Как быстро понять, что компания хорошая и можно дальше в ней покопаться?🤔
Есть ли такой метод, чтобы быстро понять финансовое состояние компании, и если этот метод показывает, что финансовое состояние компании хорошее, то продолжить дальше углублённый анализ данной компании?! Да, конечно же есть.
Piotroski F-score - метод используется для выявления финансового здоровья компании. Процедура расчета строиться на оценке 9 критериев. При соответствии критерию начисляется 1 бал, в ином случае 0.
1) Положительная рентабельность активов (ROA) в текущем году. ROA - Показывает на сколько эффективно работают все активы компании.
2️) Положительный денежный поток от операции (Operating Cash Flow OCF) в текущем году.
3) Более высокая рентабельность активов (ROA) в текущем периоде по сравнению с ROA в предыдущем году.
4) Отношение денежного потока от операции (Operating Cash Flow OCF) ко всем активам (Total Assets) выше ROA в текущем году.
5) Коэффициент долгосрочной задолженности (Long Term Debt) в текущем году ниже, чем в предыдущем.
6) Более высокий коэффициент текущей ликвидности (Current Ratio) в этом году по сравнению с предыдущем. Current Ratio - говорит о соотношении краткосрочных активов к краткосрочным обязательствам.
7) Новые акции не выпускались (отсутствие разводнения капитала).
8) Более высокая валовая прибыльность (Gross Margin) по сравнению с предыдущими годом.
9) Более высокий коэффициент оборачиваемости активов (Asset Turnover Ratio) по сравнению с предыдущем.
Очевидно чем выше Piotroski F-score тем лучше. Если результат по компании дал выше 5 балов, однозначно стоит изучать углубленно компанию.
Piotroski F-score, можно найти на просторах интернета, самому его считать не обязательно !