«Почему падаем?!» - самый популярный вопрос инвесторов. Начинающих и не очень. Наши ученики постоянно спрашивают про это в чате. Если открыть Тинькофф Пульс, там этот вопрос задают еще чаще. По какой причине это происходит и как обезопасить свой портфель, узнайте в этой статье.
Для начала разберемся, что такое волатильность
Волатильность - в буквальном переводе с английского означает неустойчивость. По сути это изменчивость цены.
Если за короткий промежуток времени цена меняется быстро и сильно - волатильность высокая, если цена стабильна - волатильность низкая.
Причины падения акций
1. Дивидендный гэп
Гэп - это разрыв. Падение цены акции примерно на размер дивидендов после дивидендной отсечки. Самый большой гэп у тех компаний, которые выплачивают дивиденды 1 раз в год. У ежеквартальных дивидендов гэпа почти не бывает.
Почему он возникает?
Инвесторы после объявления дивидендов спешат скупить акции и получить дивиденды. А потом продать. На спросе акция растет, а после отсечки, когда много продаж - падает.
Что делать в такой ситуации?
Не покупать акции после объявления дивидендов. Лучше это сделать после отсечки.
Если купили до выплаты - усреднить, покупая дешевенькие акции. Держите бумаги до объявления следующих дивидендов.
2. Сплетни
Большинство инвесторов на рынке - частные. Они подвержены влиянию харизматичных лидеров. Поэтому на их решение могут повлиять твиты Илона Маска о крипте или новости об Олеге Тинькове. Например, что у него рак или проблемы с законом, а также о его политической позиции.
Однако самая крутая сплетня об Олеге Тинькове была о том, что он продает банк Яндексу. Обе компании оказались в космосе, а потом дружно упали.
3. Геополитика
На стоимость ценных бумаг могут влиять такие ситуации в мире, как:
- Спецоперация на Украине
- Конфликт на Тайване
- Ковид
- Изменение международных соглашений
4. Макроэкономика
- данные об инфляции,
- уровень безработицы,
- динамика ВВП,
- кредитно-денежные условия,
- базовые процентные ставки и др.
5. Отчетность
Финансовые отчеты, информация о новых продуктах, день инвестора, отзывы или поломки продуктов также влияют на стоимость активов.
Даты отчетов определены заранее. И как правило, инвесторы выходят из акций перед отчетом, и они падают.
Если отчет хороший - растут, если плохой - падают еще больше.
Ярчайший пример - компания Virgin Galactic. Цена зависит от тестовых полетов. Удалось взлететь или нет. Однажды у корабля отказал двигатель, но удалось посадить, без жертв. А в следующий раз сам Ричард Брэнсон и другие туристы отправились на орбиту.
6. Схлопывание пузыря
Компания росла спекулятивно, фундаментальных причин для роста не было. Поэтому когда вскрывается, что компания - пустышка, акции обваливаются. Это случилось с Virgin Galactic.
7. За компанию
Когда валится какая-нибудь крупная компания в секторе - зацепом идут и другие. Например, Тесла тащит за собой другие высокотехнологичные компании.
Волатильность - это нормально. Она бывает прогнозируемая и непрогнозируемая. Чтобы не пугаться ее, выбирайте только фундаментально сильные компании и криптопроекты, а также важно отслеживать важные события в макроэкономике и даты отчетностей и дивидендов.
Если вам пока ни о чем не говорят новости, не расстраивайтесь. Специально для вас мы создали новый бесплатный практикум, где за 8 уроков вы узнаете. как сохранить и приумножить свои деньги в этот кризис.
Уроки длятся всего по 8-10 минут, чтобы каждый успел их пройти и не заскучать.
После каждого урока есть дополнительные материалы, задания и бонусы. Присоединяйтесь по ссылке: https://altecoschool.ru/new_practicum
#инвестиции в кризис #Бесплатные уроки #инвестиции для новичков