Размышления о жизни долгосрочного инвестора.
Сегодня пост будет не только философский, но еще и будет активно перекликаться с прошлыми статьями, на которые буду давать ссылки.
Будет эдакое "попурри" из серии "Инвестиционная дискотека 2021".
Поясню.
В блоге на днях стало более 7.000 подписчиков.
При этом 6.000 подписчиков мы "засекали" в конце апреля.
Получается, что за 3 месяца как минимум 1.000 новых читателей.
Это еще без учета тех, кто отписывается. Такие тоже есть.
Свыше 1000 читателей, которые большинство статьей блога до апреля текущего года, скорее всего, и не читали. И у них часто возникают вопросы, на которые я отвечаю уже в сотый, а то и двухсотый раз.
При этом у них часто нет понимания общей стратегии автора, что и для чего он делает, о чем статьи да и сам блог.
Кстати, если кто не в курсе моей персональной истории и того, как я пришел в инвестиции, то вот статья об этом.
При этом сейчас в блоге наиболее часто попадаются будничные статьи, посвященные, как правило, событиям конкретного дня.
Их я выделяю в рубрику "Обзор торгового дня". И в последние месяцы такие статьи выходят практически ежедневно. И в них редко есть какие-то фундаментальные размышления или решения/выводы.
Вот последний, пятничный обзор.
Среди прочего, цель таких статей - зафиксировать в скринах текущие цены и динамику движения по индексу ММВБ, а также ключевые причины такого движения, если они есть.
Согласен, что сам график акции открыть достаточно несложно. Но вот быстро найти причины того, почему в конкретный день он рос или падал - бывает достаточно затруднительно.
Тем более, нередко рост основывается на неких общих ожиданиях, а падение - на несбывшихся ожиданиях массы покупавших эти акции.
С этим понятно.
Но есть в блоге статьи фундаментальные, в которых я размышляю о сути инвестирования в рамках долгосрочной дивидендной стратегии.
Как правило, там стоит одна из двух категорий
- "размышления про инвестиции"
- "размышления о жизни долгосрочного инвестора"
Разница, думаю, проистекает из названия.
И вот на эти статьи, включая их выводы и принципы, я в дальнейшем опираюсь и в своей регулярной активности пополнения, с последующей покупкой дивидендных российских акций.
Облигации и прочие инструменты на данной стадии меня не интересуют.
При этом я все еще никому ничего не навязываю, не даю советов, рекомендаций, и ни от чего не отговариваю.
В моем блоге каждый лишь сам и за свои деньги принимает все инвестиционные решения в своем портфеле. И даже спекулянты.
Ну а теперь к сегодняшней мысли.
Важность малых шагов в жизни.
В принципе, эту тему я многократно поднимал в своем блоге.
Мы часто живем иллюзией, что вот если у нас что-то большое, важное и целостное появится СРАЗУ, то вот тут мы развернемся.
Это касается и денег, и здоровья, и знаний, и саморазвития.
Ну вот взять снова изучение языка: многие ж хотели бы выучить какой-то дополнительный язык, даже кто уже знает 1-2 языка.
Вот я всегда интересовался итальянским языком, т.к. с 6го класса обожаю Италию со времен изучения истории Древнего Рима.
Ну и в самой Италии я бывал многократно, в том числе и на футбольных матчах любимого футбольного клуба Интер. В том числе был и на матче Лиги Чемпионов на домашнем стадионе Сан-Сиро.
Кстати, это тоже долгосрочная история: любовь с 1998 года.
И среди многих лет клубных неудач и падений я в том числе застал и времена триплета: 3 главных клубных трофея в футбол в 2010 году.
Этот триплет состоялся спустя 45 лет с прошлого аналогичного достижения для Интера. 45 долгих лет болельщики ждали этого события.
И продолжали любить свой клуб и ходить на его матчи, даже в не самые лучшие и успешные времена.
Кстати, с 2010 года Интер постепенно растерял свою мощь и преимущество, а также сильно потерял в футбольных результатах. Что никак не мешало мне следить за командой и даже ездить на ее матчи, когда это было доступно и возможно, и не только финансово)
А первое чемпионство после триплета Интер смог вернуть себе лишь спустя 10 лет. А в этом сезоне стали вторыми, упустив первое место в концовке сезона.
Впрочем, отвлекся... это я могу. Это тоже специфика таких, размышлЯтельно-философских статей.
Так вот, я многократно говорил, что все новое, что мы начинаем - всегда начинается с малого, с азов, с первых шагов, проб и ошибок.
Берите хоть чтение, которое начинаем по буквам и слогам.
Берите готовку еды с сожжёнными и испорченными продуктами, а так еще и ножом порезаться можно, и не только скатерть может пострадать.
Берите езду на велосипеде с падениями на ровном месте и ссадинами, и непонятно, как вообще держать равновесие на этом драндулете.
Берите плавание, когда просто пытаешься не утонуть и хотя бы не литр воды нахлебать в процессе, пока колошматишь по воде.
Берите иностранные языки - просто тарабарская бессмыслица. Причем
в чужой речи первое время даже знакомые слова не всегда слышишь.
Я вот китайский изучал, базовый курс, 80 часов. Когда общаются китайцы, я максимум слышу какие-то отдельные слова. А с учетом, что там одно и то же слово зависит от тона (интонации), которых ажжж 4 - вообще не факт, что я правильно слышу и понимаю.
Ну пример я уже приводил: слово ma - в зависимости от 4х тонов может значить следующее:
- мама (что неудивительно);
- лошадь (что более удивительно);
- тащить, тянуть;
- ругаться, бранить;
Таким образом фраза "ma ma ma" в зависимости от тонов может означать варианты: "лошадь тянет маму", "мама тащит лошадь", "мама ругает лошадь", и даже "лошадь ругает маму" - чем мозг китайцу вы точно сломаете и он зависнет.
А еще может получиться философское: "мама лошади - лошадь")
И вот изучение языка, как и любого дела начинается именно с малого. И нет никакой возможности просто в 1 день взять и сразу освоить язык на высоком уровне, без этих малых шагов.
Я со 2 по 11 класс учился в специализированной гимназии с английским уклоном. И весь второй класс мы по факту изучали английский алфавит, тот, который от A до популярной нынче (но не везде) Z.
Ну и словарную базу нарабатывали. Прям была отдельная тетрадочка для записи новых слов из текстов. Словарик.
3 колонки: слово на английском, транскрипция (как произносить), перевод.
В третьем классе пошла работа с простыми структурами и предложениями, плюс простые времена года, которых, кто не знает только базовых в английском 12 штук.
И личное ощущение, что я могу более-менее разговаривать и понимать английский на слух пришло классе в 6 или 7, не раньше. А до этого несколько лет было ощущение, что занимаемся откровенной ерундой.
Сейчас же реальный уровень английского - пожалуй, мой самый мощный профессиональный навык и преимущество. Не говоря уж о том, что до п@нде-мии он мне очень сильно помогал в поездках-путешествиях.
Если взять спортивную сторону: бег, велосипед, какие-то физические активности и виды спорта.
Ну не сможете вы прийти с нуля и выполнить, условно, норму мастера или даже КМС. Я этот аспект, кстати, в статье про айкидо разбирал. Там тоже нельзя взять и выполнить программу на черный пояс. И даже через год.
А еще недавно была похожая на нее статья про шахматы, хоть и немного о другом подходе, чем к айкидо.
Везде важны эти начальные малые шаги. Которые не только требуют ресурсов, но и дают на начальном этапе крайне малые результаты и успехи. Но, зато, закладывают базу и фундамент.
Что-то типа принципа Парето, но наоборот. Здесь 80% усилий дадут менее 20% результата, но заложат крепкий фундамент. А вот дальше пойдет по прямому принципу Парето.
Помню, в 10 классе у нас был норматив на физкультуре по отжиманиям. На пятерку нужно было отжаться 24 раза.
И у преподавателя можно было вполне получить 2-3 пятерки, если выполнить 2-3 норматива подряд.
В среднем норматив на 5ку я выполнял, хоть и не без труда.
И вот я себе поставил прям цель (уже не помню, зачем оно мне надо было), чтоб за отжимания получить две пятерки.
Т.е. надо было отжаться 48 раз, подряд.
И я все лето прям отжимался. Тамбовцев, наверное бы, посмеялся над моим подходом. Но вот энтузиазма мне было не занимать.
Самое забавное - та цель мне действительно казалась важной и очень меня мотивировала. Прям заставляла отжиматься чуть ли не каждый день.
В какой-то момент я пришел к стадии, где до 30 отжиманий я делал вообще не напрягаясь, все шло легко. Где-то к 35-му отжиманию начиналась ощущаться усталость в руках, к 40-му начиналась дрожь и вибрации в руках и ногах. 45-е отжимание я делал с огромным трудом.
А на 46м просто подкашивались руки и я падал на пол.
Вот 46е отжимание я преодолевал более месяца. И к сентябрю хоть и с огромным трудом довел количество отжиманий до 48.
Самое забавное и печальное, что в 11 классе норматив вырос и стал 25 отжиманий на пятерку. А на две - 50.
И это я уже не потянул, хотя 48 раз отжался, отчаянно вибрируя всем телом. Но преподаватель морально оценил, а двумя пятерками нет)
Кстати, сейчас я даже 20 раз вряд ли отожмусь... Вот.
Нет мотивации)))
Зато есть огромная мотивация к инвестициям и выполнению этой задачи. И с этой мотивацией я очень плотно разобрался и написал базовую для всего моего блога статью, на которой дальше строится вообще все.
Заметьте, к ней я пришел только спустя полгода, как начал инвестировать с нуля, при этом не имея даже банальных сбережений.
И живя от зарплаты до зарплаты даже с тем еще, неплохим доходом.
Малые шаги в инвестициях.
Вообще, предпосылкой к этой статье явилась следующая картинка, которая лично меня заставила еще раз задуматься над этой тематикой важности малых шагов, в том числе и применительно к инвестированию.
Кто давно читает блог, те в курсе, что сам я начинал именно с малых шагов. Которые и близко несопоставимы с моими текущими планами на 2022 год.
А вот такие у меня были финансовые цели на 2021 год.
Инвестировать по 5-10 рублей в месяц...
Сейчас для меня это выглядит достаточно смешно.
Но, аппетит приходит во время еды. И свою финансовую цель на 2021 год в 1.000.000 рублей я выполнил спустя всего полгода. Кстати, это было практически 1 год назад.
Можете и цены акций на тот момент посмотреть)))
Кто бы знал, кто бы знал, да?)
Тем не менее, вот без этих первых шагов, проб и однозначных ошибок, которые были мной сделаны в портфеле - не было бы и дальнейшего развития меня как долгосрочного инвестора.
Кто-то говорит, мол вот будет сразу миллион-пять-десять-сто - вот там и буду инвестировать. Сразу куплю все.
Однако у меня сомнения. Не сможете вы без опыта принять правильные решения. Не сможете избежать ошибок. И часть ваших миллионов уйдет в шлак и с высокой вероятностью вылетит в трубу.
Но еще скорее будет так, что, если у вас нет сейчас этих миллионов, то и дальше они ниоткуда не возьмутся. Ну если только гиперинфляция придет, как в 90х. Но не хотелось бы.
Хотя формально, тогда, перед деноминацией (не путать с деменцией) с убиранием 3х ноликов, вообще все были миллионеры. Даже бомжи.
Но вот ценности тех миллионов не было никакой.
В отличие от реальных миллионов, подкрепленных активами.
Вряд ли даже в те годы у реальных миллионеров были финансовые проблемы, чтобы оно было связано с ростом цен, курсом валют или двузначной инфляцией. Потому что у них были активы.
Так что и нам (ни в коем случае не призыв или не зазывание) стоит задуматься о том, чтобы формировать свои активы в понятных для нас инструментах, исходя из наших возможностей.
И начинать проще как раз с малого. И риски так будут меньше.
Все те же 10% с доходов, как упомянуто в одной очень умной книге.
Кстати, 10% - это даже меньше, чем в принципе Парето)))
А дать эти 10%, если идти на долгосрок - могут гораздо больше. В том числе и за счет сложного процента.
В вышеуказанной статье есть очень наглядный график, где инвестирование ведется на 20 лет с 10% доходностью. И там видно, что эффект сложного процента начинает превосходить обычный процент где-то на 10-12 году инвестирования. Что ж говорить про мой портфель, которому еще даже не 1,5 года (но будет уже скоро, внимательные читатели заметили).
И речь, замечу, про регулярное инвестирование, а не раз в полгода закинуть сдачу с покупок в магазине.
Речь про полноценное пополнения извне и покупку новых штук акций.
Кроме того, не знаю, как у вас, а у меня в стоимости портфель вообще не только не растет, а активно падает. На последние даты фиксации было порядка -40% от цен покупок.
И это при том, что я еще активно усредняюсь по наиболее интересным и перспективным для себя акциям.
Однако, и тут я писал пару статей, касательно цен, капитала и даже отмены дивидендов и их влияния на текущие возможности.
И именно сейчас у нас то время, когда мы можем покупать те же самые акции, тех же самых бизнесов, но по гораздо более низким ценам.
Или, на выбор, за те же самые суммы покупать больше штук акций.
При этом я тоже упоминал, что в текущих условиях, которые и создали предпосылки для таких цен - покупать захочется далеко не всем.
Многим захочется пересидеть в кэше, на заборе. И это тоже их полное право за их деньги и в их системе оценки рисков.
Однако, и тут есть риск, как и в любом "ничегонеделании": риск в итоге получить "ничего" и остаться с нулем.
Ну как в 90е с ваучерами, помните? Кто-то что-то приватизировал, например, мои родители приватизировали нашу квартиру, которую мы получили от еще Советского государства в 1983 году.
А кто-то их обменял на продукты. А кто-то банально пропил.
Ну и были известные всем и от этого нелюбимые личности, которые в те годы получили за эти ваучеры многие лучшие предприятия страны.
В собственность.
Впрочем, речь совсем не про них.
Практически всем долгосрочным инвесторам давно известна история про Сбербанк 2008. Вот сейчас, когда цена того же Сбера по 120 вместо осенних 350 рублей.
И эта история с ценами лет через 5 может повториться. А то и раньше.
И тогда многие будут кусать себя за разные труднодоступные места, что сегодня и по таким ценам не решились покупать "наффффсюкотлету".
И не только на примере Сбера.
Гарантии? А никаких.
В данном блоге их не было, нет и не будет.
Все риски тоже на месте, их никто не отменял, тем более я)
Как всегда: в абсолютно любых условиях мы можем либо покупать акции, либо не покупать их. А последствия либо того, либо другого решения мы узнаем позже. По факту.
И лично я предпочитаю ДЕЛАТЬ, чем не делать. Во всяком случае в вопросе инвестирования и возможности обеспечить будущую финансовую свободу и самодостаточность без зависимости от пенсии.
Ну и напоследок оставлю еще одну абсолютно базовую, и при этом очень мотивирующую статью за всю историю моего блога.
Ну а впереди нас ждет последняя торговая неделя июля.
И, как обычно, обзоры торговых дней)
Как обычно: в этой статье нет рекламы или призывов инвестировать что-либо или куда-либо. Статья содержит мысли автора по компаниям, находящимся в его инвестиционном портфеле. Не является рекомендацией или прогнозом.