным кредитам. Что спровоцировало изъятие заложенного недвижимого имущества и его отчуждение. Вслед за этим последовало снижение курсовой стоимости закладных ценных бумаг, которые обрушили фондовый рынок США.
После снижения американского фондового рынка наблюдалась коррекция российского индекса РТС и значительный отток капитала.
Все эти действия кажутся очень сложными и тяжело предсказуемыми. Многие думают, что только постфактум можно рассмотреть и проанализировать кризисы, но это не так. Многие финансовые аналитики, как американские, так и российские предсказывали данное экономическое явление. О кризисе 2008 года снято много художественных и документальных фильмов, которые в подробностях описывают происходившие события. Один из них «игра на понижение».
Как показали кризис в фильме?
В фильме описываются события 2008 года, когда группа аналитиков предсказала кризис и сумела заработать . Суть кризиса заключалась в том, что банки, выдавая ипотечные кредиты надежным заёмщикам, хотели быстрого возврата денежных средств, но без дополнительных инструментов этого достичь было невозможно.
Банки группировали ипотечные кредиты по 10 штук и формировали такой инструмент фондового рынка, как ипотечная облигации. Банки продавали ипотечные облигации желающим инвесторам с небольшой наценкой, то есть сами получали быстрый возврат денежных средств плюс небольшую прибыль в виде наценки, а инвесторы получали надёжный финансовый инструмент с минимальным уровнем риска.
Так продолжалось до тех пор пока не закончились надёжные ипотечные заёмщики, которые могли отвечать по своим обязательствам. Далее банки хотели также генерировать быстрые деньги и решили выдавать ипотеки ненадежным и неплатёжеспособным заёмщикам, что и обрушило фондовый рынок.
Именно эту разрушительную схему удалось отследить молодому аналитику Майклу Бьюрри в 2005 году, которая и легла в основу фильма. Майкл Бьюрри не просто заметил признаки приближающегося ипотечного пузыря, но и решил сыграть на понижение.
Важной особенностью ипотечных облигаций является то, что их можно только покупать, то есть открывать лонговые (длинные) позиции, а вот продавать (шортить) нельзя. Тогда управляющими данного хедж-фонда было принято решение «создать новый инструмент». Для чего они обратились в инвестиционные банки с целью получения страховки данных облигаций на случай дефолта.
Инвест банки одобрили данный вид страховки, так как ипотечные облигации казались очень надёжным финансовым инструментом, который не мог обрушиться. Майкл Бьюрри не только сам поверил в данный кризис, но и убедил в этом инвесторов хедж-фонда.
К лету 2007 года просадка по данному активу составляла более 70% и Майкл уже думал, что просчитался, так как на него давили инвесторы и компаньоны. Но к концу 2007 года рынок ипотечных облигаций обвалился, что принесло Бьюрри и всем инвесторам хедж-фонда доходность в 480%.
Все вышесказанное говорит о том, что наличие знаний в инвестиционной деятельности, опыт трейдера и насмотренность могут сыграть на руку и принести прибыль инвестору. Если вы понимаете экономические процессы и закономерности, умеете читать графики и обладаете навыками технического анализа, то любую ситуацию на фондовом и срочном рынке вы сможете обернут в вашу пользу.
Если хотите почувствовать себя аналитиком и главным героем фильма, а также узнать базу о трейдинге, приглашаем вас на бесплатный 4-дневный марафон «Трейдинг для новичков: с нуля до первого тейка». 4 дня погружения в срочный фондовый рынок, теория + практика на демо-счете и, конечно, супер-подарки для первого потока. Мы начинаем 29 сентября.
Понравилась статья? Ставь лайк и подписывайся!❤️
Другие интересные статьи:
- От этих акций избавились гуру инвестиций
- ВВП США упал. Чем нам это аукнется?
- Забыть пароль и потерять 160 млн $. Истории владельцев биткоинов, которым не хватило одной удачи
- Как скопить миллионы на пенсию со средней зарплатой?